תחזית Nifty: האם המדד יגיע ל-25,000 החודש? רמות מפתח למעקב

שוקי המניות ההודיים נמצאים בנקודת מפנה קריטית, בעוד המשקיעים שוקלים את התנודתיות האחרונה אל מול אותות התאוששות פוטנציאליים. בעוד שזינוק לעבר רף ה-25,000 הפסיכולוגי נותר לא ודאי, תצורות טכניות מרמזות על אופטימיות זהירה לקראת השבוע הקרוב.

מסלול ה-Nifty: יעדים ורמות תמיכה

לאחר שבועיים רצופים של עליות יציבות, מדד ה-Nifty מראה סימנים לתנועה פוטנציאלית כלפי מעלה, הנתמכים על ידי תצורת "נר פטיש" (hammer candle) שנצפתה ביום שישי. עם זאת, הגעה לרף ה-25,000 עד סוף החודש אינה נראית כאות ברור או מיידי.

אאנד ג'יימס, אסטרטג השוק הראשי של Geojit Investment, מציין כי למרות שהאוסצילטורים לטווח קצר נוטים כלפי מטה — בעיקר בשל פתיחה ב-gap-down לאחר רצף של 50 ימי עליות — התחזית נותרה אופטימית בזהירות. לשבוע הקרוב, על הסוחרים לעקוב אחר יעדים מיידיים בטווח של 24,300–24,600. בצד השלילי, יש לעקוב אחר רמת תמיכה קשיחה ב-23,800 כדי להתגונן מפני תיקונים נוספים.

מגזר ה-IT מתקשה לנוכח רוחות נגדיות גלובליות

בניגוד להתאוששות הפוטנציאלית של השוק הרחב, מדד ה-Nifty IT ממשיך להתמודד עם חולשה טכנית משמעותית. המגזר צנח לאחרונה לשפל של 3 שנים, כאשר מספר מניות כבדות הגיעו לשפל של 5 שנים.

הגורם העיקרי לסנטימנט זה נותר התחזיות המופחתות (downward guidance) לשנת הכספים 2026 מצד שחקנים גלובליים כמו Accenture, דבר שהכביד מאוד על הסנטימנט בתחום ה-IT ההודי. כעת, המדד נסחר סביב אזור תמיכה אופקי קריטי שבין 26,500 ל-27,000. בעוד שה-RSI השבועי מרמז כי המגזר נמצא באזור של מכירות יתר (oversold) — מה שרומז על הפסקה אפשרית בטווח הקרוב — המגמה הרווחת נותרה שברירית ודומיננטית על ידי לחצי מכירה.

מומנטום במגזר הביטחוני ובמניות ספציפיות

בעוד מגזר ה-IT מתמודד עם רוחות נגדיות, מדד הביטחון (Defence) מציג מומנטום חזק, כשהוא מגיע לאחרונה לשיא חדש של 52 שבועות. פריצה של טווח של מספר שבועות וחציית אות MACD שורית (bullish) מרמזות כי המגזר נכנס לשלב של התרחבות כיוונית ולא לשלב של התשה. שחקניות מרכזיות כמו BEL, BDL ו-Mazagon Dock מנסות לבצע היפוך מגמה שעשוי לדחוף את המדד לעבר אזור ה-9,880–10,000.

Other notable stock movements include:

• Transformers & Rectifiers (India): Jumped 10% on Friday following an inverted Head and Shoulder pattern breakout, though short-term consolidation is expected.
• The New India Assurance Company: Ended the week up 32%, maintaining strong momentum with volume-backed participation.
• Radico Khaitan: Identified as a bullish pick with an upside target of 4,000–4,200 and a stop-loss at 3,480.

Key Takeaways

• Nifty Outlook: Expect a range-bound movement with immediate upside targets of 24,300–24,600 and a critical downside support at 23,800.
• Sector Divergence: The IT sector remains under pressure near historical support levels, while the Defence sector shows strong breakout momentum.
• Market Sentiment: While technical candle formations suggest potential recovery, the lack of clear momentum makes a rapid dash to 25,000 unlikely in the immediate term.