Ứng dụng X của Elon Musk đã triển khai “X Money,” một dịch vụ ngân hàng kỹ thuật số liên kết với Visa theo hình thức chỉ dành cho người được mời, được xây dựng trên cơ sở hạ tầng của Cross River Bank. Bước đi này cho phép người dùng X gửi tiền ngay lập tức và chi tiêu bằng thẻ ghi nợ mà không cần rời khỏi nền tảng, đưa mạng xã hội này tiến gần hơn tới một “ứng dụng tất cả trong một” (everything app).

Tại sao X đang thêm một lớp chức năng giống như ngân hàng

X đã dành năm vừa qua để mở rộng ra ngoài phạm vi vi blog, bổ sung các tính năng thanh toán, công cụ cho nhà sáng tạo và thương mại. Việc ra mắt một sản phẩm tài chính đầy đủ dịch vụ sẽ hoàn thiện quá trình tiến hóa đó và mang lại cho người dùng lý do để giữ tiền của họ bên trong ứng dụng thay vì chuyển sang một ngân hàng truyền thống hoặc một ứng dụng thanh toán riêng biệt. Dịch vụ này hoạt động giống như một tài khoản ngân hàng kỹ thuật số: người dùng nhận được thẻ ghi nợ Visa, có thể chuyển tiền cho những người dùng X khác trong thời gian thực và xem số dư ngay trong giao diện mà họ sử dụng để đăng bài và nhắn tin.

Cách thức hoạt động

  • Đối tác cơ sở hạ tầng – Cross River Bank, một ngân hàng tập trung vào fintech tại Hoa Kỳ, cung cấp khung pháp lý và nền tảng thanh toán. X không sở hữu giấy phép ngân hàng.
  • Thẻ ghi nợ Visa – Thẻ liên kết với số dư X Money, cho phép mua sắm ở bất kỳ đâu chấp nhận Visa.
  • Ra mắt theo hình thức mời – Quyền truy cập bị giới hạn trong một nhóm người dùng được chọn lọc, một chiến thuật phổ biến để kiểm tra chức năng và nhu cầu trước khi triển khai rộng rãi hơn.

Ai sẽ được lợi và ai có thể sẽ thận trọng

Người tiêu dùng có được một cách thức chuyển tiền tinh gọn, đặc biệt là cho việc tặng tiền trực tiếp (peer-to-peer tips), thanh toán cho nhà sáng tạo hoặc mua sắm hàng ngày, tất cả mà không cần mở một tài khoản riêng biệt. X được hưởng lợi từ sự tương tác của người dùng cao hơn và các dòng doanh thu mới từ phí giao dịch và phí thanh toán thẻ (interchange) thu được từ các giao dịch mua bằng thẻ.

Các ngân hàng truyền thống và các đơn vị xử lý thanh toán có thể mất đi một phần thị phần khi một nền tảng mạng xã hội bắt đầu xử lý các chức năng ngân hàng cốt lõi. Các cơ quan quản lý có thể sẽ giám sát chặt chẽ: một thực thể phi ngân hàng cung cấp các dịch vụ giống như ngân hàng sẽ đặt ra những câu hỏi về bảo vệ người tiêu dùng, quyền riêng tư dữ liệu và giám sát chống rửa tiền. Các nhà phê bình lưu ý rằng việc phụ thuộc vào một ngân hàng bên thứ ba khiến dịch vụ của X trở nên dễ bị tổn thương nếu mối quan hệ đối tác đó gặp trục trặc hoặc nếu các cơ quan quản lý thắt chặt các quy định xoay quanh mô hình “ngân hàng dưới dạng dịch vụ” (banking as a service).

Những điều cần theo dõi tiếp theo

  • Quy mô danh sách mời – Việc X có mở rộng quyền truy cập nhanh chóng hay không sẽ là tín hiệu cho thấy sự tự tin vào tính ổn định và khả năng tuân thủ của sản phẩm.
  • Cấu trúc phí – Các chi tiết về phí giao dịch, chi phí phát hành thẻ và bất kỳ tính năng cao cấp nào sẽ quyết định mức độ hấp dẫn của X Money so với các ví điện tử hiện có.
  • Phản ứng của cơ quan quản lý – Bất kỳ tuyên bố nào từ các cơ quan giám sát ngân hàng hoặc hướng dẫn mới về các nền tảng fintech đều có thể định hình sự phát triển của dịch vụ.

Nếu X có thể duy trì trải nghiệm mượt mà và tuân thủ các giới hạn pháp lý, X Money có thể trở thành nền tảng cho nỗ lực của nền tảng này nhằm đưa các hoạt động xã hội, sáng tạo và tài chính của người dùng về cùng một nơi.