چشمانداز بازار: GIFT Nifty در میان نوسانات جهانی، شروعی مثبت را نوید میدهد
بازارهای سهام هند پس از بازیابی قدرتمند روز چهارشنبه که روند نزولی دو جلسهای را متوقف کرد، آماده شروعی مثبت در روز پنجشنبه هستند. در حالی که نشانههای جهانی همچنان متناقض است، GIFT Nifty با ۱۴۸.۵ واحد (۰.۶۲٪) افزایش به ۲۴,۱۹۲.۵۰ رسیده است که نشاندهنده تجدید شتاب برای Dalal Street است.
بازیابی داخلی و چشمانداز فنی برای Nifty
شاخص معیار Nifty 50 روز چهارشنبه قدرت قابل توجهی از خود نشان داد و با صعود بیش از ۱۴۰ واحد، در سطح ۲۴,۰۰۵.۸۵ بسته شد. این رالی در شاخص Sensex نیز بازتاب یافت و با افزایش تقریبی ۴۴۴ واحد، در سطح ۷۶,۹۲۲.۶۴ تثبیت شد. این حرکت صعودی بیش از ۲ لک کرور روپیه به ارزش بازار ترکیبی شرکتهای فهرستشده در BSE افزود و ارزش کل را به نزدیک ۴۷۶ لک کرور روپیه رساند.
از دیدگاه فنی، تحلیلگران معتقدند که Nifty در حال حاضر در مرحله تثبیت (consolidation) قرار دارد. انتظار میرود حرکت جهتدار و تعیینکننده تنها زمانی رخ دهد که شاخص از محدوده فعلی خود یعنی ۲۳,۸۰۰ تا ۲۴,۲۰۰ خارج شود. به سرمایهگذاران توصیه میشود به جای دنبال کردن شاخصهای کلی بازار، رویکردی مبتنی بر سهام خاص اتخاذ کنند و بخشهایی را هدف قرار دهند که عملکرد نسبی بهتری نشان میدهند.
نشانههای جهانی: رکود در آسیا و روندهای بازار ایالات متحده
خوشبینی داخلی با رکود در بازارهای آسیایی که روند سه روزه صعودی خود را پایان داد، در تضاد است. این کاهش عمدتاً ناشی از فروش گسترده سهام شرکتهای سازنده تراشه بود که ترس از بیش از حد رشد کردن رالی مبتنی بر هوش مصنوعی (AI) را برانگیخت. در ایالات متحده، شاخصهای S&P 500 و Nasdaq به دلیل ضعف در سهام فناوری اندکی کاهش یافتند، هرچند سود حاصل از Meta Platforms به تعدیل این اثر کمک کرد.
علاوه بر این، توجه سرمایهگذاران به دادههای آتی حقوق و دستمزد بخش غیرکشاورزی ایالات متحده معطوف است. در حالی که کوین وارش، رئیس فدرال رزرو، خاطرنشان کرد که ریسکهای تورمی کاهش یافته است، بانک مرکزی همچنان به هدف ۲ درصدی خود متعهد است و موضع محتاطانه خود را در بازارهای جهانی حفظ کرده است.
روندهای کالا: نوسانات نفت و طلا
بخشهای انرژی و فلزات گرانبها شاهد تغییرات قابل توجهی هستند. قیمت نفت خام برای دومین جلسه متوالی کاهش یافت و در حدود ۷۰ دلار در هر بشکه معامله شد. این کاهش پس از گزارشهای قطر در مورد "پیشرفت مثبت" در مذاکرات غیرمستقیم ایالات متحده و ایران در دوحه، بهویژه در رابطه با تنگه هرمز — شریان حیاتی عرضه نفت جهانی — صورت گرفته است.
در مقابل، قیمت طلا روند صعودی خود را ادامه داده و به بالاترین سطح خود در بیش از یک هفته اخیر رسیده است. این جهش با حمایت دادههای شغلی ضعیفتر از حد انتظار ایالات متحده و کاهش اخیر قیمت نفت همراه است، زیرا سرمایهگذاران در میان عدم قطعیتهای اقتصادی جهانی به دنبال داراییهای امن (safe-haven) هستند.
سهام قابل توجه برای پیگیری
انتظار میرود به دلیل تحولات شرکتی و بخشی، چندین سهم سنگین در جلسه معاملاتی امروز مورد توجه باشند. نامهای کلیدی برای نظارت عبارتند از Hero MotoCorp، Canara Bank، Bharti Airtel، Indian Hotels و SBI.
نکات کلیدی
- تثبیت Nifty: انتظار میرود Nifty 50 پیش از وقوع یک شکست (breakout) بزرگ، در محدوده ۲۳,۸۰۰ تا ۲۴,۲۰۰ باقی بماند.
- GIFT Nifty مثبت: علیرغم رکود در شرکتهای سازنده تراشه آسیایی، GIFT Nifty شروعی صعودی (bullish) را برای شاخصهای هند نوید میدهد.
- کاهش نوسانات: اعتماد سرمایهگذاران بهبود یافته است، که دلیل آن کاهش بیش از ۳ درصدی شاخص India VIX و تثبیت آن در سطح ۱۳.۱۹ است.