ਨਿਥਿਨ ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਰਿਟੇਲ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ 'ਸੌਖੇ ਪੈਸੇ' ਦੇ ਵਾਅਦਿਆਂ ਤੋਂ ਸਾਵਧਾਨ ਰਹਿਣ ਦੀ ਚੇਤਾਵਨੀ ਦਿੱਤੀ

Zerodha ਦੇ ਸਹਿ-ਸੰਸਥਾਪਕ ਨਿਥਿਨ ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਆਧੁਨਿਕ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਧੋਖੇਬਾਜ਼ ਦੌਲਤ ਬਣਾਉਣ ਦੇ ਵਾਅਦਿਆਂ ਤੋਂ ਸਾਵਧਾਨ ਕਰਨ ਲਈ ਆਪਣੀ ਜਵਾਨੀ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮ (pyramid scheme) ਦਾ ਸ਼ਿਕਾਰ ਹੋਣ ਦੀ ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਚੇਤਾਵਨੀ ਭਰੀ ਕਹਾਣੀ ਸਾਂਝੀ ਕੀਤੀ ਹੈ। ਜਿਵੇਂ-ਜਿਵੇਂ ਭਾਰਤੀ ਬਾਜ਼ਾਰਾਂ ਵਿੱਚ ਰਿਟੇਲ ਭਾਗੀਦਾਰੀ ਵਧ ਰਹੀ ਹੈ, ਕਾਮਾਥ ਧੋਖੇਬਾਜ਼ ਮਲਟੀ-ਲੈਵਲ ਮਾਰਕੀਟਿੰਗ (MLM) ਸਕੀਮਾਂ ਅਤੇ ਇਕੁਇਟੀ ਟ੍ਰੇਡਿੰਗ ਵਿੱਚ "ਛੇਤੀ ਅਮੀਰ ਬਣਨ" ਦੀ ਮਾਨਸਿਕਤਾ ਵਿਚਕਾਰ ਖ਼ਤਰਨਾਕ ਸਮਾਨਤਾਵਾਂ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ।

ਵਿੱਤੀ ਧੋਖੇਬਾਜ਼ੀ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਸਬਕ

ਆਪਣੇ ਸ਼ੁਰੂਆਤੀ ਕਰੀਅਰ ਬਾਰੇ ਦੱਸਦੇ ਹੋਏ, ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਖੁਲਾਸਾ ਕੀਤਾ ਕਿ 18 ਸਾਲ ਦੀ ਉਮਰ ਵਿੱਚ, ਉਹ ਲਗਭਗ ਦੋ ਸਾਲ ਇੱਕ ਮਲਟੀ-ਲੈਵਲ ਮਾਰਕੀਟਿੰਗ ਕੰਪਨੀ ਨਾਲ ਜੁੜੇ ਰਹੇ ਜੋ ਅੰਤ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮ ਵਜੋਂ ਡਿੱਗ ਗਈ। ਆਪਣੇ ਸ਼ੁਰੂਆਤੀ ਟ੍ਰੇਡਿੰਗ ਖਾਤੇ ਵਿੱਚ ਪੈਸੇ ਪਾਉਣ ਦੀ ਬੇਚੈਨੀ ਕਾਰਨ, ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਮੰਨਿਆ ਕਿ ਉਹ ਸੰਸਥਾ ਦੁਆਰਾ ਗੁੰਮਰਾਹ ਕੀਤੇ ਗਏ ਸਨ ਅਤੇ ਇਸ ਸਕੀਮ ਦੇ ਡਿੱਗਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਦੂਜਿਆਂ ਨੂੰ ਵੀ ਇਸ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਕੀਤਾ ਸੀ।

ਉਨ੍ਹਾਂ ਦਾ ਅਨੁਭਵ ਇੱਕ ਸਖ਼ਤ ਯਾਦ ਦਿਵਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਬਾਜ਼ਾਰਾਂ ਵਿੱਚ ਦਿਲਚਸਪੀ ਰੱਖਣ ਵਾਲੇ ਲੋਕ ਵੀ ਤੇਜ਼ੀ ਨਾਲ ਦੌਲਤ ਇਕੱਠੀ ਕਰਨ ਦੇ ਮਨੋਵਿਗਿਆਨਕ ਲਾਲਚ ਤੋਂ ਬਚ ਨਹੀਂ ਸਕਦੇ। ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਇਸ ਗੱਲ 'ਤੇ ਜ਼ੋਰ ਦਿੱਤਾ ਕਿ ਭਾਵੇਂ ਇਹਨਾਂ ਸਕੀਮਾਂ ਨੂੰ ਪੇਸ਼ ਕਰਨ ਵਾਲੇ ਵਿਅਕਤੀਆਂ ਦਾ ਇਰਾਦਾ ਹਮੇਸ਼ਾ ਬੁਰਾ ਨਹੀਂ ਹੁੰਦਾ, ਪਰ ਮੂਲ ਕਾਰੋਬਾਰੀ ਮਾਡਲ ਸੁਭਾਵਿਕ ਤੌਰ 'ਤੇ ਧੋਖੇਬਾਜ਼ ਹੁੰਦੇ ਹਨ ਅਤੇ ਡਿੱਗਣ ਲਈ ਹੀ ਬਣਾਏ ਗਏ ਹੁੰਦੇ ਹਨ।

ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮਾਂ ਦਾ ਵਿਸ਼ਾਲ ਪੈਮਾਨਾ

ਵਿੱਤੀ ਸਾਖਰਤਾ ਵਧਣ ਦੇ ਬਾਵਜੂਦ, ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮਾਂ ਭਾਰਤੀ ਅਰਥਵਿਵਸਥਾ ਲਈ ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਖ਼ਤਰਾ ਬਣੀ ਹੋਈਆਂ ਹਨ। ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਸਮੱਸਿਆ ਦੇ ਪੈਮਾਨੇ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਣ ਲਈ ਉਦਯੋਗ ਦੇ ਚਿੰਤਾਜਨਕ ਅੰਕੜਿਆਂ ਦਾ ਹਵਾਲਾ ਦਿੱਤਾ:

• ਰੋਜ਼ਾਨਾ ਸ਼ੁਰੂਆਤ: ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਹਰ ਰੋਜ਼ ਲਗਭਗ ਦੋ ਨਵੀਆਂ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮਾਂ ਸ਼ੁਰੂ ਕੀਤੀਆਂ ਜਾਂਦੀਆਂ ਹਨ।
• ਪੀੜਤਾਂ ਦੀ ਗਿਣਤੀ: 5.5 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਵੱਧ ਭਾਰਤੀਆਂ ਨੇ ਇਹਨਾਂ ਧੋਖੇਬਾਜ਼ ਕਾਰਵਾਈਆਂ ਵਿੱਚ ਆਪਣੀ ਮਿਹਨਤ ਦੀ ਕਮਾਈ ਗੁਆ ਦਿੱਤੀ ਹੈ।
• ਵਿੱਤੀ ਪ੍ਰਭਾਵ: 2015 ਤੱਕ, ਅਜਿਹੀਆਂ 5,300 ਤੋਂ ਵੱਧ ਸਕੀਮਾਂ ਤੋਂ ਹੋਏ ਨੁਕਸਾਨ ਦਾ ਅਨੁਮਾਨ ₹10 ਲੱਖ ਕਰੋੜ ਸੀ—ਕਾਮਾਥ ਦਾ ਮੰਨਣਾ ਹੈ ਕਿ ਮੌਜੂਦਾ ਆਰਥਿਕ ਹਾਲਾਤਾਂ ਵਿੱਚ ਇਹ ਅੰਕੜਾ ਕਿਤੇ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ।

ਆਧੁਨਿਕ ਟ੍ਰੇਡਿੰਗ ਵਿੱਚ "ਸੌਖੇ ਪੈਸੇ" ਦਾ ਖ਼ਤਰਾ

ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਇਹਨਾਂ ਘੁਟਾਲਿਆਂ ਦੇ ਵਾਧੇ ਨੂੰ ਰਿਟੇਲ ਸਟਾਕ ਮਾਰਕੀਟ ਵਿੱਚ ਵਧ ਰਹੀ ਭਾਗੀਦਾਰੀ ਨਾਲ ਜੋੜਿਆ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੋਟ ਕੀਤਾ ਕਿ ਇੱਕ ਖ਼ਤਰਨਾਕ ਵਿਚਾਰ ਪੈਦਾ ਹੋਇਆ ਹੈ, ਜੋ ਇਹ ਸੁਝਾਅ ਦਿੰਦਾ ਹੈ ਕਿ ਇਕੁਇਟੀ ਤੋਂ ਪੈਸਾ ਕਮਾਉਣਾ ਇੱਕ ਬਹੁਤ ਹੀ ਆਸਾਨ ਕੰਮ ਹੈ। ਇਹ ਗਲਤਫਹਿਮੀ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਬਹੁਤ ਜ਼ਿਆਦਾ ਜੋਖਮ ਲੈਣ ਲਈ ਉਕਸਾ ਸਕਦੀ ਹੈ, ਬਿਲਕੁਲ MLM ਸਕੀਮਾਂ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਲੋਕਾਂ ਵਾਂਗ।

ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਮੁੱਖ ਸਲਾਹ ਇੱਕ ਬੁਨਿਆਦੀ ਵਿੱਤੀ ਸੱਚਾਈ 'ਤੇ ਅਧਾਰਤ ਹੈ: ਕੋਈ ਸ਼ਾਰਟਕੱਟ ਨਹੀਂ ਹੁੰਦਾ। ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਕਿਹਾ, "ਬੈਂਕ FD ਨਾਲੋਂ ਵੱਧ ਰਿਟਰਨ ਦਾ ਵਾਅਦਾ ਕਰਨ ਵਾਲੀ ਕੋਈ ਵੀ ਚੀਜ਼ ਜੋਖਮ ਦੇ ਨਾਲ ਆਉਂਦੀ ਹੈ।" ਉਨ੍ਹਾਂ ਚੇਤਾਵਨੀ ਦਿੱਤੀ ਕਿ ਜਿੰਨਾ ਜ਼ਿਆਦਾ ਵਾਅਦਾ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਰਿਟਰਨ ਹੋਵੇਗਾ, ਉਨਾ ਹੀ ਵੱਧ ਅੰਦਰੂਨੀ ਖ਼ਤਰਾ ਹੋਵੇਗਾ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਖ਼ਾਸ ਚੇਤਾਵਨੀ (red flag) ਵੀ ਦਿੱਤੀ: ਜੇਕਰ ਕੋਈ ਸਕੀਮ ਤੁਹਾਨੂੰ ਮੁੱਖ ਤੌਰ 'ਤੇ ਨਵੇਂ ਮੈਂਬਰ ਜੋੜ ਕੇ ਪੈਸਾ ਕਮਾਉਣ ਲਈ ਕਹਿੰਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਹ ਨਿਸ਼ਚਿਤ ਤੌਰ 'ਤੇ ਇੱਕ ਧੋਖਾ ਹੈ।

ਮੁੱਖ ਗੱਲਾਂ

• ਜੋਖਮ-ਰਿਟਰਨ ਸਬੰਧ: ਹਮੇਸ਼ਾ ਯਾਦ ਰੱਖੋ ਕਿ ਕੋਈ ਵੀ ਰਿਟਰਨ ਜੋ ਫਿਕਸਡ ਡਿਪਾਜ਼ਿਟ (Fixed Deposits) ਵਰਗੇ ਰਵਾਇਤੀ ਸਾਧਨਾਂ ਨਾਲੋਂ ਕਿਤੇ ਜ਼ਿਆਦਾ ਮੁਨਾਫਾ ਦੇਣ ਦਾ ਵਾਅਦਾ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਉਸ ਵਿੱਚ ਕਾਫ਼ੀ ਜ਼ਿਆਦਾ ਜੋਖਮ ਹੁੰਦਾ ਹੈ।
• ਰੈਫਰਲ-ਅਧਾਰਤ ਮਾਡਲਾਂ ਤੋਂ ਬਚੋ: ਕਿਸੇ ਵੀ ਅਜਿਹੀ "ਪੈਸਾ ਕਮਾਉਣ" ਵਾਲੀ ਮੌਕੇ ਪ੍ਰਤੀ ਬਹੁਤ ਸਾਵਧਾਨ ਰਹੋ ਜੋ ਕਿਸੇ ਜਾਇਜ਼ ਉਤਪਾਦ ਜਾਂ ਸੇਵਾ ਨੂੰ ਵੇਚਣ ਦੀ ਬਜਾਏ ਦੂਜਿਆਂ ਨੂੰ ਜੋੜਨ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਕਰਦੀ ਹੈ।
• ਮਾਰਕੀਟ ਦੇ ਭਰਮਾਂ ਤੋਂ ਬਚੋ: ਇਸ ਵਧ ਰਹੇ ਸਮਾਜਿਕ ਵਿਚਾਰ ਦੇ ਚੱਕਰ ਵਿੱਚ ਨਾ ਆਓ ਕਿ ਸਟਾਕ ਮਾਰਕੀਟ ਟ੍ਰੇਡਿੰਗ "ਸੌਖੇ ਪੈਸੇ" ਦਾ ਰਸਤਾ ਹੈ; ਇਸ ਲਈ ਅਨੁਸ਼ਾਸਨਬੱਧ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ, ਅਤੇ ਨੁਕਸਾਨ ਚੁੱਪਚਾਪ ਅਤੇ ਲਗਾਤਾਰ ਹੋ ਸਕਦੇ ਹਨ।