Зростання індійських ринків: ключові фактори та технічні рівні, на які варто звернути увагу

Індійські ринки акцій у середу продемонстрували потужне відновлення: індекси Sensex та Nifty зросли майже на 1% на тлі покращення глобальних показників та «голубиних» сигналів від центрального банку. Це зростання додало приголомшливі ₹1,3 лакх крор до загальної ринкової капіталізації компаній, що котируються на BSE, піднявши загальну оцінку до ₹476 лакх крор.

Монетарна політика та глобальні макроекономічні фактори

Основним чинником нещодавнього оптимізму на ринку стали коментарі голови RBI Санджая Малхотри, який припустив, що обговорення подальшого підвищення відсоткових ставок може бути передчасним. Це стало сигналом про можливу паузу в посиленні монетарної політики, що підтримало настрої інвесторів.

Крім того, вирішальну роль відіграли глобальні фактори. Відновлення котирувань південнокорейських акцій та різке падіння цін на сиру нафту — спричинене покращенням трафіку в Ормузькій протоці — створили сприятливий фон для внутрішніх індексів. Додатково, зростання очікувань щодо потенційної торговельної угоди між Індією та США сприяло «бичачому» імпульсу.

Секторальні показники та активність акцій

Ралі очолили акції компаній з великою капіталізацією, причому основними бенефіціарами стали ІТ-сектор та банківський сектор. Акції банків набрали обертів після уточнення деталей схеми свопу депозитів FCNR(B), тоді як ІТ-акції отримали підтримку завдяки позитивним настроям щодо ролі індійських постачальників у впровадженні ШІ в масштабах підприємств.

Що стосується обороту, найбільш активними на NSE були HDFC Bank (₹2 736 крор) та ICICI Bank (₹2 252 крор). Водночас за обсягом торгів лідирувала Vodafone Idea з 43,71 крор акцій. Щодо динаміки, кілька акцій, таких як KPR Mill, Welspun India та Federal Bank, досягли нових 52-тижневих максимумів, тоді як Birlasoft та Wipro торкнулися 52-тижневих мінімумів.

Технічний прогноз: шлях Nifty попереду

Індекс Nifty 50 успішно повернувся вище своєї 50-денної експоненціальної ковзної середньої (EMA), сформувавши «бичачу» свічку, що послабило побоювання щодо короткострокової корекції. Цей рух супроводжувався значним падінням індексу India VIX, який знизився більш ніж на 4% до 13,34, що свідчить про зниження ринкової волатильності.

За даними SBI Securities, найближчий рівень опору для Nifty знаходиться в зоні 24 140–24 170, що збігається з його 100-денною EMA. Стійкий прорив вище цього рівня може штовхнути індекс до позначок 24 300 та 24 450. Навпаки, знизу індекс знаходить негайну підтримку в зоні 23 900–23 870.

Ширина ринку та настрої

Загальні ринкові настрої схилялися на бік «биків». З 3 396 акцій, що торгувалися на NSE у середу, 1 735 акцій продемонстрували зростання, порівняно з 1 566 акціями, що впали. Така позитивна ширина ринку в поєднанні зі зниженням доходності облігацій та новим припливом капіталу після реформ ринку боргу свідчить про посилення фази відновлення внутрішніх акцій.

Основні висновки

• Зростання ринкової оцінки: Стрибок додав ₹1,3 лакх крор до загальної ринкової капіталізації BSE, досягнувши ₹476 лакх крор.
• «Голубині» сигнали та макроекономічні чинники: Позиція RBI щодо підвищення ставок та падіння цін на сиру нафту стали основними каталізаторами ралі.
• Критичні рівні Nifty: Трейдерам варто стежити за зоною опору 24 140–24 170 для потенційного руху до 24 300.