Огляд ринку: ключові фактори, що визначатимуть динаміку індійського фондового ринку цього четверга

Індійські ринки акцій у середу продемонстрували потужне зростання: індекси Sensex та Nifty піднялися майже на 1% на тлі покращення глобальних показників та м'яких сигналів від центрального банку. Це масштабне ралі додало приблизно ₹1,3 лакх крор до загальної ринкової капіталізації компаній, що котируються на BSE, довівши загальну оцінку до ₹476 лакх крор.

Каталазатори середнього ралі

Відскок ринку був зумовлений поєднанням сигналів внутрішньої політики та сприятливої глобальної динаміки. Основним чинником стала зміна настроїв після заяви губернатора RBI Санджая Малхотри про те, що обговорення подальшого підвищення відсоткових ставок можуть бути передчасними. Це було доповнено різким падінням цін на сиру нафту через покращення трафіку в Ормузькій протоці та оптимізмом щодо потенційної торговельної угоди між Індією та США.

Крім того, доходність облігацій значно знизилася завдяки новому притоку капіталу після нещодавніх реформ політики ринку боргу. Ця стабільність допомогла знизити India VIX — індекс волатильності ринку — більш ніж на 4%, до рівня 13,34, що свідчить про зростання впевненості інвесторів.

Секторальні показники: ІТ та банківський сектори лідирують

Акції компаній з великою капіталізацією продемонстрували результати кращі за ринок загалом протягом сесії, причому банківський та ІТ-сектори стали основними двигунами зростання.

У банківському секторі імпульс забезпечила чіткість щодо схеми свопу депозитів FCNR(B). Найбільшими за обсягом торгів стали HDFC Bank (₹2 736 крор) та ICICI Bank (₹2 252 крор). Водночас ІТ-сектор отримав вигоду від підкріплюючих коментарів про те, що індійські постачальники технологій є важливими партнерами для впровадження ШІ у світових корпораціях. Infosys була серед найбільш активних акцій за обсягом вартості, що сприяло загальній силі цього сектору.

Технічний прогноз: подальший шлях Nifty

Технічні індикатори вказують на зміну імпульсу для Nifty 50, який закрився на позначці 24 022. За даними SBI Securities, індекс успішно повернувся вище своєї 50-денної експоненціальної ковзної середньої (EMA), сформувавши бичачу свічку, що зменшує негайні побоювання щодо корекційної фази.

Трейдерам варто звернути увагу на такі технічні рівні:

• Негайний опір: Зона 24 140–24 170, що збігається зі 100-денною EMA. Прорив вище цього рівня може штовхнути Nifty до 24 300 та 24 450.
• Негайна підтримка: Знизу сильна підтримка встановлена в діапазоні 23 900–23 870.

Лідери за обсягами та широта ринку

Хоча настрої були на користь биків — 1 735 акцій зросли проти 1 566, що впали на NSE — торгова активність була високою концентрацією в окремих назвах. Vodafone Idea очолила ринок за обсягами з 43,71 крор у торгованих акціях, за нею йде Yes Bank (11,72 крор).

З позитивного боку, кілька акцій досягли 52-тижневих максимумів, зокрема KPR Mill, Welspun India та Federal Bank. Навпаки, Birlasoft та Wipro зіткнулися з тиском продажів, опустившись до нових 52-тижневих мінімумів.

Основні висновки

• Посилення настроїв: М'які сигнали RBI та падіння цін на сиру нафту значно зміцнили впевненість інвесторів і знизили волатильність ринку.
• Технічне відновлення: Nifty повернувся до своєї 50-денної EMA, зміщуючи короткостроковий прогноз у бік бичачого тренду в разі прориву рівнів опору.
• Секторальна стійкість: Банківський та ІТ-сектори наразі є основними драйверами зростання ринкової капіталізації, що підтримується чіткістю політики та тенденціями впровадження ШІ.