نظرة على السوق: مؤشر نيفتي يواجه مقاومة وسط حالة من عدم اليقين العالمي وتدفقات خارجة من المستثمرين الأجانب (FII)
تستعد أسواق الأسهم الهندية لجلسة حذرة بعد فترة من المكاسب الكبيرة، حيث ظهرت عمليات جني الأرباح بعد ارتفاع مؤشر نيفتي بنسبة تزيد عن 4% خلال الجلسات السبع الماضية. وبينما وفر انخفاض أسعار النفط الخام ودعم الروبية حماية مؤخرًا، يتعين على المتداولين الآن التعامل مع المؤشرات العالمية الضعيفة وحالات عدم اليقين الجيوسياسي.
النظرة الفنية: مستويات الدعم والمقاومة الرئيسية لمؤشر نيفتي
أظهر مؤشر نيفتي 50 مرونة مؤخرًا، حيث وجد دعمًا عند خط اتجاه صاعد يتشكل من خلال ربط مستويات القمة والقاع المتعددة على الرسم البياني بالساعة. يشير هذا الإعداد الفني إلى إمكانية حدوث تعافٍ جيد في المدى القريب، بشرط الحفاظ على المستويات الرئيسية.
وفي جانب الصعود، يجب على المتداولين مراقبة منطقة المقاومة الواقعة بين 23,950 و24,000. قد تؤدي الحركة الحاسمة فوق هذا النطاق إلى زخم جديد. ومع ذلك، في جانب الهبوط، يبرز مستوى 23,700 كدعم حيوي خلال التداولات اليومية. ويحذر المحللون من أن كسر هذا المستوى قد يؤدي إلى ضغوط بيع شديدة، مما قد يتسبب في تصحيحات أعمق.
التقلبات والرياح العالمية المعاكسة
تتزايد حالة القلق في السوق، كما يتضح من مؤشر India VIX، وهو مؤشر التقلبات. فقد قفز مؤشر India VIX بنسبة 9% ليستقر عند مستويات 13.94، مما يشير إلى زيادة قلق المستثمرين. ويتفاقم هذا الارتفاع في الخوف بسبب المشهد العالمي المعقد، بما في ذلك حالة عدم اليقين المحيطة بوقف إطلاق النار المقترح بين الولايات المتحدة وإيران وتغير توقعات أسعار الفائدة الأمريكية.
كما واجه الروبية الهندية ضغوطًا، حيث أنهى الجلسة الأخيرة بضعف طفيف. وقد أدى التغير في توقعات أسعار الفائدة الأمريكية إلى ارتفاع الدولار الأمريكي إلى ذروة سنوية مقابل سلة من العملات العالمية، مما ضغط بدوره على العملات الآسيوية والأسهم العالمية.
نشاط المستثمرين الأجانب (FII) والمؤسسات المحلية (DII): صراع القوى
لا يزال مشهد المؤسسات المحلية متباينًا. فبينما أظهر مستثمرو المحافظ الأجنبية (FPIs) نشاطًا ضئيلًا مع صافي مشتريات متواضع قدره 17.86 كرور روبية يوم الثلاثاء، ظل المستثمرون المؤسسيون المحليون (DIIs) داعمين أقوياء للسوق. حيث كان المستثمرون المؤسسيون المحليون مشترين صافيين بقيمة 680 كرور روبية، مما ساعد في التخفيف من تأثير التدفقات الخارجة للأجانب.
ورغم هذا الدعم المحلي، تواجه معنويات السوق الأوسع ميلًا سلبيًا طفيفًا بسبب استمرار تدفقات المستثمرين المؤسسيين الأجانب (FII) والتباطؤ العام في مؤشرات الأسواق العالمية.
مراقبة قطاع العقود الآجلة والخيارات (F&O)
يجب على المستثمرين المشاركين في قطاع المشتقات ملاحظة أن Kaynes Securities قد دخلت فترة حظر العقود الآجلة والخيارات (F&O). يحدث هذا عندما تتجاوز الورقة المالية 95% من حد مراكزها في السوق بالكامل، مما يقيد فتح مراكز جديدة في هذا القطاع.
النقاط الرئيسية
- المستويات الحاسمة: يواجه نيفتي مقاومة فورية عند 23,950–24,000، مع مستوى دعم حيوي عند 23,700.
- ارتفاع التقلبات: ارتفع مؤشر India VIX بنسبة 9% ليصل إلى 13.94، مما يشير إلى زيادة الخوف في السوق وتقلبات محتملة.
- الانقسام المؤسسي: بينما يظل نشاط المستثمرين الأجانب (FII) خاملًا/سلبيًا، يستمر الشراء القوي من قبل المستثمرين المحليين (DII) (بقيمة 680 كرور روبية) في توفير حماية محلية.