แนวโน้มตลาด: Nifty เผชิญแรงต้านท่ามกลางความไม่แน่นอนทั่วโลกและการไหลออกของเงินทุน FII
ตลาดหุ้นอินเดียกำลังเตรียมรับมือกับช่วงเวลาที่ต้องใช้ความระมัดระวัง หลังจากที่ตลาดปรับตัวขึ้นอย่างมาก โดยเริ่มมีการขายทำกำไรหลังจาก Nifty พุ่งขึ้นกว่า 4% ในช่วง 7 เซสชันที่ผ่านมา แม้ว่าราคาน้ำมันดิบที่ลดลงและการสนับสนุนของค่าเงินรูปีจะช่วยประคองตลาดในช่วงที่ผ่านมา แต่ขณะนี้เทรดเดอร์ต้องเผชิญกับสัญญาณเชิงลบจากทั่วโลกและความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์
แนวโน้มทางเทคนิค: ระดับแนวรับและแนวต้านที่สำคัญสำหรับ Nifty
เมื่อเร็วๆ นี้ Nifty 50 แสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่ง โดยพบแนวรับที่เส้นแนวโน้มขาขึ้น (rising trendline) ซึ่งเกิดจากการเชื่อมต่อจุดสูงสุดและจุดต่ำสุดหลายจุดในกราฟรายชั่วโมง การตั้งค่าทางเทคนิคนี้บ่งชี้ถึงโอกาสในการฟื้นตัวที่ดีในระยะสั้น หากระดับสำคัญต่างๆ ยังคงรักษาไว้ได้
ในด้านขาขึ้น เทรดเดอร์ควรจับตาดูโซนแนวต้านที่อยู่ระหว่าง 23,950 ถึง 24,000 หากมีการเคลื่อนไหวที่ชัดเจนเหนือช่วงนี้อาจช่วยกระตุ้นโมเมนตัมใหม่ได้ อย่างไรก็ตาม ในด้านขาลง ระดับ 23,700 ถือเป็นแนวรับสำคัญระหว่างวัน นักวิเคราะห์เตือนว่าหากหลุดระดับนี้อาจกระตุ้นแรงเทขายอย่างหนัก ซึ่งนำไปสู่การปรับฐานที่ลึกยิ่งขึ้น
ความผันผวนและปัจจัยลบจากทั่วโลก
ความกังวลในตลาดกำลังเพิ่มสูงขึ้น ดังจะเห็นได้จาก India VIX ซึ่งเป็นดัชนีความผันผวน โดย India VIX พุ่งขึ้น 9% มาอยู่ที่ระดับ 13.94 ซึ่งส่งสัญญาณถึงความวิตกกังวลที่เพิ่มขึ้นของนักลงทุน ความกลัวที่พุ่งสูงขึ้นนี้ถูกซ้ำเติมด้วยสถานการณ์โลกที่ซับซ้อน รวมถึงความไม่แน่นอนเกี่ยวกับการเสนอหยุดยิงระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่าน และการเปลี่ยนแปลงความคาดหวังเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ
ค่าเงินรูปีของอินเดียก็เผชิญกับแรงกดดันเช่นกัน โดยปิดเซสชันล่าสุดอ่อนค่าลงเล็กน้อย การเปลี่ยนแปลงความคาดหวังเรื่องอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ได้ส่งผลให้ดอลลาร์สหรัฐพุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบหนึ่งปีเมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงินทั่วโลก ซึ่งส่งผลกดดันต่อสกุลเงินในเอเชียและตลาดหุ้นทั่วโลกตามไปด้วย
กิจกรรมของ FII และ DII: การสู้กันระหว่างแรงซื้อและแรงขาย
ภาพรวมของสถาบันในประเทศยังคงมีความหลากหลาย ในขณะที่นักลงทุนสถาบันต่างชาติ (FPIs) มีกิจกรรมเพียงเล็กน้อย โดยมีการซื้อสุทธิเพียง 17.86 สิบล้านรูปี ในวันอังคาร แต่นักลงทุนสถาบันในประเทศ (DIIs) ยังคงเป็นผู้สนับสนุนตลาดที่แข็งแกร่ง โดย DIIs เป็นผู้ซื้อสุทธิถึง 680 สิบล้านรูปี ซึ่งช่วยบรรเทาผลกระทบจากการไหลออกของเงินทุนต่างชาติ
แม้จะมีการสนับสนุนจากในประเทศ แต่ความเชื่อมั่นของตลาดในวงกว้างยังคงเผชิญกับแนวโน้มเชิงลบเล็กน้อย เนื่องจากการไหลออกอย่างต่อเนื่องของนักลงทุนสถาบันต่างชาติ (FII) และความซบเซาโดยรวมของสัญญาณตลาดโลก
จับตาเซกเมนต์ F&O
นักลงทุนที่เข้าร่วมในเซกเมนต์อนุพันธ์ (derivatives) ควรทราบว่า Kaynes Securities ได้เข้าสู่ช่วงห้ามซื้อขาย F&O (F&O ban period) ซึ่งจะเกิดขึ้นเมื่อหลักทรัพย์นั้นๆ มีสถานะเกิน 95% ของขีดจำกัดสถานะทั่วทั้งตลาด ทำให้มีการจำกัดการเปิดสถานะใหม่ในเซกเมนต์ดังกล่าว
สรุปประเด็นสำคัญ
- ระดับสำคัญ: Nifty เผชิญแนวต้านทันทีที่ 23,950–24,000 โดยมีระดับแนวรับที่สำคัญอยู่ที่ 23,700
- ความผันผวนที่เพิ่มขึ้น: India VIX เพิ่มขึ้น 9% มาอยู่ที่ 13.94 บ่งชี้ถึงความกลัวในตลาดที่สูงขึ้นและโอกาสที่จะเกิดความผันผวนรุนแรง
- ความแตกต่างของสถาบัน: ในขณะที่กิจกรรมของ FII ยังคงซบเซา/เป็นลบ การซื้อที่แข็งแกร่งของ DII (680 สิบล้านรูปี) ยังคงช่วยเป็นเกราะป้องกันภายในประเทศ