תחזית שוק: ה-Nifty מכוון ליעדים גבוהים יותר על רקע ירידה בתנודתיות העולמית

שוקי המניות ההודיים שומרים על מומנטום שורי בעקבות ביצועים חזקים ביום שני, שבו ה-Nifty עלה ב-0.4% וסיים ברמה של 24,102. שילוב של דעיכה במתיחות הגיאופוליטית, התייצבות במחירי האנרגיה ורכישות ערך (value buying) במגזר ה-IT מכין את הקרקע לחיובית למפגש המסחר של היום.

זרזים גלובליים: גיאופוליטיקה ונפט גולמי

המנוע העיקרי מאחורי האופטימיות האחרונה בשוק הוא ההתקדמות במשא ומתן בין ארה"ב לאיראן. הדיונים המתמשכים בשוויץ עוררו תקוות למסגרת שלום רשמית, אשר עשויה להוביל לפתיחה מחדש של מצר הורמוז. התפתחות זו היא קריטית לביטחון האנרגטי העולמי, שכן היא מפחיתה את הסיכון להפרעות באספקה.

יתרה מכך, מחירי הנפט הגולמי הנמוכים סיפקו כרית ביטחון משמעותית לכלכלה ההודית, תוך הקלה על החששות בנוגע לאינפלציה וגרעון בחשבון השוטף. איתותים גלובליים איתנים אלו, בשילוב עם שיפור בסנטימנט בשווקים הבינלאומיים, מספקים את הרוח הגבית הדרושה למדדים המקומיים כדי לשמר את מסלול העלייה שלהם.

תחזית טכנית: רמות תמיכה והתנגדות ל-Nifty

עבור סוחרים הצופים ב-Nifty, המבנה הטכני מרמז על נטייה זהירה אך אופטימית. המדד מנווט כעת בין רמות פסיכולוגיות מפתח שיקבעו את כיוונו לקראת מפגש הפקיעה השבועי הקרוב.

• פוטנציאל עלייה: אם ה-Nifty יבצע תנועה נחרצת מעל רמות ההתנגדות הנוכחיות שלו, הדבר עשוי לעורר ראלי חדש שיכוון לרמת ה-24,500.
• הגנה מפני ירידות: מנגד, תמיכה מיידית נקבעת ברמת ה-24,000. על המשקיעים להיות זהירים, שכן שבירה מתחת לרף זה עלולה להוביל לתיקון עמוק יותר לעבר 23,800.

למרות שטווח המסחר הכולל עשוי להיראות צר יחסית, על הסוחרים להיערך לתנודתיות גבוהה, במיוחד לאור ההשפעה של הפקיעה השבועית.

מגמות תנודתיות ומטבע

אינדיקטור משמעותי ליציבות השוק הוא ה-India VIX, המודד את הפחד בשוק. ה-India VIX ירד ב-1% והתייצב על 12.84, מה שמרמז על כך שמשתתפי השוק הופכים בטוחים יותר ושהסיכון הנתפס פוחת.

עם זאת, שוק המטבע מציג תמונה שונה. הרופי ההודי עמד תחת לחץ, עם ירידה של 30 פייסה וסגירה ברמה של 94.63 מול הדולר האמריקאי. חולשה זו מיוחסת במידה רבה לעוצמתו המתמשכת של המטבע האמריקאי בשווקים מעבר לים, שממשיכה להכביד על מטבעות של שווקים מתעוררים.

מעקב מגזר F&O

במגזר הנגזרים, על משתתפי השוק לשים לב למניות הנכנסות לרשימת האיסור של F&O. Kaynes Securities היא אחת החברות שנמצאות כעת בתקופת האיסור, שכן היא חצתה את מגבלת הפוזיציה של 95% בכל השוק, מה שמגביל פוזיציות חדשות בחוזי הנגזרים שלה.

נקודות מרכזיות

• סנטימנט שורי: ההתקדמות בשיחות ארה"ב-איראן וירידת מחירי הנפט הגולמי מניעים סנטימנט חיובי במניות ההודיות.
• רמות Nifty קריטיות: יש לעקוב אחר ראלי לעבר 24,500 אם רמת ההתנגדות תישבר, בעוד ש-24,000 נותרת רמת התמיכה החיונית.
• תחזית תנודתיות: למרות ירידה של 1% ב-India VIX, התנודתיות צפויה להישאר גבוהה בשל מפגש הפקיעה השבועי.