𝗕𝘂𝗶𝗹𝗱𝗶𝗻𝗴 𝗥𝗶𝘀𝗸 𝗕𝘂𝗱𝗴𝗲𝘁 𝗖𝗵𝗲𝗰𝗸𝘀 𝗜𝗻𝘁𝗼 𝗣𝗼𝗿𝘁𝗳𝗼𝗹𝗶𝗼 𝗔𝗻𝗮𝗹𝘆𝘁𝗶𝗰𝘀
ਵਿੱਤੀ ਸਾਫਟਵੇਅਰ ਡਿਵੈਲਪਰ ਅਕਸਰ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ (performance) 'ਤੇ ਧਿਆਨ ਕੇਂਦਰਿਤ ਕਰਦੇ ਹਨ।
ਰਿਟਰਨ (Returns) ਦਿਖਾਉਣਾ ਆਸਾਨ ਹੁੰਦਾ ਹੈ। ਚਾਰਟ ਵਧੀਆ ਲੱਗਦੇ ਹਨ। ਰੈਂਕਿੰਗ ਦੀ ਤੁਲਨਾ ਕਰਨਾ ਸਰਲ ਹੁੰਦਾ ਹੈ।
ਰਿਸਕ (Risk) ਵੱਖਰਾ ਹੁੰਦਾ ਹੈ। ਇਸ ਲਈ ਸੰਦਰਭ (context) ਅਤੇ ਅਨੁਮਾਨਾਂ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ। ਰਿਸਕ ਕੋਈ ਇੱਕ ਅੰਕ ਨਹੀਂ ਹੈ। ਇਹ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ (exposures) ਦੀ ਇੱਕ ਪ੍ਰਣਾਲੀ ਹੈ ਜੋ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਨਾਲ ਬਦਲਦੀ ਰਹਿੰਦੀ ਹੈ।
ਤੁਹਾਡੇ ਡੈਸ਼ਬੋਰਡ ਨੂੰ ਨਾ ਸਿਰਫ਼ ਇਹ ਦਿਖਾਉਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਕੀ ਵਧੀਆ ਰਿਹਾ, ਸਗੋਂ ਇਹ ਵੀ ਦਿਖਾਉਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਉਪਭੋਗਤਾ ਕਿਹੜੇ ਰਿਸਕ ਲੈ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਇਸੇ ਲਈ ਤੁਹਾਨੂੰ ਇੱਕ ਰਿਸਕ ਬਜਟ ਦੀ ਲੋੜ ਹੈ।
ਸਾਫਟਵੇਅਰ ਵਿੱਚ ਰਿਸਕ ਬਜਟ ਕੀ ਹੈ?
ਰਿਸਕ ਬਜਟ ਇਹ ਨਿਰਧਾਰਤ ਕਰਦਾ ਹੈ ਕਿ ਇੱਕ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਕਿੰਨੀ ਅਨਿਸ਼ਚਿਤਤਾ (uncertainty) ਦੀ ਇਜਾਜ਼ਤ ਦਿੰਦਾ ਹੈ। ਤੁਹਾਡੇ ਕੋਡ ਵਿੱਚ, ਇਸਦਾ ਮਤਲਬ ਚੈੱਕ, ਸੀਮਾਵਾਂ (limits) ਅਤੇ ਅਲਰਟ ਬਣਾਉਣਾ ਹੈ।
ਉਦਾਹਰਣਾਂ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਹਨ:
- ਐਸੇਟ ਕਲਾਸ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ 'ਤੇ ਸੀਮਾਵਾਂ
- ਵੋਲੈਟਿਲਟੀ (volatility) ਲਈ ਥ੍ਰੈਸ਼ਹੋਲਡ
- ਲਿਕਵਿਡਿਟੀ ਸਕੋਰ ਦੀ ਘੱਟੋ-ਘੱਟ ਸੀਮਾ
ਸਿਰਫ਼ ਰਿਟਰਨ 'ਤੇ ਕੇਂਦਰਿਤ ਡੈਸ਼ਬੋਰਡ ਖ਼ਤਰਨਾਕ ਹੋ ਸਕਦੇ ਹਨ। ਜੇਕਰ ਕੋਈ ਉਪਭੋਗਤਾ ਰਿਸਕ ਦੇਖੇ ਬਿਨਾਂ 12% ਰਿਟਰਨ ਦੇਖਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਉਹ ਸੋਚ ਸਕਦਾ ਹੈ ਕਿ ਉਹ ਮਾਹਰ ਹੈ। ਉਹ ਸ਼ਾਇਦ ਇਹ ਨਾ ਦੇਖ ਸਕੇ ਕਿ ਇਹ ਰਿਟਰਨ ਉੱਚ ਲਿਵਰੇਜ (high leverage) ਜਾਂ ਮਾੜੀ ਲਿਕਵਿਡਿਟੀ ਕਾਰਨ ਆ ਰਿਹਾ ਹੈ।
ਇੱਕ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰ ਪ੍ਰਣਾਲੀ ਰਿਟਰਨ ਨੂੰ ਰਿਸਕ ਦੇ ਨਾਲ ਰੱਖਦੀ ਹੈ।
ਸਿਰਫ਼ ਇਹ ਦਿਖਾਉਣ ਦੀ ਬਜਾਏ:
- ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਰਿਟਰਨ: 12%
ਇਹ ਦਿਖਾਓ:
- ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਰਿਟਰਨ: 12%
- ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡਾ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ ਸਰੋਤ: [Asset Name]
ਇਹ ਤੁਹਾਡੇ ਸਾਫਟਵੇਅਰ ਨੂੰ ਇਮਾਨਦਾਰ ਬਣਾਉਂਦਾ ਹੈ।
ਆਪਟੀਮਾਈਜ਼ੇਸ਼ਨ (optimization) ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਰਿਸਕ ਚੈੱਕ ਡਿਜ਼ਾਈਨ ਕਰੋ।
ਬਹੁਤ ਸਾਰੇ ਟੂਲ ਪਹਿਲਾਂ ਆਪਟੀਮਾਈਜ਼ ਕਰਦੇ ਹਨ ਅਤੇ ਬਾਅਦ ਵਿੱਚ ਪਾਬੰਦੀਆਂ (constraints) ਜੋੜਦੇ ਹਨ। ਇਹ ਇੱਕ ਗਲਤੀ ਹੈ। ਆਪਟੀਮਾਈਜ਼ੇਸ਼ਨ ਚਲਾਉਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਆਪਣੀਆਂ ਰਿਸਕ ਪਾਬੰਦੀਆਂ ਨੂੰ ਨਿਰਧਾਰਤ ਕਰੋ।
ਆਪਣੇ ਲੌਜਿਕ ਵਿੱਚ ਇਹ ਸਵਾਲ ਪੁੱਛੋ:
- ਵੱਧ ਤੋਂ ਵੱਧ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ ਕੀ ਹੈ?
- ਸਵੀਕਾਰਯੋਗ ਵੋਲੈਟਿਲਟੀ ਕੀ ਹੈ?
ਪਾਬੰਦੀਆਂ ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ ਆਪਟੀਮਾਈਜ਼ੇਸ਼ਨ ਗਲਤ ਸਟੀਕਤਾ (false precision) ਪੈਦਾ ਕਰਦੀ ਹੈ। ਰਿਸਕ ਬਜਟਿੰਗ ਅਨੁਸ਼ਾਸਨ ਲਿਆਉਂਦੀ ਹੈ।
ਪੈਟਰਨਾਂ ਲਈ AI ਦੀ ਵਰਤੋਂ ਕਰੋ, ਸੱਚਾਈ ਲਈ ਨਹੀਂ।
AI ਸਬੰਧ (correlations) ਲੱਭ ਸਕਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਬਦਲਾਅ ਨੂੰ ਫਲੈਗ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। AI ਦੇ ਆਉਟਪੁੱਟ ਨੂੰ ਤੱਥ ਵਜੋਂ ਪੇਸ਼ ਨਾ ਕਰੋ। ਇੱਕ ਚੰਗੀ ਪ੍ਰਣਾਲੀ ਅਨਿਸ਼ਚਿਤਤਾ ਦਿਖਾਉਂਦੀ ਹੈ। ਉਪਭੋਗਤਾਵਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਸਮਝਣ ਵਿੱਚ ਮਦਦ ਕਰਨ ਲਈ ਕਿ AI ਕੀ ਨਹੀਂ ਜਾਣਦਾ, ਕੌਨਫੀਡੈਂਸ ਰੇਂਜ (confidence ranges) ਦੀ ਵਰਤੋਂ ਕਰੋ।
ਇੱਕ ਸਧਾਰਨ ਰਿਸਕ ਲੌਜਿਕ ਲੇਅਰ ਇਸ ਤਰ੍ਹਾਂ ਦਿਖਾਈ ਦਿੰਦੀ ਹੈ:
- ਜੇਕਰ ਐਸੇਟ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ ਇੱਕ ਸੀਮਾ ਤੋਂ ਵੱਧ ਜਾਂਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਕੰਸੈਂਟਰੇਸ਼ਨ ਰਿਸਕ (concentration risk) ਨੂੰ ਫਲੈਗ ਕਰੋ।
- ਜੇਕਰ ਵੋਲੈਟਿਲਟੀ ਵਧਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਵੋਲੈਟਿਲਟੀ ਪ੍ਰੈਸ਼ਰ ਨੂੰ ਫਲੈਗ ਕਰੋ।
- ਜੇਕਰ ਕੋਰੀਲੇਸ਼ਨ ਵਧਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਡਾਈਵਰਸੀਫਿਕੇਸ਼ਨ ਦੀ ਕਮਜ਼ੋਰੀ ਨੂੰ ਫਲੈਗ ਕਰੋ।
- ਜੇਕਰ ਲਿਕਵਿਡਿਟੀ ਘਟਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਲਿਕਵਿਡਿਟੀ ਰਿਸਕ ਨੂੰ ਫਲੈਗ ਕਰੋ।
- ਜੇਕਰ ਮਾਡਲ ਦੀ ਕਾਰਗੁਜ਼ਾਰੀ ਡਿੱਗਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਮਾਡਲ ਡ੍ਰਿਫਟ (model drift) ਨੂੰ ਫਲੈਗ ਕਰੋ।
ਇਹ ਪ੍ਰਣਾਲੀ ਫੈਸਲੇ ਨਹੀਂ ਲੈਂਦੀ। ਇਹ ਬਿਹਤਰ ਸਮੀਖਿਆਵਾਂ (reviews) ਵਿੱਚ ਸਹਾਇਤਾ ਕਰਦੀ ਹੈ।
ਚੰਗੇ ਵਿੱਤੀ ਟੂਲਸ ਨੂੰ ਅਤਿ-ਆਤਮਵਿਸ਼ਵਾਸ (overconfidence) ਨੂੰ ਘਟਾਉਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ। ਉਹ ਲੁਕਵੇਂ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ ਨੂੰ ਦਿਖਾਈ ਦੇਣ ਯੋਗ ਬਣਾਉਣੇ ਚਾਹੀਦੇ ਹਨ। ਉਹ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਦਬਾਅ (market stress) ਪੈਦਾ ਹੋਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਸਮੀਖਿਆ ਕਰਨ ਲਈ ਉਤਸ਼ਾਹਿਤ ਕਰਨੇ ਚਾਹੀਦੇ ਹਨ।
ਰਿਸਕ ਬਜਟ ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ ਰਿਟਰਨ ਟਾਰਗੇਟ ਸਿਰਫ਼ ਇੱਕ ਇੱਛਾ ਹੈ।
ਅਜਿਹੇ ਟੂਲ ਬਣਾਓ ਜੋ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ, ਅਨਿਸ਼ਚਿਤਤਾ ਅਤੇ ਸੀਮਾਵਾਂ ਦਿਖਾਉਣ।
ਵਿਕਲਪਿਕ ਲਰਨਿੰਗ ਕਮਿਊਨਿਟੀ: https://t.me/GyaanSetuAi