Прогноз цен на золото: стоит ли покупать на откатах в условиях бычьего ралли?

Рынок драгоценных металлов в настоящее время демонстрирует явные признаки восходящего импульса, при этом золото сохраняет конструктивную техническую структуру. На фоне рыночных колебаний инвесторы и трейдеры внимательно следят за тем, сможет ли этот бычий тренд сохранить текущую траекторию или же коррекция неизбежна.

Технические индикаторы указывают на устойчивый бычий импульс

По словам Джатина Триведи, вице-президента по анализу исследований в LKP Securities, золото в настоящее время демонстрирует явный бычий уклон. Фьючерсы на золото на MCX с поставкой в августе показали уверенную динамику, значительно восстановившись после снижения и торгуясь выше краткосрочных скользящих средних и уровней поддержки pivot предыдущего дня.

Ключевым фактором этого оптимизма является взаимосвязь между экспоненциальными скользящими средними (EMA). 8-периодная EMA в настоящее время торгуется выше 21-периодной EMA, что является классическим сигналом устойчивого краткосрочного бычьего импульса. Более того, скользящие средние направлены вверх, что предполагает, что любые временные снижения цен, вероятно, привлекут новый интерес со стороны покупателей.

Анализ перекупленного RSI и сигналов MACD

Одним из поводов для осторожности трейдеров является индекс относительной силы (RSI 14), который в настоящее время колеблется около отметки 73. Хотя значение RSI выше 70 обычно указывает на то, что актив находится в зоне «перекупленности», технический анализ показывает, что это не обязательно означает скорый разворот тренда. На сильных трендовых рынках RSI может оставаться на высоком уровне в течение длительного времени, отражая мощь покупательского давления, а не истощение тренда.

Эту точку зрения подтверждает индикатор схождения-расхождения скользящих средних (MACD). MACD остается выше сигнальной линии с положительными столбцами гистограммы, что подтверждает улучшение восходящего импульса. Кроме того, золото торгуется вблизи верхней полосы Боллинджера, что сигнализирует о высокой интенсивности покупок, хотя трейдерам следует ожидать незначительной внутридневной консолидации.

Стратегия внутридневной торговли: подход «покупка на откатах»

Учитывая преобладающую рыночную структуру с более высокими максимумами и более высокими минимумами, рекомендуемой стратегией для текущей сессии является подход «покупка на откатах» (buy on dips). Техническая картина предполагает, что тренд будет оставаться положительным до тех пор, пока цены удерживаются выше ключевых уровней поддержки.

Трейдерам, планирующим выход на рынок, следует рассмотреть следующие уровни:

• Зона входа: около 147 400 рупий
• Стоп-лосс: необходимо строго соблюдать стоп-лосс ниже 146 800 рупий для защиты от внезапной волатильности.
• Цель 1: 148 150 рупий
• Цель 2 (расширенная): 148 600 рупий

Пока цена остается выше критической поддержки на уровне 146 800 рупий, технический прогноз остается благоприятным для тех, кто хочет извлечь выгоду из текущего ралли.

Основные выводы

• Бычий тренд сохраняется: Пересечение 8-периодной и 21-периодной EMA в сочетании с положительным MACD подтверждает, что краткосрочный тренд золота остается восходящим.
• Перекупленность, но сила: Хотя RSI находится в зоне перекупленности (около 73), индикаторы импульса указывают на то, что тренд усиливается, а не истощается.
• Стратегический вход: Инвесторам рекомендуется использовать стратегию «покупка на откатах», ориентируясь на диапазон 148 150–148 600 рупий, при условии удержания уровня поддержки 146 800 рупий.