Огляд ринку: ключові фактори, що визначатимуть динаміку акцій цього четверга
Індійські ринки акцій у середу продемонстрували стрімке зростання: індекс Sensex підскочив майже на 800 пунктів, закрившись на позначці 76 991, а Nifty 50 повернув собі рівень 24 000. Цей бичачий імпульс, який додав 1,3 лакх крор рупій до загальної ринкової капіталізації BSE, створює умови для високої напруги під час торгової сесії в четвер.
Внутрішні настрої та макроекономічні чинники
Довіра інвесторів суттєво зросла після сигналів від голови RBI Санджая Малхотри, який припустив, що обговорення подальшого підвищення відсоткових ставок може бути передчасним. Цей «голубиний» підтекст у поєднанні зі зниженням доходності облігацій, спричиненим нещодавніми реформами ринку боргу, створив надійну підтримку для внутрішніх акцій. Крім того, зростання очікувань щодо неминучої торговельної угоди між Індією та США діє як попутний вітер для ринкових настроїв.
Глобальні фактори також відіграють вирішальну роль. Різке падіння цін на сиру нафту, спричинене покращенням морського сполучення в Ормузькій протоці, послабило інфляційний тиск. Ця тенденція відобразилася у відновленні Уолл-стріт, де індекс пасажирських авіаліній S&P 500 зріс на 4,4% до рекордного максимуму завдяки зниженню витрат на паливо.
Секторальні показники: банківський сектор та IT лідирують
Нещодавнє ралі характеризувалося перевагою акцій компаній з великою капіталізацією. Банківський сектор продемонстрував новий імпульс після прояснення ситуації зі схемою свопу депозитів FCNR(B), при цьому HDFC Bank та ICICI Bank стали найбільш активними акціями за обсягом торгів.
IT-сектор також продемонстрував стійкість. Інвестори дедалі частіше розглядають індійських IT-постачальників як незамінних партнерів для впровадження ШІ в масштабах підприємств, зокрема для функцій середнього та бек-офісу. Ці настрої допомогли таким важковаговикам, як Infosys, зробити свій внесок у позитивну сесію.
Технічні рівні, на які варто звернути увагу для Nifty 50
За словами аналітиків SBI Securities, відновлення Nifty є технічно значущим, оскільки індекс повернув свою 50-денну експоненціальну ковзну середню (EMA) і сформував бичучу свічку на денному графіку.
Під час сесії в четвер трейдерам варто уважно стежити за цими критичними рівнями:
- Негайний опір: зона 24 140–24 170 (що збігається зі 100-денною EMA). Стійкий рух вище цього рівня може штовхнути Nifty до 24 300 та 24 450.
- Негайна підтримка: зона 23 900–23 870 слугуватиме основним рівнем підтримки, щоб запобігти розвороту.
Волатильність та широта ринку
India VIX, ключовий показник ринкової волатильності, впав більш ніж на 4% до 13,34, що вказує на спокійніше торговельне середовище. Широта ринку також схилилася на користь биків: із 3 396 акцій NSE 1 735 зросли, тоді як 1 566 знизилися. У той час як такі акції, як KPR Mill та Welspun India, досягли нових 52-тижневих максимумів, інші, як Wipro та Birlasoft, торкнулися 52-тижневих мінімумів, що свідчить про ротацію окремих акцій, а не про загальне ралі.
Ключові висновки
- Макроекономічні чинники: «голубині» сигнали RBI та падіння цін на сиру нафту створюють міцний фундамент для стабільності внутрішнього ринку.
- Критичні технічні показники: Nifty має подолати рівень опору 24 170, щоб підтвердити новий бичачий тренд у напрямку 24 450.
- Секторальна стійкість: Банківський сектор та IT залишаються основними драйверами, що підтримуються темами впровадження ШІ та чіткістю політики на ринку боргу.