แนวโน้มตลาด: ปัจจัยสำคัญที่กำหนดทิศทางการเคลื่อนไหวของ D-Street ในวันจันทร์นี้

ตลาดหุ้นอินเดียกำลังเตรียมพร้อมสำหรับเซสชันใหม่หลังจากหยุดพักช่วงสุดสัปดาห์เนื่องในวันมูฮัรรอม (Muharram) ต่อเนื่องจากเซสชันที่เต็มไปด้วยความผันผวนและการขายทำกำไร แม้ว่า Sensex และ Nifty จะสามารถปิดตลาดในแดนบวกได้เมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา แต่การที่ไม่สามารถรักษาแรงบวกระหว่างวันไว้ได้นั้น บ่งชี้ถึงท่าทีที่ระมัดระวังของนักเทรดเมื่อเข้าสู่สัปดาห์ใหม่

ผลประกอบการและบรรยากาศของตลาดในประเทศ

ตลาดปิดเซสชันล่าสุดด้วยการปรับตัวขึ้นเล็กน้อย โดย Sensex เพิ่มขึ้น 109 จุด ปิดที่ 77,100.47 และ Nifty 50 เพิ่มขึ้น 34 จุด ปิดที่ 24,056 แม้จะมีการพุ่งขึ้นมากกว่า 1% ในช่วงการซื้อขายภาคบ่าย แต่การขายทำกำไรระหว่างวันได้จำกัดขาขึ้นเอาไว้

บรรยากาศของตลาด (Market sentiment) ยังคงเป็นการขับเคี่ยวกันระหว่างแนวโน้มเชิงบวกและปัจจัยลบทางมหภาค แม้ว่าราคาน้ำมันดิบที่ลดลงจะช่วยสนับสนุนค่าเงินรูปีที่จำเป็นอย่างมาก แต่การไหลออกอย่างต่อเนื่องของนักลงทุนสถาบันต่างชาติ (FII) ยังคงทำหน้าที่เป็นเพดานกั้นโมเมนตัมขาขึ้น นอกจากนี้ นักวิเคราะห์ยังกำลังจับตามองแนวโน้มผลประกอบการไตรมาส 1 ที่กำลังจะมาถึง และความคืบหน้าของมรสุมที่ไม่สม่ำเสมอ ซึ่งทั้งสองปัจจัยนี้อาจกำหนดทิศทางตลาดในระยะสั้น

สัญญาณจากตลาดโลก: แนวโน้มตลาดสหรัฐฯ และยุโรป

นักลงทุนมีแนวโน้มที่จะรับสัญญาณจากสัญญาณที่ผสมผสานกันในตลาดต่างประเทศ ในวอลล์สตรีท (Wall Street) ดัชนี S&P 500 และ Nasdaq บันทึกการขาดทุนรายสัปดาบท่ามกลางการซื้อขายที่ผันผวน เนื่องจากความอ่อนแอในกลุ่มเทคโนโลยีและพลังงานได้หักล้างผลกำไรในกลุ่มเฮลธ์แคร์ (healthcare)

ในยุโรป ดัชนี STOXX 600 ปิดลบ 0.7% โดยหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีเผชิญกับแรงกดดัน ความผันผวนเฉพาะจุดในภาคค้าปลีกของยุโรป ซึ่งถูกกระตุ้นโดยการตรวจสอบทางกฎหมายเกี่ยวกับบัญชีของ Zalando เป็นเครื่องเตือนใจถึงความระมัดระวังทั่วโลกที่กำลังเกิดขึ้นในกลุ่มหุ้นเทคโนโลยีที่มีน้ำหนักสูง

แนวโน้มทางเทคนิคสำหรับ Nifty 50

ในมุมมองทางเทคนิค Nifty 50 แสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่งแม้จะมีความผันผวนในช่วงการหมดอายุสัญญาประจำเดือน (monthly expiry) ที่ผ่านมา ดัชนีสามารถรักษาประดับเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบ Exponential Moving Average (EMA) 50 วันได้อย่างสำเร็จ และดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) บ่งชี้ถึงโมเมนตัมที่แข็งแกร่งขึ้น

ตามความเห็นของนักวิเคราะห์ทางเทคนิค แนวโน้มระยะสั้นยังคงเป็นบวกตราบใดที่ Nifty ยังสามารถรักษาแนวรับสำคัญที่ระดับ 23,800 ไว้ได้ หากแนวรับนี้ยังคงอยู่ ดัชนีก็อยู่ในตำแหน่งที่จะทดสอบระดับ 24,500 ในระยะสั้น

ผลประกอบการรายกลุ่มอุตสาหกรรมและกิจกรรมของหุ้น

กลุ่มยานยนต์ (auto sector) โดดเด่นที่สุด โดยได้รับแรงหนุนจากการผ่อนคลายข้อจำกัดด้านห่วงโซ่อุปทานและความต้องการในภาคค้าปลีกที่ปรับตัวดีขึ้น ในตลาด NSE หุ้นขนาดใหญ่ (heavyweights) อย่าง HDFC Bank (มูลค่าการซื้อขาย 3,734 สิบล้านรูปี) และ ICICI Bank (มูลค่าการซื้อขาย 2,388 สิบล้านรูปี) เป็นตัวขับเคลื่อนมูลค่าที่สำคัญ ในขณะที่ Vodafone Idea นำในด้านปริมาณการซื้อขายด้วยจำนวน 34.52 สิบล้านหุ้น

นักลงทุนควรสังเกตว่าแม้หุ้นอย่าง Aegis Logistics และ Motherson Sumi จะแตะระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ แต่บรรยากาศตลาดโดยรวมค่อนข้างเอื้อต่อฝั่งขาลง (bears) โดยมีหุ้นลดลง 2,069 ตัว เมื่อเทียบกับหุ้นที่ปรับตัวขึ้น 1,231 ตัวใน NSE

สรุปประเด็นสำคัญ

  • แนวรับและแนวต้าน: ทิศทางระยะสั้นของ Nifty 50 ขึ้นอยู่กับการรักษาแนวรับที่ 23,800 เพื่อเป้าหมายที่ 24,500
  • ปัจจัยลบจากทั่วโลก: ผลประกอบการที่ผสมผสานในหุ้นเทคโนโลยีสหรัฐฯ และการย่อตัวล่าสุดในตลาดยุโรป บ่งชี้ถึงการเปิดตลาดโลกที่ต้องระมัดระวัง
  • ปัจจัยกระตุ้นในประเทศ: ทิศทางตลาดจะได้รับอิทธิพลอย่างมากจากกระแสเงินทุนของ FII, ความเสถียรของราคาน้ำมันดิบ และฤดูกาลประกาศผลประกอบการไตรมาส 1 ที่กำลังจะมาถึง