แนวโน้มตลาด: Nifty จับตาแนวต้านขณะที่ความเชื่อมั่นทั่วโลกปรับตัวดีขึ้น

ตลาดหุ้นอินเดียกำลังแสดงสัญญาณของโมเมนตัมเชิงบวกที่ต่อเนื่อง หลังจากปิดตลาดอย่างแข็งแกร่งโดย Nifty ปิดที่ระดับ 23,989 การผสมผสานระหว่างความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ที่คลี่คลายลงและความสนใจที่เพิ่มขึ้นจากนักลงทุนต่างชาติ กำลังเป็นปัจจัยหนุนที่สำคัญให้กับดัชนีในประเทศ

เสถียรภาพทางภูมิรัฐศาสตร์และราคาน้ำมันดิบในฐานะแรงขับเคลื่อนการเติบโต

ตัวเร่งปฏิกิริยาหลักสำหรับแนวโน้มขาขึ้นในปัจจุบันคือการปรับตัวดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญของความเชื่อมั่นทั่วโลก ตลาดกำลังตอบรับในเชิงบวกต่อรายงานเกี่ยวกับความเป็นไปได้ในการทำข้อตกลงสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน ซึ่งมีรายงานว่าจะมีการลงนามในสวิตเซอร์แลนด์ในวันศุกร์นี้ ความคืบหน้าทางการทูตนี้ ประกอบกับความคาดหวังเกี่ยวกับการเปิดช่องแคบฮอร์มุซอย่างเต็มรูปแบบ ได้ช่วยลด "ค่าพรีเมียมความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์" (geopolitical risk premium) ในตลาดโลกลงอย่างมาก

นอกจากนี้ การลดลงอย่างต่อเนื่องของราคาน้ำมันดิบยังทำหน้าที่เป็นปัจจัยหนุน (tailwind) ที่สำคัญต่อเศรษฐกิจอินเดีย โดยปกติแล้วราคาน้ำมันที่ต่ำลงจะช่วยลดภาระการนำเข้า ช่วยบรรเทาแรงกดดันด้านเงินเฟ้อ และสนับสนุนค่าเงินรูปีของอินเดีย ซึ่งแข็งค่าขึ้น 5 ไพซา ปิดที่ 94.53 ต่อดอลลาร์สหรัฐเมื่อวันอังคารที่ผ่านมา

แนวโน้มทางเทคนิค: แนวต้านและแนวรับที่ต้องจับตา

แม้ว่าแนวโน้มจะยังคงเป็นบวก แต่นักวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ว่าการปรับตัวขึ้นอาจเผชิญกับอุปสรรคบางประการในระยะสั้น นักลงทุนควรเตรียมพร้อมสำหรับความผันผวนของราคา (choppy price action) และแรงเทขายที่อาจเกิดขึ้นในระดับที่สูงขึ้น

สำหรับ Nifty โซนแนวต้านที่สำคัญอยู่ในช่วง 24,070 ถึง 24,200 หากสามารถทะลุผ่านระดับนี้ไปได้อาจกระตุ้นให้เกิดการพุ่งขึ้นรอบใหม่ แต่หากไม่สามารถผ่านไปได้อาจนำไปสู่การพักตัว (consolidation) ในทางกลับกัน ดัชนีมีแนวรับสำคัญในระยะสั้นที่ระดับ 23,900 ตามด้วยระดับแนวรับทางจิตวิทยาและทางเทคนิคที่สำคัญที่ 23,700

ดัชนีชี้วัดความผันผวนอย่าง India VIX ยังแสดงให้เห็นถึงการลดลงอย่างมีนัยสำคัญ โดยลดลง 6.9% มาอยู่ที่ 13.36 การลดลงนี้บ่งชี้ถึงความกลัวในตลาดที่ลดลง และสภาพแวดล้อมการซื้อขายที่มีเสถียรภาพมากขึ้นสำหรับการซื้อขายในเซสชันต่อๆ ไป

กิจกรรมของสถาบันและอัปเดต F&O

การขับเคี่ยวกันระหว่างสถาบันในประเทศและต่างประเทศยังคงเป็นประเด็นสำคัญสำหรับผู้เล่นในตลาด เมื่อวันอังคารที่ผ่านมา นักลงทุนสถาบันต่างชาติ (FPIs) ยังคงมีท่าทีระมัดระวัง โดยมียอดขายสุทธิอยู่ที่ ₹749 crore อย่างไรก็ตาม นักลงทุนสถาบันในประเทศ (DIIs) ได้ช่วยเพิ่มสภาพคล่องและแรงสนับสนุนที่จำเป็น โดยกลายเป็นผู้ซื้อสุทธิด้วยเม็ดเงินไหลเข้าจำนวน ₹6 lakh crore

ในส่วนของตลาดอนุพันธ์ ผู้เล่นในตลาดควรสังเกตว่า Kaynes Securities ได้เข้าสู่ช่วงห้ามซื้อขาย F&O (F&O ban period) แล้ว ซึ่งจะเกิดขึ้นเมื่อหลักทรัพย์ใดหลักทรัพย์หนึ่งมีสถานะเกิน 95% ของขีดจำกัดสถานะทั่วทั้งตลาด (market-wide position limit) ส่งผลให้มีการจำกัดการเปิดสถานะใหม่ในส่วนดังกล่าวสำหรับเซสชันถัดไป

สรุปประเด็นสำคัญ