Nikkei 225 สร้างประวัติศาสตร์ใหม่ ทะลุ 72,000 ท่ามกลางกระแส AI บูม

ตลาดหุ้นญี่ปุ่นได้สร้างสถิติใหม่ครั้งสำคัญ เมื่อดัชนี Nikkei 225 พุ่งทะลุระดับ 72,000 เป็นครั้งแรกในประวัติศาสตร์ โดยได้รับแรงหนุนจากความตื่นตัวอย่างหนักในด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) และพัฒนาการด้านภูมิรัฐศาสตร์ในเชิงบวก ส่งผลให้ดัชนีเดินหน้าทำสถิติขาขึ้นอย่างต่อเนื่องอย่างที่ไม่เคยปรากฏมาก่อน

การทำสถิติทำกำไรสูงสุดและโมเมนตัมของตลาด

เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา ดัชนีอ้างอิง Nikkei 225 ปรับตัวเพิ่มขึ้น 1.55% ปิดที่ระดับ 72,353.96 โดยระหว่างวันได้พุ่งแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 72,831.73 การพุ่งขึ้นครั้งนี้ถือเป็นการปรับตัวขึ้นติดต่อกันเป็นวันที่ 8 ซึ่งนับเป็นช่วงขาขึ้นที่ยาวนานที่สุดของดัชนีในรอบกว่า 3 ปี ขณะที่ดัชนี Topix ที่ครอบคลุมตลาดกว้างกว่าก็เคลื่อนไหวไปในทิศทางขาขึ้นเช่นกัน โดยเพิ่มขึ้น 1.24% แตะระดับ 4,095.05

การฟื้นตัวของตลาดได้รับแรงหนุนเพิ่มเติมจากการผ่อนคลายความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ โดยภายหลังการไกล่เกลี่ยโดยกาตาร์และปากีสถาน แถลงการณ์ร่วมระบุว่าสหรัฐฯ และอิหร่านได้ตกลงที่จะใช้แผนโรดแมป 60 วันเพื่อมุ่งสู่ข้อตกลงขั้นสุดท้าย ซึ่งช่วยสร้างความเชื่อมั่นและความมั่นคงให้แก่กลุ่มนักลงทุนทั่วโลก

นโยบายรัฐบาล: วิสัยทัศน์ AI มูลค่า 370 ล้านล้านเยน

ปัจจัยขับเคลื่อนสำคัญเบื้องหลังการพุ่งขึ้นของตลาดในครั้งนี้คือทิศทางเชิงกลยุทธ์ของรัฐบาลภายใต้การนำของนายกรัฐมนตรี Sanae Takaichi โดยรัฐบาลญี่ปุ่นได้วางแผนอันทะเยอทะยานเพื่อผลักดันเม็ดเงินลงทุนจำนวนมหาศาลเข้าสู่ภาคเทคโนโลยีที่สำคัญ

รัฐบาลตั้งเป้าหมายการลงทุนรวมจากทั้งภาครัฐและเอกชนที่ประมาณ 370 ล้านล้านเยน (2.29 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ) ภายในปี 2040 โดยเงินทุนจำนวนมหาศาลนี้จะถูกจัดสรรให้กับภาคส่วนเชิงกลยุทธ์ ซึ่งมุ่งเน้นไปที่ปัญญาประดิษฐ์ (AI) และการผลิตเซมิคอนดักเตอร์เป็นหลัก ทั้งนี้ Wataru Akiyama นักยุทธศาสตร์ด้านหุ้นจาก Nomura Securities ระบุว่าบริษัทที่เกี่ยวข้องกับ AI กลับมาเป็นเครื่องยนต์หลักที่ขับเคลื่อนทิศทางขาขึ้นของตลาดอีกครั้ง

ผลประกอบการรายหุ้นและความแตกต่างของแต่ละกลุ่มอุตสาหกรรม

การพุ่งขึ้นของตลาดเห็นการเคลื่อนไหวที่สำคัญในหลายกลุ่มอุตสาหกรรม โดยเฉพาะอย่างยิ่ง J.Front Retailing ที่พุ่งขึ้นถึง 15.9% หลังจากมีข่าวว่า 3D Investment Partners ซึ่งเป็นนักลงทุนเชิงรุก (activist investor) ได้เข้าซื้อหุ้น 5.10% ในบริษัทผู้ดำเนินกิจการห้างสรรพสินค้าแห่งนี้ นอกจากนี้ หุ้นของ Toto ผู้ผลิตสุขภัณฑ์ยังพุ่งขึ้น 11% สู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ โดยได้รับแรงหนุนจากรายงานแผนการลงทุนมูลค่า 8 หมื่นล้านเยนในช่วง 5 ปีข้างหน้าในธุรกิจส่วนประกอบเครื่องจักรผลิตเซมิคอนดักเตอร์

อย่างไรก็ตาม ตลาดไม่ได้เป็นบวกไปเสียทั้งหมด โดย Taiyo Yuden ปรับตัวลดลง 9.14% และ Tokyo Electric Power ลดลง 7.10% ซึ่งถือเป็นหุ้นที่ปรับตัวลดลงมากที่สุดในเซสชันนี้ โดยจากหุ้นทั้งหมดในดัชนี Nikkei 225 มีหุ้นที่ปรับตัวเพิ่มขึ้น 137 ตัว และหุ้นที่ปรับตัวลดลง 85 ตัว

สัญญาณเตือนภาวะตลาดร้อนแรงเกินไป

แม้จะมีความตื่นตัวในตลาด แต่นักวิเคราะห์ต่างเตือนให้ใช้ความระมัดระวัง เนื่องจากตัวบ่งชี้ทางเทคนิคชี้ให้เห็นว่าตลาดอาจกำลังเคลื่อนไหวอย่างรุนแรงเกินไป โดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) แบบ 14 วันของ Nikkei อยู่ที่ระดับ 73 ซึ่งตามหลักการแล้ว ค่าที่สูงกว่า 70 จะบ่งชี้ว่าสินทรัพย์นั้นอยู่ในภาวะ "ซื้อมากเกินไป" (overbought) ซึ่งหมายความว่าราคาหุ้นอาจพุ่งขึ้นเร็วเกินไปและอาจพร้อมสำหรับการกลับตัวทางเทคนิค

สรุปประเด็นสำคัญ

• หมุดหมายทางประวัติศาสตร์: ดัชนี Nikkei 225 ปิดที่ระดับ 72,353.96 ซึ่งถือเป็นการทำสถิติขาขึ้นที่ยาวนานที่สุดในรอบกว่า 3 ปี
• การลงทุนด้าน AI มหาศาล: รัฐบาลญี่ปุ่นวางแผนตั้งเป้าการลงทุนในด้าน AI และชิปที่ 370 ล้านล้านเยนภายในปี 2040
• ข้อควรระวังทางเทคนิค: ด้วยค่า RSI ที่สูงกว่า 70 ผู้เชี่ยวชาญเตือนว่าตลาดอาจอยู่ในภาวะร้อนแรงเกินไปและอาจเผชิญกับการปรับฐาน (correction)