Thị trường Mỹ phân hóa: Dow lập kỷ lục mới trong khi nhóm cổ phiếu công nghệ thoái lui

Wall Street đã chứng kiến sự phân hóa đáng kể vào thứ Ba khi các nhà đầu tư chuyển hướng từ các cổ phiếu công nghệ đang tăng trưởng mạnh sang các lĩnh vực phòng thủ hơn. Trong khi Nasdaq và S&P 500 chịu áp lực giảm điểm, chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones đã ghi nhận mức đóng cửa kỷ lục thứ hai liên tiếp trước thềm bản cập nhật chính sách quan trọng của Cục Dự trữ Liên bang.

Luân chuyển nhóm ngành: Công nghệ tụt hậu trong khi nhóm Công nghiệp tăng trưởng

Thị trường đã chứng kiến một sự luân chuyển đáng chú ý khi các nhà đầu tư chốt lời từ các công ty công nghệ đang được định giá cao. Sau đợt tăng mạnh vào thứ Hai — khi Nasdaq nhảy vọt hơn 3% và S&P 500 tăng 1,65% — các nhà giao dịch đã chuyển vốn sang các lĩnh vực nhạy cảm với kinh tế.

Chỉ số Nasdaq Composite giảm 301,13 điểm, tương đương 1,15%, xuống mức 26.382,81, trong khi S&P 500 giảm 41,85 điểm, tương đương 0,55%, xuống mức 7.512,44. Ngược lại, chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones đã tăng 345,54 điểm, tương đương 0,67%, đạt mức kỷ lục 52.016,57. Nhóm tài chính và công nghiệp nổi lên là những nhóm ngành hoạt động xuất sắc nhất trong số 11 lĩnh vực chính của S&P 500, hưởng lợi từ việc chuyển dịch dòng vốn khỏi các cổ phiếu chip và các ông lớn công nghệ khác.

Những chuyển dịch địa chính trị và tác động đến giá dầu

Thị trường năng lượng đã chứng kiến sự biến động mạnh mẽ sau những diễn biến liên quan đến thỏa thuận tạm thời giữa Hoa Kỳ và Iran. Thỏa thuận này, nhằm mục đích kéo dài lệnh ngừng bắn mong manh thêm 60 ngày và mở lại eo biển Hormuz, đã làm giảm bớt phần lớn căng thẳng địa chính trị vốn đã đẩy chi phí năng lượng lên cao kể từ tháng Hai.

Kết quả là, giá dầu kỳ hạn của Hoa Kỳ đã giảm mạnh 5,8%. Việc giảm bớt lo ngại về giá dầu là một diễn biến quan trọng đối với nền kinh tế nói chung, vì chi phí năng lượng cao trong lịch sử đã thúc đẩy lạm phát "dai dẳng", làm phức tạp thêm lộ trình điều chỉnh lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang.

Hướng về Fed và triển vọng lãi suất

Động lực chính dẫn dắt tâm lý thị trường vẫn là quyết định chính sách sắp tới của Cục Dự trữ Liên bang dự kiến vào chiều thứ Tư. Mặc dù sự đồng thuận cho thấy Fed sẽ giữ nguyên lãi suất trong phạm vi từ 3,50% đến 3,75% như hiện tại, các nhà đầu tư đang chuẩn bị tinh thần đón nhận các chỉ dẫn từ Chủ tịch Fed mới, ông Kevin Warsh.

Các nhà tham gia thị trường đang theo dõi sát sao các nhận định về lạm phát, thất nghiệp và triển vọng kinh tế tổng thể. Theo công cụ FedWatch của CME Group, mặc dù các nhà giao dịch kỳ vọng lãi suất sẽ duy trì ổn định trong phần lớn thời gian của năm, nhưng hiện có khoảng 42% khả năng sẽ có một đợt tăng lãi suất 25 điểm cơ bản vào tháng 12.

Các động thái doanh nghiệp: M&A và thoái vốn

Trong bối cảnh doanh nghiệp, một số thương vụ lớn đã định hình sự biến động của các cổ phiếu riêng lẻ:

Các điểm chính cần lưu ý