نظارت بر بازارهای آمریکا: تمام نگاه‌ها به اولین تصمیم کوین وارش، رئیس فدرال رزرو

سرمایه‌گذاران وال‌استریت خود را برای لحظه‌ای سرنوشت‌ساز آماده می‌کنند، زیرا فدرال رزرو آماده اعلام آخرین تصمیم خود در مورد نرخ بهره است. با صعود اندک معاملات آتی S&P 500 و Nasdaq، بازار میان خوش‌بینی به بخش فناوری و انتظار محتاطانه برای رهبری جدید در بانک مرکزی گرفتار شده است.

مخاطرات بالا در نشست FOMC

دنیای مالی بر نشست کمیته بازار باز فدرال (FOMC) متمرکز شده است، جایی که انتظار می‌رود سیاست‌گذاران نرخ بهره را در محدوده ۳.۵۰٪ تا ۳.۷۵٪ ثابت نگه دارند. این نشست اهمیت زیادی دارد، زیرا اولین تصمیم نرخ بهره تحت مدیریت رئیس جدید فدرال رزرو، کوین وارش، محسوب می‌شود.

سرمایه‌گذاران به‌طور ویژه منتظر اولین کنفرانس مطبوعاتی وارش پس از نشست هستند. بازار به دنبال راهنمایی‌های حیاتی در سه رکن اصلی است: روندهای تورم، آمار بیکاری و چشم‌انداز گسترده‌تر اقتصادی. در حالی که انتظار می‌رود نرخ بهره ثابت بماند، معامله‌گران از هم‌اکنون احتمال ۴۳ درصدی افزایش ۲۵ واحد پایه نرخ بهره در ماه دسامبر را در قیمت‌ها لحاظ کرده‌اند. اقتصاددانان معتقدند وارش احتمالاً لحنی محتاطانه اتخاذ خواهد کرد تا از بی‌ثبات کردن بازاری که هم‌اکنون با فشارهای تورمی مرتبط با خاورمیانه دست‌وپنجه نرم می‌کند، جلوگیری کند.

بازگشت نیمه‌هادی‌ها و نقاط عطف SpaceX

علی‌رغم عدم قطعیت‌های اقتصاد کلان، بخش فناوری ضربه‌گیر بسیار مورد نیاز برای معاملات آتی سهام آمریکا فراهم کرده است. سهام شرکت‌های نیمه‌هادی بازگشت قابل توجهی را تجربه کرده‌اند، به‌طوری که غول‌هایی مانند Broadcom، Micron Technology، Advanced Micro Devices (AMD) و Intel بین ۱.۵٪ تا ۳.۵٪ رشد داشته‌اند.

در حرکتی تاریخی برای گذار از شرکت خصوصی به عمومی، SpaceX رالی صعودی خود را پس از IPO ادامه داده است. سهام این شرکت پس از انتشار خبری مبنی بر اینکه رسماً از نظر ارزش بازار از Amazon پیشی گرفته و به پنجمین شرکت بورسی ارزشمند جهان تبدیل شده است، نزدیک به ۳٪ افزایش یافت.

تغییرات ژئوپلیتیک و نوسانات قیمت نفت

جو حاکم بر بازارهای آمریکا به‌شدت تحت تأثیر تحولات ژئوپلیتیک اخیر در خاورمیانه قرار گرفته است. امیدها به توافق صلح میان ایالات متحده و ایران به عنوان یک نیروی کاهش‌دهنده تورم عمل کرده و قیمت نفت را به سمت پایین‌ترین سطح سه ماه اخیر سوق داده است.

تمدید شکننده ۶۰ روزه آتش‌بس میان دو کشور، نگرانی‌ها از اختلال در عرضه از طریق تنگه حیاتی هرمز را کاهش داده است. با این حال، نوسانات بازار همچنان محتمل است؛ دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور ایالات متحده، هشدار داده است که تفاهم‌نامه هنوز نهایی نشده و هشدار داده که در صورت شکست مذاکرات، ممکن است اقدامات نظامی از سر گرفته شود.

درآمدهای شرکتی: درخشش سهام مصرف‌کننده

فراتر از فدرال رزرو، حرکات تک‌سهام تحت تأثیر نتایج قوی فصلی قرار دارند. شرکت تولیدکننده مبلمان La-Z-Boy پس از گزارش فروش و سود فصل چهارم که از انتظارات تحلیلگران فراتر رفت، شاهد جهش ۱۵.۷ درصدی سهام خود در معاملات پیش‌بازار بود. به همین ترتیب، خرده‌فروش خودروهای کارکرده CarMax پس از اعلام درآمد فصل اول که از برآوردهای وال‌استریت فراتر رفت، ۳.۶ درصد رشد کرد که نشان‌دهنده مقاومت در مخارج مصرف‌کننده در بخش‌های خاص است.

نکات کلیدی