નિથિન કમથ રોકાણકારોને 'સરળ પૈસા' અને પિરામિડ સ્કીમ્સ સામે ચેતવણી આપે છે

Zerodha ના સહ-સ્થાપક નિથિન કમથ દ્વારા તાજેતરમાં તેમના કિશોરાવસ્થાના અંતમાં એક પિરામિડ સ્કીમનો શિકાર બનવા વિશે એક વ્યક્તિગત ચેતવણીજનક કિસ્સો શેર કરવામાં આવ્યો હતો. તેમનો અનુભવ આધુનિક રિટેલ રોકાણકારો માટે એક કડક ચેતવણી સમાન છે, જેઓ વધતા જતાં જટિલ નાણાકીય પરિદ્રશ્યમાં ઝડપી અને સહેલાઈથી સંપત્તિ મેળવવાની લાલચમાં આવી જાય છે.

નાણાકીય છેતરપિંડીમાં એક વ્યક્તિગત પાઠ

તેમના શરૂઆતના કરિયર પર વિચાર કરતા, કમથે જણાવ્યું કે 18 વર્ષની ઉંમરે, તેમણે લગભગ બે વર્ષ એક મલ્ટી-લેવલ માર્કેટિંગ (MLM) કંપની સાથે વિતાવ્યા હતા, જે અંતે એક છેતરપિંડીભરી પિરામિડ સ્કીમ તરીકે પડી ભાંગી હતી. પોતાનું પ્રારંભિક ટ્રેડિંગ એકાઉન્ટ ફંડ કરવાના આતુરતામાં, તેઓ આ સ્કીમમાં ખેંચાઈ ગયા હતા અને પોતાની ભૂલ સ્વીકારતા તેમણે જણાવ્યું કે સત્ય બહાર આવ્યા પહેલા તેમણે અન્ય લોકોને પણ તેમાં જોડાવા માટે પ્રોત્સાહિત કર્યા હતા.

કમથે નોંધ્યું કે જે વ્યક્તિઓએ તેમને આ સ્કીમ વિશે જણાવ્યું હતું તેમનામાં કદાચ દુષ્ટ ઈરાદો નહોતો, પરંતુ સંસ્થાકીય માળખું પોતે જ છેતરપિંડી કરવા માટે બનાવવામાં આવ્યું હતું. આ વ્યક્તિગત ઇતિહાસ એ વાત પર ભાર મૂકે છે કે જેઓ અંતે બજારોમાં નિપુણતા મેળવે છે, તેઓ પણ નાણાકીય જરૂરિયાતના સમયે મનોવૈજ્ઞાનિક હેરાફેરીનો શિકાર બની શકે છે.

ભારતમાં પિરામિડ સ્કીમનો ખતરો અને તેનું પ્રમાણ

વધતી જતી નાણાકીય સાક્ષરતા હોવા છતાં, કમથે ભારતીય અર્થતંત્રમાં આવી છેતરપિંડીઓના આશ્ચર્યજનક પ્રમાણ પર પ્રકાશ પાડ્યો હતો. તેમણે ઉદ્યોગના ચિંતાજનક અંદાજો ટાંકીને જણાવ્યું કે દેશમાં દરરોજ અંદાજે બે નવી પિરામિડ સ્કીમ્સ શરૂ કરવામાં આવે છે.

ઐતિહાસિક ડેટા એક ભયાનક ચિત્ર રજૂ કરે છે: 2015 સુધીમાં, 5,300 થી વધુ આવી સ્કીમ્સમાં 5.3 કરોડથી વધુ ભારતીયોએ તેમની બચત ગુમાવી હતી, જેમાં કુલ અંદાજિત નુકસાન ₹10 લાખ કરોડ સુધી પહોંચ્યું હતું. કમથે ચેતવણી આપી હતી કે આ આંકડાઓ આજે નોંધપાત્ર રીતે વધુ હોઈ શકે છે, જે મધ્યમ વર્ગના પરિવારોની બચત માટે સતત વધતા જોખમને પ્રતિબિંબિત કરે છે.

આધુનિક રિટેલ ટ્રેડિંગમાં 'સરળ પૈસા'નો જાળ

કમથે પરંપરાગત પિરામિડ સ્કીમ્સ અને ભારતીય શેરબજારના વર્તમાન ટ્રેન્ડ વચ્ચે સમાનતા દર્શાવી હતી. તેમણે ચિંતા વ્યક્ત કરી હતી કે રિટેલ ભાગીદારીમાં તાજેતરમાં થયેલો વધારો એ ખોટી માન્યતા દ્વારા પ્રોત્સાહિત થઈ રહ્યો છે કે ઇક્વિટીમાંથી પૈસા કમાવવા સરળ છે.

તેમણે ચેતવણી આપી હતી કે "ઝડપથી અમીર બનવા"ની માનસિકતા જોખમી છે, અને જણાવ્યું હતું કે સ્ટાન્ડર્ડ બેંક ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ (FD) કરતા નોંધપાત્ર રીતે વધુ વળતરનું વચન આપતી કોઈપણ વસ્તુમાં મોટું જોખમ હોય છે. તેમણે ટિપ્પણી કરી હતી કે, "દાવા જેટલા મોટા, જોખમ એટલું જ વધારે," અને ચેતવણી આપી હતી કે બજારની અસ્થિરતાની વાસ્તવિકતા ઘણીવાર વ્યક્તિગત ખાતાઓના માટે મોટું નુકસાન લાવે છે.

રોકાણની ઓફરોમાં ચેતવણીના સંકેતો (Red Flags) ઓળખવા

પોતાને સુરક્ષિત રાખવા માટે, કમથે રોકાણકારોને રેફરલ-આધારિત આવકના મોડલ પ્રત્યે અત્યંત શંકાશીલ રહેવા વિનંતી કરી હતી. જે કોઈ એવી સ્કીમનો સામનો કરે છે જે માત્ર નવા સહભાગીઓને જોડીને સંપત્તિનું વચન આપે છે તેના માટે તેમની સલાહ સરળ છે: "ભાગી જાઓ. તેમાંથી લગભગ દરેક એક છેતરપિંડી છે." તેમણે ભારપૂર્વક જણાવ્યું હતું કે ટ્રેડિંગ હોય કે પરંપરાગત વ્યવસાયિક સાહસો, સંપત્તિ બનાવવા માટે કોઈ શોર્ટકટ નથી.

મુખ્ય બાબતો

• વધારે વળતરના વચનોથી સાવધ રહો: બેંક FD ના દર કરતા નોંધપાત્ર રીતે વધુ વળતરનો દાવો કરતું કોઈપણ રોકાણ અપ્રમાણસર ઊંચું જોખમ ધરાવે છે અને તેની સાથે અત્યંત સાવધાનીપૂર્વક કામ લેવું જોઈએ.
• રેફરલ-આધારિત સંપત્તિ મોડલથી બચો: આવક પેદા કરવા માટે નવા સભ્યોની ભરતી પર આધાર રાખતી સ્કીમ્સ લગભગ હંમેશા છેતરપિંડીભરી પિરામિડ અથવા MLM માળખાઓ હોય છે.
• બજારની વાસ્તવિકતાનો આદર કરો: ટ્રેડિંગ અને ઇક્વિટી રોકાણ એ "સરળ પૈસા" મેળવવાની યોજનાઓ નથી; ટકાઉ સંપત્તિ બનાવવા માટે ધીરજ અને જોખમની વાસ્તવિક સમજ જરૂરી છે.