ਨਿਥਿਨ ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ 'ਸੌਖੇ ਪੈਸੇ' ਅਤੇ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮਾਂ ਤੋਂ ਸਾਵਧਾਨ ਰਹਿਣ ਦੀ ਚੇਤਾਵਨੀ ਦਿੱਤੀ

Zerodha ਦੇ ਸਹਿ-ਸੰਸਥਾਪਕ ਨਿਥਿਨ ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਹਾਲ ਹੀ ਵਿੱਚ ਆਪਣੀ ਕਿਸ਼ੋਰ ਉਮਰ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮ ਦਾ ਸ਼ਿਕਾਰ ਹੋਣ ਬਾਰੇ ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਚੇਤਾਵਨੀ ਭਰਪੂਰ ਕਿੱਸਾ ਸਾਂਝਾ ਕੀਤਾ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ਇਹ ਵਿਚਾਰ ਅਜੋਕੇ ਰਿਟੇਲ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਸਖ਼ਤ ਚੇਤਾਵਨੀ ਵਜੋਂ ਕੰਮ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਜੋ ਵਧਦੇ ਅਸਥਿਰ ਵਿੱਤੀ ਮਾਹੌਲ ਵਿੱਚ ਜਲਦੀ ਅਮੀਰ ਬਣਨ ਦੇ ਵਾਅਦੇ ਨਾਲ ਲਲਚਾਏ ਜਾ ਰਹੇ ਹਨ।

ਧੋਖੇ ਦਾ ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਸਬਕ

ਵੈੱਬ ਸੀਰੀਜ਼ Pyramid Scheme ਬਾਰੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰਦੇ ਹੋਏ, ਨਿਥਿਨ ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਖੁਲਾਸਾ ਕੀਤਾ ਕਿ 18 ਸਾਲ ਦੀ ਉਮਰ ਵਿੱਚ, ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਲਗਭਗ ਦੋ ਸਾਲ ਇੱਕ ਮਲਟੀ-ਲੈਵਲ ਮਾਰਕੀਟਿੰਗ (MLM) ਕੰਪਨੀ ਨਾਲ ਜੁੜ ਕੇ ਬਿਤਾਏ ਸਨ। ਆਪਣੇ ਸ਼ੁਰੂਆਤੀ ਟ੍ਰੇਡਿੰਗ ਖਾਤੇ ਲਈ ਪੈਸੇ ਇਕੱਠੇ ਕਰਨ ਦੀ ਜ਼ਰੂਰਤ ਕਾਰਨ, ਕਾਮਾਥ ਇਸ ਸਕੀਮ ਵੱਲ ਖਿੱਚੇ ਗਏ ਸਨ, ਅਤੇ ਅੰਤ ਵਿੱਚ ਪੂਰੇ ਢਾਂਚੇ ਦੇ ਡਿੱਗਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਕਈ ਹੋਰ ਲੋਕਾਂ ਨੂੰ ਵੀ ਇਸ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਕੀਤਾ।

ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਨੋਟ ਕੀਤਾ ਕਿ ਭਾਵੇਂ ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਨਹੀਂ ਲੱਗਦਾ ਸੀ ਕਿ ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਭਰਤੀ ਕਰਨ ਵਾਲੇ ਲੋਕ ਬੁਰੀ ਨੀਅਤ ਨਾਲ ਕੰਮ ਕਰ ਰਹੇ ਸਨ, ਪਰ ਕੰਪਨੀ ਖੁਦ ਬੁਨਿਆਦੀ ਤੌਰ 'ਤੇ ਧੋਖੇਬਾਜ਼ ਸੀ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਦਾ ਅਨੁਭਵ ਇਹ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਕਿਵੇਂ ਵਿੱਤ (finance) ਵਿੱਚ ਦਿਲਚਸਪੀ ਰੱਖਣ ਵਾਲੇ ਲੋਕ ਵੀ ਜਲਦੀ ਪੈਸਾ ਕਮਾਉਣ ਦੀ ਇੱਛਾ ਕਾਰਨ ਅੰਨ੍ਹੇ ਹੋ ਸਕਦੇ ਹਨ।

ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਸੰਕਟ ਦਾ ਪੈਮਾਨਾ

ਵਧ ਰਹੀ ਵਿੱਤੀ ਸਾਖਰਤਾ ਦੇ ਬਾਵਜੂਦ, ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮਾਂ ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਖ਼ਤਰਾ ਬਣੀ ਹੋਈਆਂ ਹਨ। ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਸਮੱਸਿਆ ਦੀ ਗੰਭੀਰਤਾ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਣ ਲਈ ਚਿੰਤਾਜਨਕ ਅੰਕੜੇ ਸਾਂਝੇ ਕੀਤੇ, ਅਤੇ ਦੱਸਿਆ ਕਿ ਉਦਯੋਗ ਦੇ ਅਨੁਮਾਨਾਂ ਅਨੁਸਾਰ ਦੇਸ਼ ਵਿੱਚ ਰੋਜ਼ਾਨਾ ਲਗਭਗ ਦੋ ਨਵੀਆਂ ਪਿਰਾਮਿਡ ਸਕੀਮਾਂ ਸ਼ੁਰੂ ਕੀਤੀਆਂ ਜਾਂਦੀਆਂ ਹਨ।

ਇਤਿਹਾਸਕ ਅੰਕੜੇ ਹੋਰ ਵੀ ਹੈਰਾਨ ਕਰਨ ਵਾਲੇ ਹਨ: 2015 ਤੱਕ, 5,300 ਤੋਂ ਵੱਧ ਅਜਿਹੀਆਂ ਸਕੀਮਾਂ ਕਾਰਨ 5.5 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਵੱਧ ਭਾਰਤੀਆਂ ਨੇ ਆਪਣੀ ਜਮ੍ਹਾਂ ਪੂੰਜੀ ਗੁਆ ਦਿੱਤੀ ਸੀ। ਉਸ ਸਮੇਂ ਅਨੁਮਾਨਿਤ ਨੁਕਸਾਨ ₹10 ਲੱਖ ਕਰੋੜ ਸੀ, ਇੱਕ ਅਜਿਹਾ ਅੰਕੜਾ ਜਿਸ ਬਾਰੇ ਕਾਮਾਥ ਦਾ ਮੰਨਣਾ ਹੈ ਕਿ ਪਿਛਲੇ ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ ਇਹ ਕਾਫ਼ੀ ਵੱਧ ਗਿਆ ਹੈ। ਇਹ ਪ੍ਰਣਾਲੀਗਤ ਸਮੱਸਿਆ ਦੇਸ਼ ਭਰ ਦੇ ਕਮਜ਼ੋਰ ਵਰਗਾਂ ਦੀ ਜੀਵਨ ਭਰ ਦੀ ਕਮਾਈ ਨੂੰ ਖ਼ਤਮ ਕਰ ਰਹੀ ਹੈ।

ਇਕੁਇਟੀਜ਼ (Equities) ਵਿੱਚ 'ਸੌਖੇ ਪੈਸੇ' ਦਾ ਖ਼ਤਰਾ

ਕਾਮਾਥ ਨੇ ਖਾਸ ਤੌਰ 'ਤੇ ਇਹਨਾਂ ਸ਼ੋਸ਼ਣਕਾਰੀ ਸਕੀਮਾਂ ਨੂੰ ਭਾਰਤੀ ਸ਼ੇਅਰ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵਿੱਚ ਰਿਟੇਲ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦੀ ਵਧਦੀ ਭਾਗੀਦਾਰੀ ਨਾਲ ਜੋੜਿਆ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਦੇਖਿਆ ਕਿ ਹਾਲ ਹੀ ਦੇ ਉਛਾਲ ਨੇ ਇੱਕ ਖ਼ਤਰਨਾਕ ਗਲਤਫਹਿਮੀ ਪੈਦਾ ਕਰ ਦਿੱਤੀ ਹੈ ਕਿ ਇਕੁਇਟੀਜ਼ ਤੋਂ ਪੈਸਾ ਕਮਾਉਣਾ ਬਹੁਤ ਸੌਖਾ ਅਤੇ ਬਿਨਾਂ ਕਿਸੇ ਮਿਹਨਤ ਦੇ ਹੈ।

ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਚੇਤਾਵਨੀ ਦਿੱਤੀ ਕਿ "ਸੌਖੇ ਪੈਸੇ" ਦੀ ਸੱਭਿਆਚਾਰ ਅਕਸਰ ਭਿਆਨਕ ਨਤੀਜੇ ਲਿਆਉਂਦੀ ਹੈ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਚੇਤਾਵਨੀ ਦਿੰਦੇ ਹੋਏ ਕਿਹਾ, "ਇਸ ਦਾ ਹਿਸਾਬ-ਕਿਤਾਬ ਚੁੱਪਚਾਪ ਆਉਂਦਾ ਹੈ, ਇੱਕ ਵਾਰ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਖਾਤਾ।" ਉਨ੍ਹਾਂ ਇਸ ਗੱਲ 'ਤੇ ਜ਼ੋਰ ਦਿੱਤਾ ਕਿ ਨਵੇਂ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦੇ ਆਉਣ 'ਤੇ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਜੋਖਮਾਂ ਦੀ ਯਥਾਰਥਵਾਦੀ ਸਮਝ ਹੋਣੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ।

ਹਰ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਲਈ ਚੇਤਾਵਨੀ ਦੇ ਸੰਕੇਤ

ਆਪਣੇ ਆਪ ਨੂੰ ਬਚਾਉਣ ਲਈ, ਕਾਮਾਥ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਕਿਸੇ ਵੀ ਉੱਚ-ਮੁਨਾਫ਼ੇ ਦੇ ਵਾਅਦੇ ਪ੍ਰਤੀ ਸ਼ੱਕੀ ਰਹਿਣ ਦੀ ਸਲਾਹ ਦਿੰਦੇ ਹਨ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਇੱਕ ਮੂਲ ਨਿਯਮ ਸਾਂਝਾ ਕੀਤਾ: ਕੋਈ ਵੀ ਚੀਜ਼ ਜੋ ਇੱਕ ਆਮ ਬੈਂਕ ਫਿਕਸਡ ਡਿਪਾਜ਼ਿਟ (FD) ਨਾਲੋਂ ਵੱਧ ਰਿਟਰਨ ਦਾ ਵਾਅਦਾ ਕਰਦੀ ਹੈ, ਉਸ ਵਿੱਚ ਭਾਰੀ ਜੋਖਮ ਹੁੰਦਾ ਹੈ। ਜਿੰਨਾ ਜ਼ਿਆਦਾ ਦਾਅਵਾ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਰਿਟਰਨ ਹੋਵੇਗਾ, ਅੰਦਰੂਨੀ ਖ਼ਤਰਾ ਉਨਾ ਹੀ ਵੱਧ ਹੋਵੇਗਾ।

ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਰੈਫਰਲ-ਅਧਾਰਤ (referral-based) ਅਮੀਰ ਬਣਨ ਦੇ ਮਾਡਲਾਂ ਵਿਰੁੱਧ ਸਿੱਧੀ ਚੇਤਾਵਨੀ ਦਿੱਤੀ। ਜੇਕਰ ਕੋਈ ਵਪਾਰਕ ਮੌਕਾ ਇਹ ਸੁਝਾਅ ਦਿੰਦਾ ਹੈ ਕਿ ਸਿਰਫ਼ ਨਵੇਂ ਮੈਂਬਰਾਂ ਨੂੰ ਜੋੜ ਕੇ ਵੱਡੀ ਆਮਦਨ ਕਮਾਈ ਜਾ ਸਕਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਹ ਲਗਭਗ ਯਕੀਨੀ ਤੌਰ 'ਤੇ ਇੱਕ ਧੋਖਾ ਹੈ।

ਮੁੱਖ ਗੱਲਾਂ

• ਜੋਖਮ ਅਤੇ ਰਿਟਰਨ ਦਾ ਸਬੰਧ: ਹਮੇਸ਼ਾ ਯਾਦ ਰੱਖੋ ਕਿ ਕੋਈ ਵੀ ਨਿਵੇਸ਼ ਜੋ ਬੈਂਕ FD ਨਾਲੋਂ ਕਾਫ਼ੀ ਜ਼ਿਆਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਾ ਵਾਅਦਾ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਉਹ ਬਹੁਤ ਜ਼ਿਆਦਾ ਜੋਖਮ ਦੇ ਨਾਲ ਆਉਂਦਾ ਹੈ।
• ਧੋਖਾਧੜੀ ਦੇ ਤਰੀਕਿਆਂ ਦੀ ਪਛਾਣ ਕਰੋ: ਅਜਿਹੀਆਂ ਕਿਸੇ ਵੀ "ਪੈਸਾ ਕਮਾਉਣ" ਵਾਲੀਆਂ ਸਕੀਮਾਂ ਤੋਂ ਬਚੋ ਜੋ ਅਸਲ ਉਤਪਾਦ ਜਾਂ ਸੇਵਾ ਦੀ ਕੀਮਤ ਦੀ ਬਜਾਏ ਮੁੱਖ ਤੌਰ 'ਤੇ ਭਰਤੀ ਅਤੇ ਰੈਫਰਲ-ਅਧਾਰਤ ਆਮਦਨ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਕਰਦੀਆਂ ਹਨ।
• 'ਸੌਖੇ ਪੈਸੇ' ਦੇ ਜਾਲ ਤੋਂ ਬਚੋ: ਰਿਟੇਲ ਮਾਰਕੀਟ ਵਿੱਚ ਹਾਲ ਹੀ ਦੇ ਉਛਾਲ ਕਾਰਨ ਇਹ ਨਾ ਸਮਝੋ ਕਿ ਇਕੁਇਟੀ ਟ੍ਰੇਡਿੰਗ ਅਮੀਰ ਬਣਨ ਦਾ ਕੋਈ ਛੋਟਾ ਰਸਤਾ ਹੈ; ਇਸ ਲਈ ਅਨੁਸ਼ਾਸਨ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ ਅਤੇ ਇਸ ਵਿੱਚ ਅਸਲ ਜੋਖਮ ਹੁੰਦਾ ਹੈ।