Nikkei ทุบสถิติแตะระดับ 72,000 ท่ามกลางกระแส AI พุ่งแรงและความเชื่อมั่นด้านภูมิรัฐศาสตร์

ตลาดหุ้นญี่ปุ่นได้บรรลุหมุดหมายทางประวัติศาสตร์ เมื่อดัชนี Nikkei 225 พุ่งทะลุระดับ 72,000 เป็นครั้งแรก โดยได้รับแรงหนุนจากความตื่นตัวอย่างต่อเนื่องในด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) และความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ผ่อนคลายลง การพุ่งขึ้นของตลาดในครั้งนี้ถือเป็นช่วงเวลาสำคัญสำหรับหุ้นญี่ปุ่น

การลงทุนใน AI และเป้าหมายเชิงยุทธศาสตร์ของรัฐบาลเป็นแรงขับเคลื่อนตลาด

กลไกหลักที่อยู่เบื้องหลังโมเมนตัมของตลาดในปัจจุบันคือการมุ่งเน้นอย่างหนักไปที่เทคโนโลยีปัญญาประดิษฐ์และเซมิคอนดักเตอร์ โดยดัชนี Nikkei 225 ปรับตัวเพิ่มขึ้น 1.55% ปิดที่ระดับ 72,353.96 และทำจุดสูงสุดระหว่างวันเป็นประวัติการณ์ที่ 72,831.73 การพุ่งขึ้นครั้งนี้ได้รับการสนับสนุนจากสัญญาณนโยบายระยะยาวจากรัฐบาลของนายกรัฐมนตรี Sanae Takaichi

รัฐบาลญี่ปุ่นได้วางโรดแมปอันทะเยอทะยานเพื่อกระตุ้นการเติบโตในภาคส่วนเชิงยุทธศาสตร์ โดยรัฐบาลตั้งเป้าที่จะระดมเงินลงทุนจากทั้งภาครัฐและเอกชนรวมกันประมาณ 370 ล้านล้านเยน (2.29 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ) ภายในปี 2040 โดยมุ่งเป้าไปที่ AI และการผลิตชิปโดยเฉพาะ Wataru Akiyama นักยุทธศาสตร์ด้านหุ้นจาก Nomura Securities ระบุว่าบริษัทที่เกี่ยวข้องกับ AI กลับมาเป็นแรงขับเคลื่อนหลักของผลประกอบการตลาดอีกครั้ง

ผู้ชนะและผู้แพ้ในภาคธุรกิจท่ามกลางความผันผวนของตลาด

ตลาดมีการเคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญในหลายภาคส่วน โดยได้รับอิทธิพลจากข่าวของบริษัทและการเคลื่อนไหวของนักลงทุนเชิงรุก (investor activism) โดย J.Front Retailing กลายเป็นหุ้นที่โดดเด่นที่สุดด้วยราคาหุ้นที่พุ่งขึ้น 15.9% หลังจากมีข่าวว่า 3D Investment Partners นักลงทุนเชิงรุก ได้เข้าซื้อหุ้น 5.10% ในบริษัทผู้ดำเนินธุรกิจห้างสรรพสินค้าแห่งนี้

ในภาคอุตสาหกรรม Toto ทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ โดยพุ่งขึ้น 11% หลังจากประกาศแผนการลงทุนมหาศาลจำนวน 8 หมื่นล้านเยนในช่วง 5 ปีข้างหน้าในธุรกิจส่วนประกอบอุปกรณ์การผลิตเซมิคอนดักเตอร์ ในทางกลับกัน การพุ่งขึ้นของตลาดไม่ได้เกิดขึ้นกับทุกกลุ่ม โดย Taiyo Yuden ปรับตัวลดลงอย่างรุนแรง 9.14% ขณะที่ Tokyo Electric Power ลดลง 7.10% ซึ่งถือเป็นหุ้นที่ร่วงลงมากที่สุดในเซสชันนี้

การเปลี่ยนแปลงทางภูมิรัฐศาสตร์และสัญญาณภาวะตลาดร้อนแรงเกินไป

นอกเหนือจากเรื่องเทคโนโลยีแล้ว พัฒนาการทางการเมืองโลกยังเป็นปัจจัยหนุนให้กับตลาดญี่ปุ่น ความคืบหน้าในการเจรจาสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน โดยมีกาตาร์และปากีสถานเป็นตัวกลาง ได้สร้างความเชื่อมั่นให้กับเศรษฐกิจโลก โดยแถลงการณ์ร่วมล่าสุดระบุว่าทั้งสองประเทศได้ตกลงในโรดแมป 60 วันเพื่อมุ่งสู่ข้อตกลงขั้นสุดท้าย

อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์เริ่มเตือนให้ระมัดระวังเกี่ยวกับความยั่งยืนของการพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วนี้ โดยดัชนี Nikkei เพิ่งบันทึกสถิติปิดบวกติดต่อกันเป็นวันที่ 8 ซึ่งเป็นสถิติที่ยาวนานที่สุดในรอบกว่า 3 ปี ตัวบ่งชี้ทางเทคนิคชี้ให้เห็นว่าตลาดอาจอยู่ในภาวะตึงตัว โดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) แบบ 14 วันของ Nikkei อยู่ที่ระดับ 73 เนื่องจากค่า RSI ที่สูงกว่า 70 มักบ่งชี้ว่าสินทรัพย์อาจปรับตัวขึ้นเร็วเกินไป จึงมีความกังวลเพิ่มขึ้นว่าดัชนีอาจอยู่ในภาวะ "ร้อนแรงเกินไป" (overheating) และอาจเกิดการกลับตัวทางเทคนิคได้

สรุปประเด็นสำคัญ

• หมุดหมายทางประวัติศาสตร์: ดัชนี Nikkei 225 ปิดที่ระดับ 72,353.96 ซึ่งเป็นการทะลุผ่านระดับ 72,000 เป็นครั้งแรกในประวัติศาสตร์
• การผลักดัน AI ครั้งใหญ่: รัฐบาลญี่ปุ่นวางแผนตั้งเป้าการลงทุนในด้าน AI และเซมิคอนดักเตอร์ที่ 2.29 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ ภายในปี 2040
• คำเตือนทางเทคนิค: ด้วยค่า RSI ที่ 73 ผู้เชี่ยวชาญในตลาดเตือนว่า Nikkei อาจอยู่ในเขต "ร้อนแรงเกินไป" ซึ่งส่งสัญญาณถึงโอกาสที่จะเกิดการกลับตัวในระยะสั้น