Ринок США обвалюється на тлі поглиблення розпродажу технологічного сектору та зростання побоювань щодо підвищення відсоткових ставок
У вівторок Уолл-стріт зіткнулася з жорстокою торговою сесією, оскільки масовий розпродаж технологічних акцій втягнув основні індекси в «червону зону». Індекс Nasdaq Composite очолив падіння, знизившись більш ніж на 2%, тоді як Dow Jones продемонстрував значні втрати, спричинені зміною настроїв інвесторів щодо витрат на ШІ та відсоткових ставок.
Техногіганти та акції виробників напівпровідників під ударом
Основним каталізатором ринкового спаду стало поглиблення занепаду в секторі інформаційних технологій. Провідні компанії з виробництва напівпровідників та чипів прийняли на себе основний удар тиску продажів, що сигналізує про різкий розворот нещодавнього ралі, спричиненого розвитком ШІ.
Акції Micron Technology продемонстрували масштабне падіння — більш ніж на 11%, тоді як Intel впала на понад 7% під час нічних торгів. Інші великі гравці також зазнали стрімких втрат: Qualcomm впала на 6,3%, Sandisk знизилася майже на 9%, а Seagate обвалилася на 7,2%. Волатильність поширилася і на технологічні акції з величезною капіталізацією: Alphabet, Nvidia, Oracle та Tesla відкрилися суттєвим падінням. Крім того, компанія Ілона Маска SpaceX (торгується через xAI) продовжила свою низхідну траєкторію, просівши на 1% перед відкриттям ринку після приголомшливого падіння на 16,4% на початку тижня.
Макроекономічні чинники: інфляція та побоювання щодо відсоткових ставок
Окрім слабкості окремих секторів, інвесторів непокоїть ширша макроекономічна ситуація. Наразі ринок намагається адаптуватися до зростаючої ймовірності посилення монетарної політики в Сполучених Штатах. Згідно з даними CME Group, трейдери зараз закладають у ціни майже 90-відсоткову ймовірність як мінімум одного підвищення відсоткової ставки до кінця року — це значний стрибок порівняно з 57% лише тиждень тому.
Побоювання щодо зростання вартості запозичень посилюються очікуванням нових даних щодо інфляції. Економісти прогнозують, що споживча інфляція в США у травні зросте до 4,1% порівняно з 3,8% у квітні. Ці очікування вже відображені на ринках облігацій, де доходність 10-річних казначейських облігацій США стабілізувалася на рівні близько 4,49%, що вище за 4,43% тиждень тому і значно вище за 3,97%, які спостерігалися до нещодавньої геополітичної напруженості.
Глобальне зараження: від Азії до Європи
Падіння на Уолл-стріт не було ізольованим явищем; воно відбулося хвилею розпродажів, що почалася на азійських ринках. Південнокорейський індекс Kospi продемонстрував масштабне падіння на 10%, підтягнутий донизу гігантським виробником напівпровідників Samsung Electronics та побоюваннями щодо регуляторного нагляду. Японський Nikkei 225 також продемонстрував різке зниження на 3,6%, тоді як австралійський S&P/ASX 200 впав на 0,3%.
Європейські ринки відобразили ці ведмежі настрої під час торгової сесії в середині дня: німецький DAX впав на 1%, французький CAC 40 знизився на 0,6%, а британський FTSE 100 просів на 0,5%. У товарному секторі ціни на нафту залишалися відносно стабільними: ціна на нафту марки Brent коливалася нижче 78 доларів, що було підтримано рішенням США тимчасово зняти санкції на продаж іранської нафти.
Основні висновки
- Кривава баня в технологічному секторі: Акції виробників напівпровідників, таких як Micron (-11%) та Intel (-7%), очолили масовий розпродаж, нівелювавши нещодавній імпульс, спричинений штучним інтелектом.
- Ймовірність підвищення ставки стрімко зростає: Ринки зараз закладають 90-відсоткову ймовірність підвищення відсоткової ставки в США до кінця року на тлі тривожних інфляційних очікувань.
- Глобальне синхронне падіння: Спад став частиною ширшої світової тенденції, при цьому значні втрати зафіксовані на фондових ринках Південної Кореї, Японії та Європи.