Jio Platforms ने DRHP दाखल केले: भारत ४ अब्ज डॉलर्सच्या विक्रमी IPO साठी सज्ज

रिलायन्स इंडस्ट्रीजच्या डिजिटल क्षेत्रातील दिग्गज कंपनी, Jio Platforms ने SEBI कडे अधिकृतपणे आपला ड्राफ्ट रेड हेरिंग प्रॉस्पेक्टस (DRHP) दाखल केल्यामुळे भारतीय भांडवल बाजारात मोठी खळबळ माजण्याची शक्यता आहे. ही ऐतिहासिक पाऊल उचलल्यामुळे २००६ नंतर पहिल्यांदाच रिलायन्सचा एखादा मोठा पब्लिक इश्यू येत असून, यामुळे भारतीय इतिहासातील सर्वात मोठा IPO ठरण्याचे संकेत मिळत आहेत.

ऐतिहासिक व्याप्ती: Hyundai आणि NSE ला मागे टाकण्याचे उद्दिष्ट

Jio Platforms च्या IPO ची व्याप्ती अभूतपूर्व आहे. बँकिंग तज्ज्ञांच्या मते, या ऑफरचे मूल्य अंदाजे ४ अब्ज डॉलर्स (₹३७,००० कोटी) असू शकते, ज्यामुळे हा भारताचा आतापर्यंतचा सर्वात मोठा पब्लिक इश्यू ठरेल. तुलना करायची झाल्यास, हा इश्यू २०२४ मधील Hyundai Motor India चा ₹२७,००० कोटींचा इश्यू मागे टाकेल आणि नॅशनल स्टॉक एक्सचेंज (NSE) कडून अपेक्षित असलेल्या ₹३०,००० कोटींच्या IPO पेक्षाही मोठा असेल.

हा IPO पूर्णपणे २७ कोटी (270 million) शेअर्सच्या फ्रेश इश्यूच्या स्वरूपात असेल, जे Jio Platforms च्या एकूण इक्विटीच्या २.९% दर्शवते. जर हा प्रयत्न यशस्वी झाला, तर Jio Platforms चे मूल्यांकन अंदाजे ₹१३ लाख कोटी ($१३८ अब्ज) पर्यंत पोहोचू शकते, ज्यामुळे ते प्रतिस्पर्धी भारती एअरटेलच्या ₹११.६ लाख कोटींच्या सध्याच्या मार्केट कॅपिटलायझेशनपेक्षा पुढे असेल.

धोरणात्मक कर्ज कमी करणे आणि भविष्यातील वाढीची साधने

या मोठ्या प्रमाणात भांडवल उभारणीमागील मुख्य उद्देश समूहाचे बॅलन्स शीट मजबूत करणे हा आहे. DRHP नुसार, उभारलेल्या निधीचा एक मोठा हिस्सा—₹२७,५०० कोटींपर्यंत—कंपनीची ऑपरेटिंग उपकंपनी असलेल्या Reliance Jio Infocomm (RJIL) चे कर्ज फेडण्यासाठी वापरला जाईल.

बॅलन्स शीटवरील कर्जाचा भार कमी करून, Jio Platforms चे उद्दिष्ट तांत्रिक विस्तारासाठी भांडवल उपलब्ध करून घेणे हे आहे. कंपनीने या निधीसाठी काही धोरणात्मक प्राधान्यक्रम निश्चित केले आहेत, ज्यात खालील गोष्टींचा समावेश आहे:

  • 5G नेटवर्क इन्फ्रास्ट्रक्चर: 5G इकोसिस्टमची घनता वाढवणे आणि त्याचा व्यापक विस्तार करणे.
  • ब्रॉडबँड आणि एंटरप्राइझ: फिक्स्ड ब्रॉडबँडचा वापर वाढवणे आणि एंटरप्राइझ डिजिटल सेवांचा विस्तार करणे.
  • नेक्स्ट-जेन टेक: आर्टिफिशियल इंटेलिजन्स (AI), क्लाउड सेवा आणि आंतरराष्ट्रीय तंत्रज्ञान भागीदारीमध्ये महत्त्वपूर्ण गुंतवणूक.

जागतिक पाठबळ आणि गुंतवणूकदार वाटप

Jio Platforms अत्यंत प्रतिष्ठित कॅप टेबलसह सार्वजनिक बाजारपेठेत प्रवेश करत आहे. सध्या, जागतिक तंत्रज्ञान क्षेत्रातील दिग्गज Meta Platforms (9.98%) आणि Google International (7.73%) यांच्यासह मोठ्या गुंतवणूकदारांकडे कंपनीचा सुमारे 30.9% हिस्सा आहे. इतर महत्त्वपूर्ण अल्पसंख्याक भागधारकांमध्ये सौदी अरेबियाचा पब्लिक इन्व्हेस्टमेंट फंड, सिल्वर लेक, KKR-समर्थित संस्था आणि अबू धाबी इन्व्हेस्टमेंट अथॉरिटी यांचा समावेश आहे.

व्यापक सहभाग सुनिश्चित करण्यासाठी IPO ची रचना करण्यात आली आहे. वाटप योजनेत खालील गोष्टींचा समावेश आहे:

  • Qualified Institutional Buyers (QIBs): निव्वळ इश्यूच्या ५०% पर्यंत.
  • Retail Investors: सर्वसामान्यांसाठी किमान ३५% राखीव.
  • Non-Institutional Investors (NIIs): १५% पेक्षा कमी नाही.

या ऑफरचे व्यवस्थापन १९ बुक-रनिंग लीड मॅनेजर्सच्या एका मोठ्या कन्सोर्टियमद्वारे केले जाईल, ज्यामध्ये Morgan Stanley, BofA Securities, Citigroup आणि Kotak Mahindra Capital यांसारख्या दिग्गज संस्थांचा समावेश आहे.

मुख्य निष्कर्ष

  • विक्रमी व्याप्ती: ₹३७,००० कोटींचा हा IPO भारताचा आतापर्यंतचा सर्वात मोठा IPO ठरण्याची शक्यता आहे, जो Hyundai आणि NSE ने प्रस्थापित केलेले मागील विक्रम मोडीत काढेल.
  • कर्ज कमी करण्यावर लक्ष: 5G आणि AI विस्तारामध्ये गुंतवणूक करण्यासाठी, त्याच्या ऑपरेटिंग उपकंपनी, RJIL मधील कर्ज फेडण्यासाठी ₹२७,५०० कोटींचा मोठा निधी वापरला जाईल.
  • उच्च मूल्यांकन: या IPO मुळे Jio Platforms चे मूल्यांकन ₹१३ लाख कोटी रुपये होऊ शकते, ज्यामुळे ते भारतीय डिजिटल आणि टेलिकॉम क्षेत्रात एक प्रबळ खेळाडू बनेल.