Ф'ючерси на акції США відновлюються на тлі геополітичного оптимізму, що нівелює побоювання щодо підвищення ставки ФРС

У четвер спостерігалося значне відновлення ф'ючерсів на індекси акцій США, зумовлене надіями на досягнення мирної угоди на Близькому Сході, що посилило апетити інвесторів до ризику. Це відновлення слугує важливим противагою нещодавній волатильності, спричиненій «яструбиними» сигналами Федеральної резервної системи щодо потенційного підвищення відсоткових ставок.

Геополітичні надії на мир протидіють «яструбиному» курсу Федеральної резервної системи

Відновлення американських ф'ючерсів свідчить про зміну настроїв після масового розпродажу в попередню сесію. Хоча інвестори з настороженістю ставляться до прагнення нового голови ФРС Кевіна Ворша приборкати інфляцію — що призвело до зростання ставок на вищу вартість запозичень — геополітичний оптимізм забезпечує необхідну «подушку безпеки».

Поточні ринкові дані показують, що лідером відновлення є ф'ючерси Nasdaq 100 E-mini зі зростанням на 1,49%, за ними йдуть S&P 500 E-mini (+0,75%) та Dow E-mini (+0,32%). Підкріплює цей настрій падіння цін на нафту, що принесло полегшення, пом'якшивши побоювання щодо стійкої інфляції. Наразі трейдери закладають у ціни 50-відсоткову ймовірність підвищення ставки на 25 базисних пунктів у вересні, що є помітним зростанням порівняно з 27-відсотковою ймовірністю, зафіксованою лише день тому.

Сектор ШІ та чипів: Architect Labs та галузеві зміни

Ландшафт напівпровідникової галузі продовжує розвиватися завдяки значному руху капіталу. Компанія Architect Labs успішно залучила 24 мільйони доларів посівного фінансування для використання штучного інтелекту з метою оптимізації проектування спеціалізованих чипів. Цей крок є прямим викликом таким гігантам, як Broadcom та Marvell, які наразі домінують на ринку кастомних чипів для хмарних провайдерів, таких як Amazon та Google. Architect Labs прагне скоротити поточний дворічний цикл проектування та витрати на НДДКР, що становлять сотні мільйонів доларів і пов'язані з розробкою спеціалізованих напівпровідників.

Інші корпоративні новини: акції Rumble (яка проводить ребрендинг у RUM Group) злетіли на 16% після придбання німецької хмарної ШІ-компанії Northern Data, що сигналізує про стратегічний поворот у бік інфраструктури ШІ. Водночас акції Smith & Wesson зросли на 15,3% після звіту про суттєве збільшення продажів у четвертому кварталі.

Змішані результати технологічних гігантів та ринкова волатильність

Не всі учасники ринку отримали прибуток. Гігант у сфері IT-послуг Accenture продемонстрував падіння на 11% під час премаркету після того, як компанія знизила свій річний прогноз доходів. Попри оголошення про масову серію угод на суму 4,18 мільярда доларів — включаючи придбання компанії з кібербезпеки Dragos та повний викуп runZero і NetRise — зниження прогнозу доходів суттєво підірвало довіру інвесторів.

У міру проходження тижня ринки також готуються до «потрійної відьми» (triple witching) — квартального закінчення терміну дії фондових опціонів, індексних опціонів та ф'ючерсних контрактів. Ця подія зазвичай збільшує обсяги торгів і може призвести до підвищеної волатильності ринку. Інвестори також уважно стежать за майбутніми даними щодо щотижневої кількості заявок на допомогу по безробіттю, щоб оцінити реальний стан ринку праці США.

Основні висновки

• Геополітична подушка: Оптимізм щодо потенційної мирної угоди на Близькому Сході допомагає американським ф'ючерсам відновитися, компенсуючи побоювання щодо «яструбиної» політики Федеральної резервної системи під керівництвом Кевіна Ворша.
• Конкуренція в галузі ШІ-чіпів: Посівний раунд Architect Labs на суму 24 мільйони доларів має на меті змінити ринок спеціалізованих чіпів, використовуючи ШІ для радикального зниження вартості та часу, необхідних для проектування мікросхем.
• Корпоративна дивергенція: У той час як RUM Group та Smith & Wesson продемонстрували двозначне зростання, Accenture зіткнулася з падінням на 11% через зниження прогнозу доходів, попри значні придбання у сфері кібербезпеки.