পিরামিড স্কিম বা চক্রাকার প্রতারণার স্মৃতিচারণ করে বিনিয়োগকারীদের 'সহজ উপার্জনের' বিরুদ্ধে সতর্ক করলেন নিথিন কামাথ
Zerodha-র সহ-প্রতিষ্ঠাতা নিথিন কামাথ সম্প্রতি দ্রুত সম্পদ গড়ার প্রতিশ্রুতির বিপদ সম্পর্কে আধুনিক বিনিয়োগকারীদের সতর্ক করতে তাঁর যৌবনে একটি পিরামিড স্কিমের শিকার হওয়ার ব্যক্তিগত সতর্কবার্তা শেয়ার করেছেন। তাঁর এই অভিজ্ঞতা একটি কঠোর অনুস্মারক হিসেবে কাজ করে যে, কোনো পরিশ্রম ছাড়াই লাভের প্রলোভন প্রায়শই বড় ধরনের আর্থিক ঝুঁকিকে আড়াল করে রাখে।
আর্থিক প্রতারণার একটি ব্যক্তিগত শিক্ষা
তাঁর ক্যারিয়ারের শুরুর দিনগুলোর কথা স্মরণ করে নিথিন কামাথ প্রকাশ করেছেন যে, ১৮ বছর বয়সে তিনি প্রায় দুই বছর একটি মাল্টি-লেভেল মার্কেটিং (MLM) কোম্পানির সাথে যুক্ত ছিলেন, যা আসলে একটি পিরামিড স্কিম ছিল। তাঁর প্রাথমিক ট্রেডিং অ্যাকাউন্টে অর্থ জমানোর তাগিদ থেকে তিনি এই নেটওয়ার্কে জড়িয়ে পড়েন এবং শেষ পর্যন্ত স্কিমটি ভেঙে পড়ার আগে তিনি আরও বেশ কিছু মানুষকে এতে অন্তর্ভুক্ত করেছিলেন।
কামাথ উল্লেখ করেছেন যে, যারা তাঁকে নিয়োগ করেছিলেন তাঁরা উদ্দেশ্যপ্রণোদিতভাবে খারাপ ছিলেন বলে তিনি মনে করেন না, তবে সংস্থাটির সাংগঠনিক কাঠামোটিই ছিল প্রতারণার জন্য তৈরি। এই অভিজ্ঞতা তাঁর মনে একটি মৌলিক সত্য গেঁথে দিয়েছে যা আজ তাঁর আর্থিক দৃষ্টিভঙ্গিকে নিয়ন্ত্রণ করে: টেকসই সম্পদ গড়ার কোনো সংক্ষিপ্ত পথ বা শর্টকাট নেই।
ভারতে পিরামিড স্কিমের বিশাল বিস্তার
দেশজুড়ে আর্থিক সাক্ষরতা বৃদ্ধি পাওয়া সত্ত্বেও, কামাথ উল্লেখ করেছেন যে ভারতে পিরামিড স্কিম একটি মারাত্মক সমস্যা হিসেবে রয়ে গেছে। সমস্যার ভয়াবহতা বোঝাতে তিনি শিল্পের কিছু উদ্বেগজনক পরিসংখ্যান তুলে ধরেছেন:
- ফ্রিকোয়েন্সি (Frequency): ভারতে প্রতিদিন প্রায় দুটি করে নতুন পিরামিড স্কিম চালু হচ্ছে।
- ভুক্তভোগী: ৫.৫ কোটিরও বেশি ভারতীয় এই ধরনের জালিয়াতির মাধ্যমে তাঁদের সঞ্চয় হারিয়েছেন।
- ক্ষতির পরিমাণ: ২০১৫ সাল নাগাদ আনুমানিক ক্ষতির পরিমাণ ছিল ১০ লক্ষ কোটি টাকা, কামাথের মতে বর্তমান অর্থনৈতিক পরিস্থিতিতে এই অঙ্ক আরও অনেক বেশি।
তিনি সতর্ক করেছেন যে, এই স্কিমগুলো মানুষের হতাশা এবং ফিক্সড ডিপোজিট (FD)-এর মতো প্রচলিত বিনিয়োগের তুলনায় অনেক বেশি লাভের প্রতিশ্রুতির ওপর ভিত্তি করে টিকে থাকে।
শেয়ার বাজারে 'সহজ উপার্জনের' ধারণার বিপদ
কামাথ এই প্রতারণামূলক স্কিম এবং ভারতীয় ইকুইটি বাজারের বর্তমান পরিস্থিতির মধ্যে একটি সাদৃশ্য দেখিয়েছেন। সাম্প্রতিক সময়ে খুচরা বিনিয়োগকারীদের (retail participation) অংশগ্রহণ বৃদ্ধির ফলে একটি ধারণা তৈরি হচ্ছে যে, শেয়ার বাজার থেকে টাকা উপার্জন করা অত্যন্ত সহজ এবং পরিশ্রমহীন।
তিনি সতর্ক করেছেন যে, এই "সহজ উপার্জনের" ধারণাটি বিপজ্জনক। কামাথ বলেন, "ব্যাংক FD-এর চেয়ে বেশি রিটার্নের প্রতিশ্রুতি দেয় এমন যেকোনো কিছুতেই ঝুঁকি থাকে। দাবি যত বড় হবে, ঝুঁকিও তত বেশি হবে।" তিনি সতর্ক করেছেন যে, ইকুইটি বা শেয়ার বাজার হলো দ্রুত ধনী হওয়ার উপায়—এটি একটি ভুল ধারণা, এবং এই ধরনের অবাস্তব প্রত্যাশার অনিবার্য "পরিণতি" প্রায়শই নিঃশব্দে ঘটে, একজন বিনিয়োগকারীর অ্যাকাউন্ট থেকে অন্যজনের অ্যাকাউন্টে।
প্রতারণামূলক রেফারেল মডেল শনাক্ত করা
Zerodha-র সহ-প্রতিষ্ঠাতা বিনিয়োগকারীদের জন্য একটি নির্দিষ্ট সতর্কবার্তা দিয়ে শেষ করেছেন: রেফারেল-ভিত্তিক অর্থ উপার্জনের মডেল। তিনি মানুষকে এমন যেকোনো সুযোগ সম্পর্কে অত্যন্ত সতর্ক থাকতে বলেছেন যেখানে উপার্জনের প্রধান উপায় হলো নতুন সদস্য নিয়োগ করা। তিনি পরামর্শ দিয়েছেন, "যদি কেউ আপনাকে বলে যে শুধু অন্যদের পরিচয় করিয়ে দিয়ে আপনি সহজেই টাকা আয় করতে পারবেন, তবে সেখান থেকে দ্রুত সরে আসুন," এবং তিনি উল্লেখ করেছেন যে এই ধরনের প্রায় সব মডেলই প্রতারণামূলক।
মূল বিষয়সমূহ
- উচ্চ রিটার্ন মানেই উচ্চ ঝুঁকি: সাধারণ ব্যাংক FD-এর তুলনায় উল্লেখযোগ্যভাবে বেশি রিটার্নের প্রতিশ্রুতি দেয় এমন যেকোনো বিনিয়োগে মূলধন হারানোর বড় ঝুঁকি থাকে।
- রেফারেল মডেল সম্পর্কে সতর্ক থাকুন: যে স্কিমগুলো প্রকৃত পণ্য বা পরিষেবার মূল্যের চেয়ে সদস্য নিয়োগ এবং "অন্যদের পরিচয় করিয়ে দেওয়া"-কে বেশি গুরুত্ব দেয়, সেগুলো প্রায় সব সময় পিরামিড স্কিম হয়।
- 'সহজ উপার্জনের' ফাঁদ এড়িয়ে চলুন: শেয়ার বাজারে বর্তমান খুচরা বিনিয়োগের জোয়ার একটি মিথ্যা নিরাপত্তার অনুভূতি তৈরি করতে পারে; দ্রুত লাভের পেছনে না ছুটে শৃঙ্খলাবদ্ধ বিনিয়োগ প্রয়োজন।