Il ribasso del settore tech e i timori sui tassi della Fed statunitense scatenano un forte calo nei mercati indiani

Gli indici di riferimento indiani hanno registrato martedì il loro calo giornaliero più marcato in quasi un mese, a causa di un crollo globale del settore tecnologico e dei crescenti timori sull'inflazione negli Stati Uniti che hanno scosso il sentiment degli investitori. Il ribasso ha rispecchiato un calo diffuso in tutti i mercati asiatici, trainato principalmente da una correzione dei titoli dei semiconduttori e dal rafforzamento del dollaro statunitense.

Crollo globale del tech e contagio dei mercati asiatici

Il principale catalizzatore della turbolenza dei mercati è stato un massiccio ribasso nei settori globali della tecnologia e dei semiconduttori. Il Kospi della Corea del Sud ha subito un drammatico crollo del 10%, attivando i circuit breaker in tutto il mercato mentre gli investitori cercavano di consolidare i profitti sui titoli legati all'IA che erano surriscaldati.

Questo contagio si è diffuso rapidamente in tutto il continente: il Nikkei del Giappone è sceso del 3,6%, mentre Hong Kong, Cina e Taiwan hanno registrato cali compresi tra l'1,4% e l'1,8% circa. Poiché Corea del Sud e Taiwan sono stati i migliori performer in Asia quest'anno grazie al rally dell'IA, la improvvisa correzione dei titoli dei produttori di chip ha influenzato significativamente il sentiment regionale.

Indici indiani e performance settoriali

In India, il Nifty 50 è sceso dell'1,2%, perdendo 278,80 punti e chiudendo a 23.824,10. Allo stesso modo, il BSE Sensex è calato dell'1,2%, perdendo 893,39 punti e terminando a 76.200,68. Il ribasso è stato diffuso in quasi tutti i settori, con l'eccezione del farmaceutico e dell'assistenza sanitaria.

Sono state registrate perdite significative nei seguenti settori:

• Nifty Metal Index: Sceso del 3,2%
• Nifty PSU Bank Index: Calato di circa il 2%
• Nifty IT Index: Sceso di circa il 2%
• Bank Nifty: Calato dell'1,3%

Anche gli indici Midcap e Smallcap sono arretrati, con il Nifty Midcap 150 in calo dell'1% e il Nifty Smallcap 250 in calo dello 0,6%, dopo i sostanziali guadagni della scorsa settimana.

Attività istituzionale e prospettive di volatilità

Il mercato interno ha visto una partecipazione mista. Mentre gli investitori istituzionali domestici (DII) sono stati acquirenti netti per ₹680,2 crore, gli investitori istituzionali stranieri (FPI) sono rimasti cauti, registrando un acquisto netto di soli ₹17,9 crore. È importante notare che gli FPI sono stati forti venditori finora in giugno, con deflussi totali pari a ₹34.272,8 crore.

L'India VIX, un indicatore chiave della volatilità del mercato, è balzato dell'8,6% raggiungendo quota 13,9, segnalando un aumento del rischio nel breve termine. Gli analisti di mercato suggeriscono che, sebbene il bias immediato sia negativo, il Nifty è attualmente scambiato all'interno di un range tra 23.800 e 24.240. Una rottura al di sotto del livello di supporto di 23.800 potrebbe intensificare la pressione di vendita, mentre i dati sui derivati in condizioni di ipervenduto potrebbero fornire un cuscinetto per un rimbalzo verso la soglia dei 24.000.

Punti chiave

• Trigger globali: Un massiccio crollo del 10% del Kospi della Corea del Sud e un ritiro globale dei titoli dei semiconduttori hanno alimentato il ribasso interno.
• Debolezza settoriale: Metalli, IT e banche PSU sono stati i settori più colpiti, mentre il settore farmaceutico ha mostrato resilienza.
• Livelli di supporto critici: Il Nifty 50 affronta un livello di supporto psicologico e tecnico cruciale a 23.800; scendere sotto questa soglia potrebbe innescare correzioni più profonde.