మార్కెట్ అవుట్లుక్: నిఫ్టీ అనిశ్చితి మధ్య మిడ్క్యాప్స్లో బలం కనిపిస్తోంది
శుక్రవారం భారతీయ ఈక్విటీ మార్కెట్లు భారీ రివర్సల్ను చూశాయి. సెన్సెక్స్ 607 పాయింట్లు పడిపోయి 76,802.90 వద్ద ముగిసింది, దీనితో వరుస ఐదు సెషన్ల లాభాల శ్రేణికి విరామం పడింది. ఐటీ రంగంలో భారీ అమ్మకాలు మరియు బలహీనమైన గ్లోబల్ సంకేతాలు బెంచ్మార్క్లపై ఒత్తిడి పెంచినప్పటికీ, ఫ్రంట్లైన్ సూచీలకు మరియు బ్రోడర్ మార్కెట్కు మధ్య వ్యత్యాసం కనిపిస్తోంది.
డోజీ (Doji) ఫార్మేషన్తో నిఫ్టీ అనిశ్చితిని ఎదుర్కొంటోంది
వారం మొత్తం 1.65% లాభంతో 24,000 మార్కుకు సమీపంలో ముగిసినప్పటికీ, నిఫ్టీ 50 సంకోచం కనిపిస్తోంది. SBI సెక్యూరిటీస్లో వైస్ ప్రెసిడెంట్ మరియు టెక్నికల్ & డెరివేటివ్స్ రీసెర్చ్ హెడ్ అయిన సుదీప్ షా మాట్లాడుతూ, నిఫ్టీ వీక్లీ చార్ట్లో "Doji" క్యాండిల్ను ఏర్పరిచిందని, ఇది బుల్స్ మరియు బేర్స్ మధ్య పోరాటాన్ని సూచిస్తోందని పేర్కొన్నారు.
ఈ సూచీ ప్రస్తుతం తన 20-రోజుల మరియు 50-రోజుల ఎక్స్పోనెన్షియల్ మూవింగ్ యావరేజెస్ (EMA) పైన ట్రేడ్ అవుతూ సానుకూల ధోరణిని కొనసాగిస్తోంది. అయితే, తదుపరి దిశ కీలక స్థాయిలపై ఆధారపడి ఉంటుంది:
- సపోర్ట్ జోన్ (Support Zone): 23,850–23,800 పరిధి చాలా కీలకం, ఇది 50-రోజుల EMA మరియు 50% ఫిబొనాచీ రిట్రేస్మెంట్తో సరిపోలుతుంది. 23,800 కంటే కిందకు పడిపోతే, సూచీ 23,500 వైపు వెళ్లే అవకాశం ఉంది.
- రెసిస్టెన్స్ జోన్ (Resistance Zone): 24,150–24,200 జోన్ (100-రోజుల EMAతో అనుసంధానించబడి) ప్రధాన అడ్డంకిగా పనిచేస్తుంది. 24,200 పైన బ్రేక్ అవుట్ అయితే, 24,500 వైపు ర్యాలీ ప్రారంభం కావచ్చు.
మిడ్క్యాప్స్ మరియు స్మాల్క్యాప్స్ అద్భుత ప్రదర్శన
బెంచ్మార్క్ నిఫ్టీ దిశను వెతుకుతున్నట్లు కనిపిస్తున్నప్పటికీ, బ్రోడర్ మార్కెట్ మాత్రం బలమైన నమ్మకాన్ని చూపుతోంది. మిడ్క్యాప్ మరియు స్మాల్క్యాప్ సూచీలు ఫ్రంట్లైన్ సూచీలను మించి అద్భుతమైన ప్రదర్శన చేస్తూ, బలమైన బుల్లిష్ మొమెంటంను కొనసాగిస్తున్నాయి. ఈ వ్యత్యాసం మార్కెట్ లీడర్షిప్ బ్రోడర్ మార్కెట్ విభాగాల వైపు మళ్లుతుండవచ్చని సూచిస్తోంది.
ఐటీ రంగం సవాళ్లను ఎదుర్కొంటోంది
శుక్రవారం నిఫ్టీ ఐటీ ఇండెక్స్ భారీగా పడిపోతూ (bloodbath) 5% కంటే ఎక్కువ నష్టపోయింది. యాక్సెంచర్ (Accenture) నుండి వచ్చిన బలహీనమైన రెవెన్యూ గైడెన్స్ మరియు ప్రపంచవ్యాప్తంగా సాంకేతిక వ్యయాల పట్ల ఉన్న అప్రమత్తత కారణంగా ఈ అమ్మకాలు జరిగాయి.
సాంకేతికంగా, ఐటీ రంగం బలహీనంగానే ఉంది, ఇది తన కీలకమైన స్వల్ప మరియు దీర్ఘకాలిక మూవింగ్ యావరేజెస్ కంటే తక్కువ వద్ద ట్రేడ్ అవుతోంది మరియు RSI 40 కంటే కిందకు పడిపోయింది. ఈ సూచీ 27,050–27,000 సపోర్ట్ జోన్ను కాపాడుకోవాల్సి ఉంటుంది; ఈ స్థాయిని నిలబెట్టుకోలేకపోతే మరింత పతనం జరిగే అవకాశం ఉంది. ప్రస్తుతం రెసిస్టెన్స్ 28,250–28,300 పరిధిలో ఉంది.
బ్యాంక్ నిఫ్టీ స్థిరంగా కొనసాగుతోంది
IT రంగానికి భిన్నంగా, బ్యాంక్ నిఫ్టీ వరుసగా మూడవ వారం సానుకూల గమనాన్ని (positive momentum) పూర్తి చేసింది. వీక్లీ చార్ట్ 'డోజీ క్యాండిల్' (Doji candle) ను సూచిస్తున్నప్పటికీ, అన్ని భాగస్వామ్య స్టాక్లు వాటి 20-రోజుల మరియు 50-రోజుల EMAs కంటే పైన ట్రేడ్ అవ్వడం వల్ల అంతర్లీన బలం కనిపిస్తోంది.
ట్రేడర్లు 58,000–58,200 జోన్ను గమనించాలి. 58,200 పైన స్థిరంగా కొనసాగితే, అది 59,000 మరియు 59,600 వైపు ర్యాలీకి మార్గం సుగమం చేయవచ్చు. కిందకు చూస్తే, 57,000–57,100 జోన్ కీలక సపోర్ట్ లెవల్గా ఉంది.
FII సెంటిమెంట్: షార్ట్ కవరింగ్ వచ్చే అవకాశం ఉంది
ఇటీవలి మార్కెట్ కదలికలు కొత్త దూకుడు లాంగ్ పొజిషన్ల కంటే షార్ట్ కవరింగ్ వల్ల ఎక్కువగా ప్రభావితమవుతున్నాయని డేటా సూచిస్తోంది. ఇటీవలి కాలంలో FII లాంగ్-షార్ట్ రేషియో 7.58% నుండి 12.95%కి మెరుగుపడింది, అదే సమయంలో నెట్ షార్ట్ ఇండెక్స్ ఫ్యూచర్స్ పొజిషన్లు తగ్గాయి. ఇది విదేశీ పెట్టుబడిదారులు క్రమంగా తమ బేరిష్ బెట్స్ (bearish bets) నుండి బయటకు వస్తున్నారని సూచిస్తోంది.
ముఖ్య అంశాలు
- మార్కెట్ డైవర్జెన్స్: నిఫ్టీ 'డోజీ క్యాండిల్' ద్వారా అనిశ్చితిని చూపుతున్నప్పటికీ, మిడ్క్యాప్స్ మరియు స్మాల్క్యాప్స్ బలమైన బుల్లిష్ గమనాన్ని కొనసాగిస్తున్నాయి.
- కీలక నిఫ్టీ స్థాయిలు: సపోర్ట్ 23,800 వద్ద ఉంది, అయితే 24,500 వైపు కొత్త ర్యాలీని ప్రారంభించడానికి 24,200 పైన స్పష్టమైన కదలిక అవసరం.
- రంగాల వారీగా విభజన: బ్యాంకింగ్ రంగం స్థిరమైన బలాన్ని చూపుతోంది, అయితే బలహీనమైన గ్లోబల్ క్యూస్ మరియు అధ్వాన్నమైన టెక్నికల్ ఇండికేటర్ల కారణంగా IT రంగం ఒత్తిడిలో ఉంది.