નિથિન કામથ દ્વારા પોતાની પિરામિડ સ્કીમની જાળને યાદ કરીને રોકાણકારોને ચેતવણી

Zerodha ના સહ-સ્થાપક નિથિન કામથ દ્વારા તાજેતરમાં તેમના કિશોરાવસ્થાના અંતિમ વર્ષોમાં મલ્ટી-લેવલ માર્કેટિંગ (MLM) સ્કેમનો શિકાર બનવા વિશે એક વ્યક્તિગત ચેતવણીજનક કિસ્સો શેર કરવામાં આવ્યો હતો. તેમનું આ નિવેદન આધુનિક રિટેલ રોકાણકારો માટે એક કડક ચેતવણી સમાન છે, જે નાણાકીય બજારોમાં "સરળ પૈસા" મેળવવાની લાલચમાં વધુને વધુ ફસાય છે.

નાણાકીય છેતરપિંડીમાં એક વ્યક્તિગત પાઠ

18 વર્ષની વયે તેમની કારકિર્દીના પ્રારંભિક દિવસોને યાદ કરતા, કામથ દ્વારા ખુલાસો કરવામાં આવ્યો હતો કે તેઓ લગભગ બે વર્ષ સુધી એક MLM કંપની સાથે જોડાયેલા હતા જે વાસ્તવમાં એક પિરામિડ સ્કીમ હતી. તે સમયે, તેઓ તેમના પ્રારંભિક ટ્રેડિંગ એકાઉન્ટમાં નાણાં ભરવા માટે રસ્તાઓ શોધી રહ્યા હતા. જોકે તેમણે નોંધ્યું હતું કે જે વ્યક્તિએ તેમને આ સ્કીમ સાથે પરિચિત કર્યા હતા તેનો ઈરાદો કદાચ ખરાબ નહોતો, પરંતુ કંપની પોતે જ છેતરપિંડી પર આધારિત હતી.

કામથ એ સ્વીકાર્યું કે સ્કીમ તૂટી પડતા પહેલા તેમણે અન્ય લોકોને પણ આ સ્કીમમાં જોડવાની ભૂલ કરી હતી. આ વ્યક્તિગત અનુભવે તેમના મૂળભૂત વિશ્વાસને ઘડ્યો છે કે સંપત્તિ સર્જન માટે કોઈ શોર્ટકટ નથી, પછી તે વ્યવસાય હોય કે સક્રિય ટ્રેડિંગ.

ભારતમાં પિરામિડ સ્કેમનું વિશાળ પ્રમાણ

દેશભરમાં નાણાકીય સાક્ષરતા વધી હોવા છતાં, પિરામિડ સ્કીમ્સ ભારતીય અર્થતંત્રમાં એક ગંભીર સમસ્યા બની રહી છે. કામથ દ્વારા આ સંકટના પ્રમાણને દર્શાવવા માટે ઉદ્યોગના ચિંતાજનક આંકડાઓ રજૂ કરવામાં આવ્યા હતા. અંદાજ મુજબ, ભારતમાં દરરોજ અંદાજે બે નવી પિરામિડ સ્કીમ્સ શરૂ થાય છે.

આનાથી થતું નાણાકીય નુકસાન આઘાતજનક છે. 2015 સુધીના અંદાજ મુજબ, 5,300 થી વધુ આવી સ્કીમ્સમાં 5.5 કરોડથી વધુ ભારતીયોએ તેમની બચત ગુમાવી હતી, જેમાં કુલ નુકસાન ₹10 લાખ કરોડ જેટલું હતું. કામથ એ ચેતવણી આપી હતી કે સમય પસાર થવા સાથે અને ડિજિટલ છેતરપિંડીના બદલાતા સ્વરૂપને જોતા, આજે નુકસાનના વાસ્તવિક આંકડા ઘણો વધારે હોઈ શકે છે.

ઇક્વિટી માર્કેટમાં "સરળ પૈસા" ના કથનોનું જોખમ

કામથ દ્વારા પરંપરાગત પિરામિડ સ્કીમ્સ અને રિટેલ સ્ટોક માર્કેટમાં ભાગ લેવાના વર્તમાન ટ્રેન્ડ વચ્ચે સીધો સંબંધ દર્શાવવામાં આવ્યો છે. તેમણે અવલોકન કર્યું કે એક જોખમી વિચારધારા ઉભી થઈ છે જ્યાં લોકો એવો વિચાર ફેલાવે છે કે ઇક્વિટીમાંથી પૈસા કમાવવા ખૂબ જ સરળ છે.

"તેવું નથી, અને તેનું પરિણામ શાંતિથી, એક પછી એક એકાઉન્ટ દ્વારા આવે છે," કામથ એ ચેતવણી આપી હતી. તેમણે રોકાણના મુખ્ય સિદ્ધાંત પર ભાર મૂક્યો: બેંકની સ્ટાન્ડર્ડ ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ (FD) કરતા નોંધપાત્ર રીતે વધુ વળતર આપવાનું વચન આપતી કોઈપણ વસ્તુમાં મોટું જોખમ હોય છે. વચન આપેલું વળતર જેટલું વધારે હશે, મૂડીના સંપૂર્ણ નુકસાનની શક્યતા તેટલી જ વધારે હશે.

આધુનિક રોકાણકારો માટે ચેતવણીના સંકેતો (Red Flags)

પોતે સુરક્ષિત રહેવા માટે, કામથ એ રોકાણકારોને રેફરલ-આધારિત આવક મોડલ પ્રત્યે અત્યંત સાવધ રહેવાની સલાહ આપી હતી. તેમણે સ્પષ્ટ ચેતવણી આપી હતી: જો કોઈ સ્કીમ મુખ્યત્વે નવા સભ્યોને જોડવાના કાર્ય દ્વારા સરળ પૈસાનું વચન આપે છે, તો તે ચોક્કસપણે છેતરપિંડી છે. રોકાણકારોએ મૂલ્યવૃદ્ધિ દ્વારા કાયદેસરના સંપત્તિ સર્જન અને ભરતી પર આધારિત છેતરપિંડીભર્યા માળખા વચ્ચે તફાવત સમજવો જોઈએ.

મુખ્ય બાબતો

• વધારે વળતરથી સાવધ રહો: બેંક FD કરતા ઘણું વધારે વળતર આપવાનું વચન આપતું કોઈપણ રોકાણ અત્યંત જોખમી છે; ટકાઉ સંપત્તિ બનાવવા માટે કોઈ શોર્ટકટ નથી.
• રેફરલ જાળને ઓળખો: જો પૈસા કમાવવાની તક કોઈ ઉત્પાદન અથવા સેવા વેચવાને બદલે નવા સહભાગીઓને ભરતી કરવા પર વધુ આધાર રાખતી હોય, તો તે પિરામિડ સ્કીમ હોવાની શક્યતા છે.
• બજારના ઉત્સાહમાં ન આવો: સોશિયલ મીડિયાના એવા કથનોમાં ન ફસાશો કે સ્ટોક માર્કેટ ટ્રેડિંગ એ "સરળ પૈસા" છે, કારણ કે બજારની અસ્થિરતાને કારણે મૂડીનું મોટું નુકસાન થઈ શકે છે.