תחזית מחירי הזהב: האם כדאי לקנות בירידות? ניתוח ל-3 ביולי

שוק הזהב מציג כעת נטייה שורית (bullish) חזקה, המאופיינת במבנה טכני בונה של שיאים גבוהים יותר ושפלים גבוהים יותר. בעוד חוזי הזהב של MCX לחודש אוגוסט שומרים על מגמה יציבה, מומחי שוק מצביעים על כך שהמגמה העולה הרווחת נותרת בעינה, למרות שמדדים טכניים מסוימים נכנסו לאזור של קניית יתר (overbought).

מדדים טכניים מאותתים על מומנטום שורי מתמשך

לפי ג'אטין טריבדי (Jateen Trivedi), סגן אנליסט מחקר ב-LKP Securities, המבנה הנוכחי של השוק מעדיף אסטרטגיית "קנייה בירידות" (buy on dips). התצורה הטכנית מספקת מספר שכבות של אישור לעמדה שורית זו. באופן ספציפי, הממוצע הנע המעריכי (EMA) ל-8 תקופות ממשיך להיסחר מעל ה-EMA ל-21 תקופות, כאשר שני הממוצעים הנעים נוטים כלפי מעלה. הצטלבות זו (crossover) היא אות קלאסי לכך שהמומנטום לטווח קצר מאיץ.

יתרה מכך, ה-MACD (Moving Average Convergence Divergence) נותר מעל קו האות עם עמודות היסטוגרמה חיוביות. הדבר מאשר כי המומנטום כלפי מעלה משתפר, מה שמחזק את הרעיון שכל ירידת מחיר צפויה למשוך עניין קנייה חדש מצד משתתפי השוק.

הבנת הדינמיקה של ה-RSI ורצועות בולינגר (Bollinger Bands)

נקודת זהירות אחת עבור סוחרים היא מדד העוצמה היחסית (RSI), אשר נסחר כעת סביב 73. בעוד ש-RSI בטווח זה מציב מבחינה טכנית את הנכס באזור ה-"overbought" (קניית יתר), מומחים מציינים כי בשווקים בעלי מגמה חזקה, ה-RSI יכול להישאר גבוה לתקופות ממושכות מבלי לאותת על היפוך. במקום תשישות, ה-RSI הגבוה משקף את עוצמתה הרבה של לחץ הקנייה הנוכחי.

בנוסף, הזהב נסחר קרוב לרצועת בולינגר העליונה. בעוד שזה מרמז על תנודתיות גבוהה ופוטנציאל להתייצבות (consolidation) קלה במהלך יום המסחר, כל נסיגה (pullback) לעבר הרצועה האמצעית נתפסת כנקודת כניסה נוחה למשקיעים המבקשים לנצל את המסלול העולה.

נקודות ציר (Pivot Points) ורמות תמיכה קריטיות

היציבות של הראלי הנוכחי קשורה קשר הדוק לרמות תמיכה מרכזיות. הזהב נסחר כעת בנוחות מעל רמת הציר (pivot) של היום הקודם ומתחת לאזור ה-Central Pivot Range (CPR). כל עוד המחיר נשמר מעל רמות אלו, המגמה לטווח קצר נותרת חיובית, ומסללת את הדרך לתנועות לעבר יעדי התנגדות גבוהים יותר.

עבור סוחרים יומיים (intraday), רמת התמיכה הקריטית למעקב היא 1,46,800 רופי. שמירה על מחיר מעל רמה זו חיונית לשמירה על המבנה השורי.

אסטרטגיית מסחר יומי ויעדים

עבור אלו המבקשים להשתתף בתנועת השוק הנוכחית, הגישה המומלצת היא להמתין לנסיגות קלות במקום לרדוף אחרי המחיר בשיאו.

• אסטרטגיה: קנייה בירידות (Buy on Dips)
• אזור כניסה: 1,47,400 רופי
• סטופ-לוס (Stop-Loss): מתחת ל-1,46,800 רופי
• יעד 1: 1,48,150 רופי
• יעד 2 (מורחב): 1,48,600 רופי

נקודות מרכזיות

• מבנה שורי: הזהב שומר על תבנית של "שיא גבוה יותר ושפל גבוה יותר", הנתמכת על ידי הצטלבות EMA שורית ו-MACD חיובי.
• קנייה בירידות: מומחים ממליצים על כניסה לפוזיציות סביב 1,47,400 רופי, תוך שימוש ב-1,46,800 רופי כרמת סטופ-לוס קשיחה.
• מומנטום מול קניית יתר: למרות RSI של 73, המבנה הטכני מרמז על כך שהמומנטום מתחזק ולא מגיע לנקודת תשישות.