صعود والاستریت همزمان با سقوط قیمت نفت در پی توافق آمریکا و ایران
بازارهای مالی جهانی روز دوشنبه در پی توافق موقتی میان ایالات متحده و ایران برای تمدید آتشبس و بازگشایی تنگه هرمز، شاهد صعود قابلتوجهی بودند. این پیشرفت ژئوپلیتیک، خوشبینیها را نسبت به کاهش فشارهای تورمی و تثبیت عرضه انرژی در جهان برانگیخته است.
کاهش هزینههای انرژی محرک صعود بازار
این خبر شوک بزرگی به بازار کالا وارد کرد و باعث شد قیمت نفت خام Brent با ۴.۸ درصد کاهش به ۸۳.۱۸ دلار در هر بشکه برسد. این کاهش، قیمت انرژی را به سطوح مشاهده شده در اوایل مارس بازمیگرداند که افت قابلتوجهی نسبت به اوج قیمتهای بالای ۱۰۰ دلار در هفتههای گذشته است. اگرچه قیمت انرژی همچنان بالاتر از سطح ۷۰ دلاری پیش از درگیریها قرار دارد، اما این روند نزولی، تسکینی بسیار مورد نیاز برای خانوارها و کسبوکارهایی است که تحت فشار هزینههای بالای سوخت، غذا و کود شیمیایی هستند.
انتظار میرود این توافق روز جمعه آینده در سوئیس رسماً امضا شود و هدف آن بازگرداندن جریان نفت خام از طریق تنگه حیاتی هرمز است. اگرچه کارشناسان صنعت هشدار میدهند که عادیسازی جریان انرژی ممکن است چندین ماه طول بکشد، اما جو حاکم بر بازارها بلافاصله از ترس به آرامش تغییر یافته است.
پیشتازی بخشهای هوش مصنوعی و گردشگری در صعود بازار
والاستریت با اشتیاق به این اخبار واکنش نشان داد؛ به طوری که شاخص Nasdaq Composite حدود ۲.۳ درصد، شاخص S&P 500 حدود ۱.۵ درصد و شاخص Dow Jones Industrial Average حدود ۶۳۸ واحد (۱.۲ درصد) رشد کردند. دو بخش خاص به عنوان اصلیترین بهرهمندان از این وضعیت شناخته شدند:
- گردشگری و هوانوردی: شرکتهایی که به شدت تحت تأثیر هزینههای سوخت بودند، شاهد سودهای کلانی بودند. American Airlines ۷ درصد، Carnival حدود ۵.۷ درصد و United Airlines حدود ۵.۲ درصد رشد کردند.
- هوش مصنوعی (AI): پس از نوسانات اخیر، سهام بخش هوش مصنوعی با قدرت بازگشتند. Micron Technology حدود ۷.۸ درصد، AMD حدود ۷ درصد و Nvidia حدود ۲.۷ درصد افزایش یافتند. شایان ذکر است که SpaceX — شرکت موشکسازی متعلق به ایلان ماسک — در دومین روز معاملاتی خود ۵.۴ درصد رشد کرد و ارزش بازار آن از ۲.۱ تریلیون دلار فراتر رفت.
پیامدها برای نرخ بهره و تورم
کاهش قیمت نفت چشمانداز سیاستهای پولی ایالات متحده را به طور قابلتوجهی تغییر داده است. با کاهش هزینههای انرژی، تهدید تورم مداوم کمرنگ میشود که این امر منجر به کاهش بازده اوراق قرضه خزانهداری شده است. بازده اوراق ۱۰ ساله خزانهداری از ۴.۴۸ درصد به ۴.۴۵ درصد کاهش یافت.
طبق دادههای CME Group، معاملهگران احتمال افزایش نرخ بهره در سال جاری را از ۷۱٪ به تنها ۵۵٪ کاهش دادهاند. این تغییر، فضای تنفس بسیار مورد نیاز را پیش از نشست سیاستگذاری فدرال رزرو آمریکا در این چهارشنبه فراهم میکند؛ نخستین نشست تحت ریاست رئیس جدید، Kevin Warsh. در حالی که پرزیدنت ترامپ خواستار نرخهای پایینتر بوده است، بازار اکنون در حال لحاظ کردن یک محیط تورمی پایدارتر در قیمتهاست.
خوشبینی در بازارهای جهانی
این رالی تنها به ایالات متحده محدود نشد. در آسیا، شاخص Nikkei 225 ژاپن با ۵٪ رشد به بالاترین سطح تاریخی خود رسید، در حالی که شاخص Kospi کره جنوبی نیز تحت تأثیر غولهای هوش مصنوعی مانند Samsung Electronics، ۵.۲٪ افزایش یافت. تحلیلگران معتقدند که خرید توسط سرمایهگذاران خارجی، ناشی از انتظار کاهش تنشها در خاورمیانه است.
نکات کلیدی
- کاهش قیمت نفت: پس از توافق آتشبس میان آمریکا و ایران، قیمت نفت خام Brent با ۴.۸٪ کاهش به ۸۳.۱۸ دلار در هر بشکه رسید که باعث کاهش نگرانیها از تورم جهانی شد.
- سوددهی بخشها: سهام شرکتهای هواپیمایی (American Airlines +۷٪) و سهام هوش مصنوعی (Micron +۷.۸٪) پیشتاز رالی بازار در Wall Street بودند.
- کاهش احتمال افزایش نرخ بهره: با فروکش کردن انتظارات تورمی ناشی از انرژی، احتمال افزایش نرخ بهره آمریکا در سال جاری از ۷۱٪ به ۵۵٪ کاهش یافت.