วอลล์สตรีทพุ่งทะยาน หลังข้อตกลงสหรัฐฯ-อิหร่าน ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิ่งลงอย่างหนัก

ตลาดการเงินทั่วโลกพุ่งสูงขึ้นอย่างมีนัยสำคัญเมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา ภายหลังการบรรลุข้อตกลงเบื้องต้นระหว่างสหรัฐอเมริกาและอิหร่านในการขยายเวลาหยุดยิงและเปิดช่องแคบฮอร์มุซอีกครั้ง ความก้าวหน้าทางภูมิรัฐศาสตร์ในครั้งนี้ได้จุดประกายความเชื่อมั่นเกี่ยวกับการลดลงของแรงกดดันด้านเงินเฟ้อและการสร้างเสถียรภาพให้กับอุปทานพลังงานทั่วโลก

การคลี่คลายของวิกฤตพลังงานกระตุ้นตลาดพุ่งสูง

การประกาศดังกล่าวได้สร้างแรงสั่นสะเทือนไปทั่วตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ โดยราคาน้ำมันดิบ Brent ดิ่งลง 4.8% สู่ระดับ 83.18 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล การลดลงนี้ทำให้ราคาพลังงานกลับไปสู่ระดับที่เคยเห็นในช่วงต้นเดือนมีนาคม ซึ่งถือเป็นการลดลงอย่างมากจากระดับสูงสุดที่มากกว่า 100 ดอลลาร์เมื่อไม่กี่สัปดาห์ก่อน แม้ว่าราคาพลังงานจะยังคงสูงกว่าระดับ 70 ดอลลาร์ก่อนเกิดความขัดแย้ง แต่แนวโน้มขาลงนี้ช่วยบรรเทาภาระให้กับครัวเรือนและภาคธุรกิจที่ต้องแบกรับต้นทุนเชื้อเพลิง อาหาร และปุ๋ยที่สูงขึ้น

ข้อตกลงดังกล่าวซึ่งคาดว่าจะมีการลงนามอย่างเป็นทางการในวันศุกร์นี้ที่ประเทศสวิตเซอร์แลนด์ มีวัตถุประสงค์เพื่อฟื้นฟูการไหลเวียนของน้ำมันดิบผ่านช่องแคบฮอร์มุซซึ่งเป็นจุดยุทธศาสตร์สำคัญ แม้ว่าผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมจะเตือนว่าการทำให้การไหลเวียนของพลังงานกลับเข้าสู่ภาวะปกติอาจต้องใช้เวลาหลายเดือน แต่ความรู้สึกของตลาดในขณะนี้ได้เปลี่ยนจากความกลัวเป็นความโล่งใจแล้ว

กลุ่ม AI และการท่องเที่ยวเป็นผู้นำการพุ่งขึ้นของตลาด

วอลล์สตรีทตอบรับข่าวนี้อย่างคึกคัก โดยดัชนี Nasdaq Composite พุ่งขึ้น 2.3%, S&P 500 เพิ่มขึ้น 1.5% และดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรม Dow Jones เพิ่มขึ้น 638 จุด (1.2%) โดยมีสองกลุ่มอุตสาหกรรมที่โดดเด่นในฐานะผู้ได้รับประโยชน์หลัก:

• การท่องเที่ยวและการบิน: บริษัทที่ได้รับผลกระทบอย่างหนักจากต้นทุนเชื้อเพลิงต่างพากันปรับตัวสูงขึ้นอย่างมาก โดย American Airlines พุ่งขึ้น 7%, Carnival เพิ่มขึ้น 5.7% และ United Airlines ปรับตัวขึ้น 5.2%
• ปัญญาประดิษฐ์ (AI): หลังจากความผันผวนในช่วงที่ผ่านมา หุ้นกลุ่ม AI ได้ดีดตัวกลับอย่างแข็งแกร่ง โดย Micron Technology พุ่งขึ้น 7.8%, AMD เพิ่มขึ้น 7% และ Nvidia ปรับตัวขึ้น 2.7% ที่น่าสังเกตคือ SpaceX ซึ่งเป็นบริษัทจรวดของ Elon Musk พุ่งขึ้น 5.4% ในการซื้อขายวันที่สอง โดยมีมูลค่าตลาดสูงกว่า 2.1 ล้านล้านดอลลาร์

ผลกระทบต่ออัตราดอกเบี้ยและเงินเฟ้อ

การลดลงของราคาน้ำมันได้เปลี่ยนมุมมองต่อนโยบายการเงินของสหรัฐฯ อย่างมีนัยสำคัญ เมื่อต้นทุนพลังงานลดลง ความเสี่ยงของภาวะเงินเฟ้อที่ยืดเยื้อก็ลดน้อยลง ส่งผลให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล (Treasury yields) ปรับตัวลดลง โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปี ลดลงจาก 4.48% มาอยู่ที่ 4.45%

According to CME Group data, traders have slashed the probability of a rate hike this year from 71% to just 55%. This shift provides much-needed breathing room heading into the US Federal Reserve's policy meeting this Wednesday, the first under new chair Kevin Warsh. While President Trump has pushed for lower rates, the market is now pricing in a more stable inflationary environment.

Global Market Optimism

The rally was not confined to the US. In Asia, Japan’s Nikkei 225 surged 5% to a record high, while South Korea’s Kospi climbed 5.2%, driven by AI giants like Samsung Electronics. Analysts suggest that foreign investor buying is being fueled by the expectation of de-escalating tensions in the Middle East.

Key Takeaways

• Oil Prices Drop: Brent crude fell 4.8% to $83.18 per barrel following the US-Iran ceasefire agreement, easing global inflation concerns.
• Sector Gains: Travel stocks (American Airlines +7%) and AI stocks (Micron +7.8%) led the market rally on Wall Street.
• Rate Hike Probability Falls: The likelihood of a US interest rate hike this year dropped from 71% to 55% as energy-driven inflation expectations cooled.