Futuros do Nasdaq sobem 2% enquanto o otimismo com IA impulsiona rali no setor de tecnologia
Os futuros das ações dos EUA dispararam na quinta-feira, liderados por um rali massivo em ações de tecnologia, à medida que os principais players de semicondutores forneceram perspectivas otimistas. Embora o Nasdaq enfrente uma sessão volátil, os investidores permanecem cautelosamente otimistas enquanto aguardam dados críticos de inflação que ditarão o próximo passo do Federal Reserve em relação às taxas de juros.
Demanda por IA revitalizada por previsões da Micron e Qualcomm
O principal motor por trás do recente entusiasmo do mercado é a renovada confiança no setor de inteligência artificial (IA). As preocupações em relação a uma desaceleração nos gastos relacionados à IA foram efetivamente dissipadas após previsões de alto impacto das gigantes do setor, Micron e Qualcomm.
A Micron relatou impressionantes US$ 22 bilhões em compromissos de clientes para garantir seus chips de memória, sinalizando uma demanda robusta de longo prazo. Simultaneamente, a Qualcomm projetou que seu negócio de data centers está no caminho para gerar US$ 15 bilhões em receita até 2029. Esses números desencadearam um rali massivo no espaço de semicondutores durante o pregão pré-mercado. As ações da Micron dispararam 18%, enquanto a Qualcomm saltou 11,5%. O ímpeto se estendeu a outros fabricantes de chips de memória, com Sandisk, Western Digital e Seagate Technology registrando ganhos que variaram de 9,9% a 15,2%.
Dados de Inflação e o Caminho do Federal Reserve
Apesar do rali liderado pela tecnologia, o mercado em geral permanece em alerta, aguardando a divulgação do índice de preços de Gastos de Consumo Pessoal (PCE). Como o indicador de inflação preferido do Federal Reserve, espera-se que os dados do PCE forneçam pistas definitivas sobre se o banco central implementará novos aumentos de taxas este ano.
Economistas consultados pela Reuters antecipam que a taxa de inflação do PCE atinja 4,1% em base anual — um valor mais do que o dobro da meta de longo prazo do banco central. Este dado iminente está criando um cabo de guerra entre os otimistas do mercado de ações e aqueles que se preparam para um ambiente de taxas de juros "mais altas por mais tempo" (higher-for-longer).
Força do Dólar e Volatilidade das Commodities
O dólar americano mostrou força significativa, caminhando para seu maior ganho mensal em quase um ano. Esse surto colocou pressão sobre várias classes de ativos; o dólar atingiu a máxima de 13 meses contra o euro, enquanto o iene japonês permanece próximo de seu nível mais baixo em 40 anos, em aproximadamente 161,9.
Esse sentimento de "aversão ao risco" (risk-off) no mercado de moedas transbordou para as commodities e cripto. Os preços do ouro caíram brevemente abaixo de US$ 4.000 a onça pela primeira vez em sete meses, e o Bitcoin caiu abaixo do limite de US$ 60.000 pela primeira vez desde 2024.
No setor de energia, os preços do petróleo recuaram para níveis vistos antes da guerra com o Irã. Os futuros do petróleo Brent caíram 0,7%, para US$ 73,23 o barril, enquanto o West Texas Intermediate (WTI) dos EUA caiu 0,8%, para US$ 69,81. O declínio é atribuído às expectativas de aumento na oferta do Oriente Médio, o que superou as preocupações atuais em relação à demanda global.
Principais Conclusões
- Otimismo com IA: Projeções massivas de receita da Micron (US$ 22 bilhões em compromissos) e da Qualcomm (meta de US$ 15 bilhões em data centers) desencadearam um grande rali nos semicondutores.
- Atenção à Inflação: O próximo relatório de inflação do PCE, esperado em 4,1%, é o catalisador crítico para determinar as futuras decisões de taxas de juros do Federal Reserve dos EUA.
- Moedas e Commodities: A valorização do dólar americano pressionou os preços do ouro para baixo e manteve o iene japonês próximo de mínimas de 40 anos, enquanto o aumento da oferta no Oriente Médio esfriou os preços do petróleo.