Ринки США: Nasdaq падає через технологічних гігантів та SpaceX, що тягнуть індекси вниз

У понеділок на Уолл-стріт спостерігалася неоднозначна торгова сесія: індекси S&P 500 та Nasdaq Composite закрилися в червоній зоні через масовий продаж акцій технологічних компаній з величезною капіталізацією. Поки інвестори уважно стежили за геополітичними подіями навколо переговорів між США та Іраном, промисловий індекс Dow Jones Industrial Average зумів піти проти тренду, продемонструвавши зростання завдяки зміцненню секторів охорони здоров'я та промисловості.

Продаж технологічних акцій та вплив SpaceX

Індекс Nasdaq Composite зазнав значного тиску, впавши на 339,67 пунктів або на 1,28%, зупинившись на позначці 26 178,26. Це падіння було спричинене насамперед різким відступом акцій Alphabet, а також слабкістю інших технологічних гігантів, таких як Meta, Amazon та Microsoft. Настрої в технологічному секторі залишаються вкрай чутливими, і акції часто рухаються синхронно.

До волатильності, спричиненої технологічним сектором, додав обвал акцій SpaceX, що чинило серйозний тиск на Nasdaq. Це сталося на тлі того, як компанія під керівництвом Ілона Маска в понеділок здійснила своє перше в історії розміщення боргових зобов'язань. Попри падіння вартості акцій, SpaceX повідомила про величезний рівень ліквідності, зазначивши, що станом на 19 червня компанія володіла приблизно 100,8 мільярда доларів готівкою та її еквівалентами.

Скептицизм щодо ШІ проти фундаментальної стійкості

Нещодавнє ралі на Уолл-стріт було підживлене оптимізмом щодо штучного інтелекту (AI). Однак серед інвесторів з'являється нова хвиля скептицизму стосовно величезних витрат на інфраструктуру з боку «гіперскейлерів» (hyperscalers). Аналітики дедалі частіше ставлять під сумнів швидкість отримання прибутку від цих масштабних капітальних витрат.

Попри зміну настроїв, експерти, такі як Білл Норті з US Bank, стверджують, що фундаментальні показники у сфері розбудови дата-центрів для ШІ залишаються міцними. Тепер увага переключається на Micron Technology, чиї квартальні результати у середу очікують як критичний лакмусовий папір для сектору напівпровідників та теми ШІ, особливо після того, як її акції зросли майже на 300% цього року.

Геополітичні зрушення та прогнози щодо Федеральної резервної системи

Як фактор, що приніс певне полегшення енергетичним ринкам, ціни на нафту впали після повідомлень про «значний прогрес» у переговорах між США та Іраном у Швейцарії. Хоча напруженість щодо Лівану та Ормузької протоки зберігається, потенційна 60-денна дорожня карта до остаточної угоди допомогла знизити витрати на енергоносії, що слугує каталізатором як для споживачів, так і для бізнесу.

Проте макроекономічні побоювання не зникають. Ринок готується до більш «яструбиної» політики Федеральної резервної системи під керівництвом нового голови Кевіна Ворша, який заявив про пріоритетність повернення до цінової стабільності. Це очікування підштовхнуло доходність облігацій США вгору, чинячи тиск на ціни акцій. Тепер інвестори очікують на дані щодо витрат на особисте споживання (PCE) у четвер — улюбленого показника інфляції ФРС — щоб оцінити ймовірність подальших дій щодо відсоткових ставок.

Помітні корпоративні зміни

Окрім технологічних гігантів, значна активність спостерігалася в біотехнологічному секторі. Ціни на акції Apogee Therapeutics різко підскочили після оголошення про те, що AbbVie придбає компанію в рамках угоди за готівку, оціненої в 10,9 мільярда доларів.

Основні висновки

• Тиск технологічного сектору: Nasdaq впав на 1,28% через зниження акцій Alphabet, Meta та Microsoft, а також суттєве падіння SpaceX після її першого розміщення боргу.
• Геополітичне полегшення: Ціни на нафту впали завдяки прогресу американських та іранських офіційних осіб у розробці потенційної дорожньої карти, що може стимулювати загальну економічну активність.
• Моніторинг інфляції: Ринки переключають увагу на майбутні дані щодо інфляції PCE та потенційно «яструбину» позицію Федеральної резервної системи під керівництвом Кевіна Ворша.