ڈیجیٹل فنانس کے عروج کے باوجود بھارت کا MSME کریڈٹ گیپ 25 لاکھ کروڑ روپے تک پہنچ گیا
اگرچہ بھارت ریئل ٹائم ڈیجیٹل ادائیگیوں میں دنیا کی قیادت کر رہا ہے، لیکن ڈیجیٹل لین دین اور چھوٹے کاروباروں کے لیے رسمی کریڈٹ تک رسائی کے درمیان ایک بڑا فرق برقرار ہے۔ ایک نئی رپورٹ اس بات پر روشنی ڈالتی ہے کہ MSMEs کی ایک بڑی اکثریت ادارہ جاتی بینکنگ نظام سے باہر ہے، اور اس کے بجائے وہ مہنگے غیر رسمی قرض دہندگان پر انحصار کر رہے ہیں۔
بڑھتا ہوا MSME کریڈٹ گیپ
ڈیلوئٹ (Deloitte) کی تازہ ترین "State of Financial Services in India" رپورٹ کے مطابق، مارچ 2025 تک بھارت کا MSME کریڈٹ گیپ تقریباً 25 لاکھ کروڑ روپے تھا۔ تاہم، رپورٹ بتاتی ہے کہ یہ ہندسہ حقیقت سے کم ہو سکتا ہے۔ بھارت کی جی ڈی پی (GDP) میں اس شعبے کے اصل کردار کو مدنظر رکھتے ہوئے اور کریڈٹ ٹو جی ڈی پی کے ایک صحت مند تناسب کا ہدف رکھتے ہوئے، ڈیلوئٹ کا اندازہ ہے کہ رسمی کریڈٹ کا گیپ 50 لاکھ کروڑ روپے سے تجاوز کر سکتا ہے۔
یہ خسارہ معاشی ترقی میں ایک بنیادی رکاوٹ ہے۔ اس وقت، صرف 14 فیصد مائیکرو، اسمال، اینڈ میڈیم انٹرپرائزز (MSMEs) ہی ادارہ جاتی کریڈٹ حاصل کر سکتے ہیں۔ اس کے نتیجے میں اکثریت—جن میں زیادہ تر مائیکرو انٹرپرائزز شامل ہیں—غیر رسمی اور اکثر سود خور مالیاتی ذرائع پر انحصار کے چکر میں پھنس جاتی ہے، جو ان کی ترقی کرنے یا معاشی اتار چڑھاؤ سے بچنے کی صلاحیت کو مفلوج کر سکتا ہے۔
ڈیجیٹل کامیابی اور مالیاتی اخراج کا تضاد
بھارت عالمی مالیاتی منظرنامے میں ایک منفرد تضاد پیش کرتا ہے۔ ایک طرف، ملک کے پاس دنیا کے جدید ترین ڈیجیٹل ادائیگی کے نظاموں میں سے ایک موجود ہے؛ یونیفائیڈ پیمنٹس انٹرفیس (UPI) ماہانہ 20 ارب سے زیادہ ٹرانزیکشنز پروسیس کرتا ہے، جو دنیا کے ریئل ٹائم ادائیگیوں کے حجم کا تقریباً نصف ہے۔ مزید برآں، 89 فیصد بھارتی بالغ افراد کے پاس اب مالیاتی اکاؤنٹ موجود ہے۔
دوسری طرف، شمولیت کے گہرے خلا اب بھی موجود ہیں:
- کریڈٹ تک رسائی: صرف 15 فیصد بھارتی بالغ افراد رسمی کریڈٹ تک رسائی حاصل کرتے ہیں، جو کہ 24 فیصد کے عالمی اوسط سے کافی کم ہے۔
- اکاؤنٹ کی عدم فعالیت: تقریباً 16 فیصد موجودہ بینک اکاؤنٹس غیر فعال رہتے ہیں۔
- انشورنس کی رسائی: انشورنس کوریج جی ڈی پی کا محض 3.7 فیصد ہے، جو کہ عالمی اوسط کا تقریباً نصف ہے۔
ساختی رکاوٹیں اور اصلاحات کا راستہ
اس فرق کو پاٹنے کے لیے، ڈیلوئٹ صرف ڈیجیٹل توسیع کے بجائے ساختی اصلاحات کی ضرورت پر زور دیتا ہے۔ رپورٹ تجویز کرتی ہے کہ روایتی ضمانت (collateral) پر مبنی قرضوں کے بجائے کیش فلو (cash-flow) پر مبنی قرضوں کی طرف منتقل ہونا ضروری ہے۔
ایک اہم سفارش اکاؤنٹ ایگریگیٹر (AA) فریم ورک کو وسعت دینا ہے۔ AA فریم ورک کا فائدہ اٹھا کر، چھوٹے سپلائرز، دکانداروں، ٹھیکیداروں اور کاریگروں کے لیے کریڈٹ کافی سستا اور زیادہ قابل رسائی ہو سکتا ہے۔ مزید برآں، رپورٹ مالیاتی خواندگی میں اضافے، انشورنس کوریج کے پھیلاؤ، اور نیم شہری اور دیہی علاقوں میں ڈیجیٹل رسائی کے خلا کو کم کرنے کے لیے ہدف شدہ کوششوں کا مطالبہ کرتی ہے تاکہ اس بات کو یقینی بنایا جا سکے کہ مالیاتی شمولیت پائیدار اور طویل مدتی معاشی استحکام میں تبدیل ہو سکے۔
اہم نکات
- بڑا کریڈٹ خسارہ: موجودہ MSME کریڈٹ گیپ 25 لاکھ کروڑ روپے ہے، لیکن جی ڈی پی کی ضروریات کے مطابق یہ 50 لاکھ کروڑ روپے سے تجاوز کر سکتا ہے۔
- کم رسمی قرضہ: صرف 14 فیصد MSMEs تک رسمی ادارہ جاتی کریڈٹ کی رسائی ہے، جس کی وجہ سے زیادہ تر لوگ مہنگے غیر رسمی قرض دہندگان پر انحصار کرنے پر مجبور ہیں۔
- ڈیجیٹل تضاد: UPI کی عالمی قیادت اور اکاؤنٹس کی زیادہ ملکیت کے باوجود، رسمی کریڈٹ تک رسائی (15 فیصد) اور انشورنس کی رسائی عالمی اوسط سے کافی کم ہے۔