Bending Spoons เล็งทำ IPO ในสหรัฐฯ มูลค่า 1.62 พันล้านดอลลาร์ ตั้งเป้ามูลค่าบริษัทที่ 1.9 หมื่นล้านดอลลาร์

Bending Spoons ยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยีจากอิตาลี กำลังเตรียมการเสนอขายหุ้นต่อสาธารณะเป็นครั้งแรก (IPO) ครั้งใหญ่ในสหรัฐฯ ซึ่งอาจเป็นสัญญาณของการฟื้นตัวครั้งสำคัญในตลาดซอฟต์แวร์ระดับโลก บริษัทซึ่งมีฐานอยู่ในมิลานและเป็นเจ้าของสินทรัพย์ดิจิทัลชื่อดังอย่าง Vimeo กำลังแสวงหาการระดมทุนสูงสุดถึง 1.62 พันล้านดอลลาร์ผ่านการจดทะเบียนใน Nasdaq

มูลค่าบริษัทมหาศาลและโครงสร้าง IPO

จากแหล่งข่าวที่ใกล้ชิดกับเรื่องนี้ Bending Spoons วางแผนที่จะเสนอขายหุ้นจำนวน 58 ล้านหุ้น ในช่วงราคา 26 ถึง 28 ดอลลาร์ต่อหุ้น หากประเมินมูลค่าที่ระดับสูงสุด บริษัทตั้งเป้ามูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด (market capitalization) ไว้สูงถึง 1.9 หมื่นล้านดอลลาร์

โครงสร้างการเสนอขายกำหนดให้ประมาณ 60% ของหุ้นจะเป็นหุ้นออกใหม่โดยบริษัท ในขณะที่อีก 40% ที่เหลือจะถูกขายโดยผู้ถือหุ้นเดิม คาดว่านักลงทุนรายสำคัญ รวมถึง Baillie Gifford จะเข้าร่วมในการขายหุ้นที่ตนถือครองอยู่ นอกจากนี้ มีรายงานว่าบริษัทตั้งเป้าที่จะเปิดตัวในตลาด Nasdaq Global Select Market ในช่วงต้นเดือนกรกฎาคม ภายใต้สัญลักษณ์หุ้น "BSP" โดยมี Goldman Sachs, JPMorgan Chase และ Allen & Co เป็นผู้นำในการเสนอขายครั้งนี้

กลยุทธ์การเข้าซื้อกิจการและการพลิกฟื้นธุรกิจ

Bending Spoons ก่อตั้งขึ้นในปี 2013 และได้สร้างจุดยืนที่เป็นเอกลักษณ์ด้วยการเข้าซื้อกิจการและฟื้นฟูธุรกิจซอฟต์แวร์ดิจิทัลที่มั่นคงอยู่แล้ว พอร์ตโฟลิโอที่หลากหลายของบริษัทขยายตัวอย่างรวดเร็ว โดยมีชื่อที่เป็นที่รู้จักอย่างแพร่หลาย เช่น แพลตฟอร์มวิดีโอ Vimeo และยักษ์ใหญ่ด้านการแชร์ไฟล์อย่าง WeTransfer

บริษัทแสดงให้เห็นถึงการเติบโตอย่างก้าวกระโดดผ่านการเข้าซื้อกิจการเชิงกลยุทธ์ โดยล่าสุดได้เพิ่มแบรนด์อินเทอร์เน็ต AOL และตลาดจำหน่ายบัตร Eventbrite เข้ามาในพอร์ตโฟลิโอ โมเดลแบบ "ซื้อและปรับปรุง" (buy-and-revamp) นี้ส่งผลให้เกิดการเปลี่ยนแปลงทางการเงินอย่างมีนัยสำคัญ ในการยื่นเอกสารต่อ SEC เมื่อเร็วๆ นี้ บริษัทรายงานกำไรสุทธิ 27.5 ล้านดอลลาร์ จากรายได้ 601 ล้านดอลลาร์ สำหรับไตรมาสที่สิ้นสุด ณ วันที่ 31 มีนาคม ซึ่งถือเป็นการพลิกฟื้นครั้งใหญ่เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันของปีก่อน ซึ่งรายงานผลขาดทุนสุทธิ 112.2 ล้านดอลลาร์ จากรายได้ 259 ล้านดอลลาร์

การหยั่งเชิงในตลาด IPO ที่กำลังฟื้นตัว

การจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ที่ผู้คนต่างรอคอยนี้เกิดขึ้นในช่วงเวลาสำคัญของตลาดหุ้นสหรัฐฯ หลังจากเผชิญกับสภาวะชะงักงันมาเป็นเวลานาน ตลาด IPO กำลังกลับมามีแรงส่งอีกครั้ง โดยในปีนี้มีการระดมทุนรวมกันถึง 1.5 แสนล้านดอลลาร์ผ่านการทำ IPO ในสหรัฐฯ จำนวน 179 ครั้ง ซึ่งถือเป็นการเริ่มต้นปีที่แข็งแกร่งที่สุดนับตั้งแต่ปี 2021

อย่างไรก็ตาม การเปิดตัวของ Bending Spoons จะเป็นบททดสอบสำคัญสำหรับความต้องการของนักลงทุนในกลุ่มซอฟต์แวร์ ในขณะที่ปัญญาประดิษฐ์ (AI) ยังคงเข้ามาปรับเปลี่ยนรูปแบบธุรกิจและเพิ่มความรุนแรงของการแข่งขันทั่วโลก นักลงทุนจะจับตามองอย่างใกล้ชิดว่าบริษัทซอฟต์แวร์ที่มีมูลค่าสูงจะสามารถรักษาเส้นทางการเติบโตท่ามกลางภูมิทัศน์ทางเทคโนโลยีที่เปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็วได้หรือไม่

สรุปประเด็นสำคัญ

• ขนาดที่สำคัญ: Bending Spoons ตั้งเป้าระดมทุนสูงสุด 1.62 พันล้านดอลลาร์ โดยมุ่งเป้ามูลค่าบริษัทที่อาจสูงถึง 1.9 หมื่นล้านดอลลาร์ ในการเปิดตัวใน Nasdaq ช่วงต้นเดือนกรกฎาคม
• โมเดลการพลิกฟื้นธุรกิจที่พิสูจน์แล้ว: บริษัทประสบความสำเร็จในการเปลี่ยนจากผลขาดทุนสุทธิ 112.2 ล้านดอลลาร์ มาเป็นกำไรสุทธิ 27.5 ล้านดอลลาร์ ผ่านการเข้าซื้อกิจการแบรนด์ต่างๆ อย่างรุกคืบ เช่น Vimeo และ WeTransfer
• ตัวบ่งชี้ตลาด: การทำ IPO ครั้งนี้ถูกมองว่าเป็นบททดสอบสำคัญต่อความเชื่อมั่นของนักลงทุนในบริษัทซอฟต์แวร์ ท่ามกลางการเปลี่ยนแปลงของอุตสาหกรรมเทคโนโลยีที่ขับเคลื่อนด้วย AI อย่างต่อเนื่อง