Wall Street s'envole alors que l'accord États-Unis-Iran provoque la chute du pétrole et l'essor de l'IA

Les marchés financiers mondiaux ont connu un important rallye haussier lundi à la suite d'un accord provisoire entre les États-Unis et l'Iran pour prolonger leur cessez-le-feu et rouvrir le détroit d'Ormuz. Cette percée diplomatique a considérablement apaisé les craintes de perturbations de l'approvisionnement énergétique, entraînant une chute des prix du pétrole et alimentant une reprise généralisée dans les secteurs de la technologie et du voyage.

Chute des prix du pétrole dans un contexte de désescalade géopolitique

L'impact le plus immédiat de l'accord États-Unis-Iran a été ressenti sur les marchés de l'énergie. Le prix du baril de pétrole brut Brent a chuté de 4,8 % pour s'établir à 83,18 $, marquant un retour à des niveaux de prix observés pour la dernière fois début mars. Bien que les prix restent supérieurs au seuil des 70 $ enregistré avant le conflit récent, ils ont reculé de manière significative par rapport aux sommets de plus de 100 $ atteints il y a seulement quelques semaines.

La réouverture du détroit d'Ormuz devrait rétablir le flux mondial de brut, ce qui pourrait atténuer les pressions inflationnistes sur l'alimentation, le carburant et les engrais. Si l'Iran a confirmé l'accord, la signature officielle est attendue ce vendredi en Suisse. Bien que des négociations plus larges concernant le programme nucléaire iranien se poursuivent pendant 60 jours, la réduction immédiate du risque géopolitique a offert un important coussin de sécurité aux marchés mondiaux.

Les valeurs du voyage et de l'IA mènent la charge à Wall Street

Avec la baisse attendue des coûts de l'énergie, les entreprises fortement dépendantes du carburant ont enregistré des gains significatifs. Dans le secteur de l'aviation, American Airlines a grimpé de 7 %, tandis que l'opérateur de croisières Carnival a progressé de 5,7 % et United Airlines a augmenté de 5,2 %.

Simultanément, le secteur de l'intelligence artificielle (IA) a retrouvé son élan après la récente volatilité. Les géants des semi-conducteurs ont connu de fortes hausses, Micron Technology gagnant 7,8 % et Advanced Micro Devices (AMD) progressant de 7 %. Nvidia, un poids lourd du S&P 500, a avancé de 2,7 %. Un fait marquant a été SpaceX, qui a grimpé de 5,4 % lors de sa deuxième journée de cotation, portant sa valorisation boursière à plus de 2 100 milliards de dollars — un chiffre qui dépasse la valeur combinée d'Exxon Mobil, Bank of America et Coca-Cola.

Changement des attentes concernant les taux d'intérêt américains

La baisse des prix du pétrole a également modifié le récit sur le marché obligataire. À mesure que les inquiétudes liées à l'inflation s'estompent, les rendements du Trésor ont diminué, le taux de l'obligation du Trésor à 10 ans passant de 4,48 % à 4,45 %.

Ce changement est crucial avant la prochaine décision de politique monétaire de la Réserve fédérale américaine sous la direction du nouveau président Kevin Warsh. Avant la percée diplomatique, les marchés anticipaient une forte probabilité de hausses des taux d'intérêt. Cependant, selon les données du CME Group, les traders ont désormais réduit la probabilité d'une hausse des taux cette année, passant de 71 % à seulement 55 %. Bien qu'un maintien des taux soit largement attendu ce mercredi, l'amélioration des perspectives inflationnistes offre plus de marge de manœuvre à la Fed.

Synchronisation des marchés mondiaux

Le rallye ne s'est pas limité à Wall Street. En Asie, le Nikkei 225 du Japon a bondi de 5 % pour atteindre un niveau record, et le Kospi de Corée du Sud a grimpé de 5,2 %, porté en grande partie par les gains liés à l'IA dans des entreprises comme Samsung Electronics. Cette poussée mondiale reflète un appétit général pour le risque, les investisseurs pariant sur une atténuation des tensions au Moyen-Orient.

Points clés à retenir