Madhu Kela entra in Lloyds Engineering tramite l'acquisizione di SISCOL per 1.073 crore di rupie
Lloyds Engineering ha annunciato una massiccia espansione strategica attraverso l'acquisizione di una quota dell'88,12% in Steel Infra Solutions Company (SISCOL). Questo accordo storico, del valore di circa 1.073 crore di rupie, vedrà la società MK Ventures, del veterano investitore Madhu Kela, trasformarsi in un importante azionista di Lloyds Engineering.
La struttura strategica dell'accordo e la valutazione
L'acquisizione di SISCOL è strutturata attraverso una sofisticata combinazione di contanti e scambi di azioni. Lloyds Engineering acquisirà direttamente una quota del 52,16% in SISCOL per circa 635,4 crore di rupie. Per completare la quota di maggioranza dell'88,12%, le entità del gruppo Lloyds Enterprises e Streamland Estate LLP acquisiranno ciascuna una quota del 17,98% per 219 crore di rupie.
L'operazione totale attribuisce a SISCOL un valore di circa 1.220 crore di rupie. Per facilitare il trasferimento della proprietà, il consiglio di amministrazione di Lloyds Engineering ha approvato un'emissione privilegiata di fino a 7,06 crore di azioni ordinarie, per un valore di 503,56 crore di rupie, a favore degli azionisti venditori di SISCOL. Inoltre, è stata approvata un'ulteriore emissione privilegiata di 7 lakh di azioni per un valore di 4,99 crore di rupie in contanti. Queste proposte sono in attesa dell'approvazione degli azionisti in un'assemblea generale straordinaria prevista per il 15 luglio.
L'ingresso di Madhu Kela in Lloyds Engineering
Un elemento chiave di questa transazione è il coinvolgimento della boutique di investimento MK Ventures, di proprietà del rinomato veterano del mercato Madhu Kela. Attualmente, MK Ventures detiene una quota del 4,27% in SISCOL.
Come parte del meccanismo di scambio azionario, MK Ventures trasferirà 17,33 lakh di azioni di SISCOL. In cambio, la società riceverà circa 72,95 lakh di azioni ordinarie di Lloyds Engineering tramite un'assegnazione privilegiata. Questa mossa sposta efficacemente l'interesse di Kela dalla società target alla società acquirente, rendendolo un investitore chiave nell'ampliato ecosistema di Lloyds Engineering.
Espansione delle infrastrutture e delle capacità EPC
Questa acquisizione è una mossa importante per dominare i settori dell'ingegneria, della fabbricazione strutturale e dell'EPC (Engineering, Procurement, and Construction). SISCOL vanta un curriculum impressionante, avendo realizzato 187 progetti in acciaio strutturale in 22 stati indiani dal 2018. Il loro portafoglio include asset di alto profilo come il Terminal 1 dell'aeroporto di Delhi, l'aeroporto internazionale di Noida e il Dwarka Convention Centre.
L'entità combinata vantará una significativa forza industriale, tra cui:
- Produzione e Progettazione: Oltre 10 stabilimenti produttivi e sei centri di ingegneria e progettazione.
- Capacità di fabbricazione: Una capacità iniziale di fabbricazione strutturale di 150.000 tonnellate metriche all'anno (MTPA), con piani di sviluppo per raggiungere le 200.000 MTPA.
- Ecosistema di Clienti: Accesso a una lista di clienti blue-chip, tra cui L&T, Tata Projects, Adani Group, Shapoorji Pallonji e DP World.
Integrando l'esperienza di SISCOL, Lloyds Engineering punta a offrire soluzioni complete "dal progetto alla consegna" (design-to-delivery) per settori critici come la difesa, i data center, i trasporti e lo sviluppo urbano.
Concetti Chiave
- Consolidamento Importante: Lloyds Engineering sta acquisendo una quota dell'88,12% in SISCOL in un'operazione del valore di 10,73 miliardi di rupie per rafforzare la sua presenza nei settori EPC e della fabbricazione strutturale.
- Partecipazione degli Investitori: L'investitore esperto Madhu Kela (tramite MK Ventures) riceverà circa 7,3 milioni di azioni di Lloyds Engineering nell'ambito dell'accordo di scambio azionario.
- Scala Potenziata: La fusione crea una realtà di grande potenza con oltre 10 impianti di produzione e un piano per espandere la capacità di fabbricazione strutturale a 200.000 MTPA.