Nasdaq-Futures steigen um 2 %, da KI-Optimismus die Ängste im Chip-Sektor lindert
US-Aktien-Futures zeigten am Donnerstag eine starke Aufwärtsbewegung, angeführt von einer signifikanten Rallye im Technologiesektor. Während Anleger auf wichtige Inflationsdaten warten, haben optimistische Prognosen der Halbleiter-Giganten die Begeisterung für den Boom der künstlichen Intelligenz neu entfacht.
KI-Renaissance: Micron und Qualcomm führen den Aufschwung an
Die Nasdaq-Futures sprangen im vorbörslichen Handel um mehr als 2 % nach oben, primär getrieben durch eine massive Rallye bei Halbleiteraktien. Dieser Anstieg erfolgt, nachdem die Befürchtungen über eine Verlangsamung der KI-bezogenen Investitionsausgaben durch starke Prognosen der Branchenführer Micron und Qualcomm gedämpft wurden.
Micron meldete beeindruckende Kundenverpflichtungen in Höhe von 22 Milliarden US-Dollar zur Sicherung seiner Speicherchips, was auf eine robuste, langfristige Nachfrage hindeutet. Ähnlich äußerte sich Qualcomm mit einem optimistischen Ausblick für sein Rechenzentrum-Geschäft und prognostizierte bis 2029 Umsätze von 15 Milliarden US-Dollar. Diese Entwicklungen lösten eine Kettenreaktion im gesamten Sektor aus: Die Micron-Aktie stieg um 18 %, während Qualcomm um 11,5 % zulegte. Auch andere Speicherchip-Hersteller wie Sandisk, Western Digital und Seagate Technology verzeichneten Gewinne zwischen 9,9 % und 15,2 %.
Inflationsbeobachtung: PCE-Daten und der nächste Schritt der Fed
Trotz des technologiegetriebenen Optimismus bleibt der breitere Markt hinsichtlich der Geldpolitik angespannt. Alle Augen sind auf die Veröffentlichung des Personal Consumption Expenditures (PCE) Price Index gerichtet, dem bevorzugten Inflationsindikator der Federal Reserve.
Von Reuters befragte Ökonomen erwarten, dass der PCE auf Jahresbasis 4,1 % erreichen wird – mehr als das Doppelte des langfristigen Ziels der Zentralbank. Das Ergebnis dieses Berichts wird entscheidend für Anleger sein, die versuchen einzuschätzen, ob die Federal Reserve in diesem Jahr weitere Zinserhöhungen umsetzen wird, um den anhaltenden Inflationsdruck einzudämmen.
Stärke des Dollars und Verschiebungen bei Rohstoffen
Der US-Dollar hat eine bemerkenswerte Stärke bewiesen und steuert auf seinen größten monatlichen Zuwachs seit fast einem Jahr zu. Dieser Anstieg wird durch Wetten der Anleger befeuert, dass die Fed eine restriktive („hawkish“) Haltung beibehalten wird. Der Dollar erreichte ein 13-Monats-Hoch gegenüber dem Euro und drückte die Währung unter 1,14 $, während der japanische Yen mit etwa 161,9 nahe seinem schwächsten Stand seit 40 Jahren verharrte.
Diese Dollar-Dominanz hat Abwärtsdruck auf alternative Vermögenswerte ausgeübt. Gold fiel erstmals seit über sieben Monaten kurzzeitig unter 4.000 US-Dollar pro Unze, und Bitcoin fiel zum ersten Mal seit 2024 unter die Marke von 60.000 US-Dollar.
Im Energiesektor fielen die Ölpreise auf das Niveau vor den geopolitischen Spannungen im Zusammenhang mit dem Iran zurück. Brent-Rohöl-Futures fielen um 0,7 % auf 73,23 US-Dollar pro Barrel, während der US West Texas Intermediate (WTI) um 0,8 % auf 69,81 US-Dollar sank. Der Rückgang wird auf steigende Erwartungen an das Angebot aus dem Nahen Osten zurückgeführt, die die Sorgen über die weltweite Nachfrage effektiv überlagert haben.
Wichtigste Erkenntnisse
- KI-Nachfrageschub: Massive Umsatzprognosen und Chip-Verpflichtungen von Micron (22 Mrd. $) und Qualcomm (15 Mrd. $ bis 2029) haben eine signifikante Rallye im Halbleitersektor ausgelöst.
- Inflationsunsicherheit: Der anstehende PCE-Inflationsbericht, der bei 4,1 % erwartet wird, bleibt der wichtigste Faktor für die Bestimmung des künftigen Zinspfads der Federal Reserve.
- Auswirkungen auf Währungen und Rohstoffe: Ein starker US-Dollar hat Gold und Bitcoin unter Druck gesetzt, während die Ölpreise aufgrund erhöhter Angebotserwartungen aus dem Nahen Osten gesunken sind.