RBI เพิ่มความเข้มงวดของกฎระเบียบเพื่อยับยั้งการขายที่ไม่เหมาะสมและการขายผลิตภัณฑ์ทางการเงินเชิงรุก

ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) ได้นำแนวทางปฏิบัติใหม่ที่เข้มงวดมาใช้เพื่อจัดการกับปัญหาการขายที่ไม่เหมาะสม (mis-selling) ที่กำลังทวีความรุนแรงขึ้นในภาคบริการทางการเงิน กฎเกณฑ์ที่ได้รับการปรับปรุงใหม่นี้มีวัตถุประสงค์เพื่อปกป้องลูกค้าบุคคล โดยกำหนดให้หน่วยงานที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแล (Regulated Entities) ต้องรับผิดชอบต่อวิธีการโฆษณาและการขายผลิตภัณฑ์ ทั้งบนแพลตฟอร์มแบบดั้งเดิมและดิจิทัล

จุดเน้นใหม่เรื่องการขายที่ไม่เหมาะสมที่ขับเคลื่อนด้วยค่าตอบแทนจูงใจ

เสาหลักสำคัญของคำสั่งที่ได้รับการปรับปรุงใหม่ของ RBI คือการกำกับดูแลโครงสร้างค่าตอบแทนจูงใจ (incentive structures) ที่เป็นตัวขับเคลื่อนกลยุทธ์การขายเชิงรุกหรือการขายที่ผิดจริยธรรม โดยธนาคารกลางได้สั่งห้ามบุคคลที่สามไม่ให้จ่ายค่าตอบแทนจูงใจแก่พนักงานของหน่วยงานที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแล (Regulated Entities หรือ REs) อย่างชัดเจน อย่างไรก็ตาม RBI ได้ชี้แจงว่าการจ่ายค่าตอบแทนจูงใจภายในโดยตัว REs เองให้แก่พนักงานของตนยังคงสามารถทำได้

วัตถุประสงค์หลักของการแบ่งแยกนี้คือเพื่อให้แน่ใจว่ารูปแบบการจ่ายค่าตอบแทนจะไม่เป็นการกระตุ้นให้พนักงานผลักดันผลิตภัณฑ์ทางการเงินที่ไม่เหมาะสมให้แก่ลูกค้าที่ไม่ทันระวังตัว เพียงเพื่อที่จะบรรลุเป้าหมายการขายที่มีความกดดันสูง การยับยั้งอิทธิพลจากภายนอกต่อค่าตอบแทนของพนักงานจะช่วยให้ RBI สามารถปรับแนวทางการขายให้สอดคล้องกับสวัสดิภาพของลูกค้าได้

แนวทางที่ไม่จำกัดเฉพาะช่องทางสำหรับยุคดิจิทัล

ด้วยการตระหนักถึงวิวัฒนาการของภูมิทัศน์ทางการเงิน RBI จึงได้นำแนวทาง "ยึดหลักการและไม่จำกัดช่องทาง" (principle-based and channel-agnostic) มาใช้ ซึ่งหมายความว่าความรับผิดชอบต่อความโปร่งใสของการตลาดและการขายจะตกเป็นของหน่วยงานที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลแต่เพียงผู้เดียว ไม่ว่าธุรกรรมนั้นจะเกิดขึ้นที่สาขาที่มีหน้าร้านจริง ผ่านตัวแทนภายนอก (outsourced agent) หรือผ่านตัวกลางดิจิทัลก็ตาม

สิ่งที่สำคัญคือ คำนิยามที่ได้รับการปรับปรุงใหม่ได้ดึงเอาอินฟลูเอนเซอร์ในโซเชียลมีเดีย, พันธมิตร (affiliates) และผู้ให้บริการสินเชื่อ (Loan Service Providers หรือ LSPs) เข้ามาอยู่ภายใต้ขอบเขตการกำกับดูแล โดยตัวกลางการตลาดดิจิทัลเหล่านี้จะถูกจัดอยู่ในกรอบการทำงานที่กว้างขึ้นของตัวแทนขายตรง (Direct Selling Agents หรือ DSAs) และตัวแทนการตลาดตรง (Direct Marketing Agents หรือ DMAs) ความเคลื่อนไหวนี้จะช่วยให้มั่นใจได้ว่ากิจกรรมการส่งเสริมการขายของอินฟลูเอนเซอร์และแพลตฟอร์มดิจิทัล จะต้องผ่านการตรวจสอบในระดับเดียวกับตัวแทนธนาคารแบบดั้งเดิม

ความรับผิดชอบและกำหนดการดำเนินการ

กฎระเบียบใหม่กำหนดให้ธนาคารและบริษัทที่ไม่ใช่สถาบันการเงิน (NBFCs) เป็นผู้รับผิดชอบสูงสุด แม้ว่าผลิตภัณฑ์จะถูกขายผ่านข้อตกลงกับบุคคลที่สามหรือช่องทางดิจิทัลที่จ้างเหมาช่วง แต่ RE ยังคงต้องรับผิดชอบต่อการให้ข้อมูลที่ผิดพลาดหรือการปฏิบัติที่ไม่เป็นธรรมใดๆ ที่เกิดขึ้นในระหว่างกระบวนการจัดหาลูกค้า

คำสั่งที่ได้รับการแก้ไขเหล่านี้เป็นผลมาจากการหารือและรับฟังความคิดเห็นจากผู้มีส่วนได้ส่วนเสียเกี่ยวกับร่างแรกที่ออกเมื่อเดือนกุมภาพันธ์ เพื่อให้สถาบันต่างๆ มีเวลาเพียงพอในการปรับปรุงโครงสร้างการปฏิบัติตามกฎระเบียบภายใน กลยุทธ์การตลาด และรูปแบบการจ่ายค่าตอบแทน RBI จึงได้กำหนดวันเริ่มบังคับใช้อย่างเป็นทางการคือวันที่ 1 มกราคม 2027

สรุปประเด็นสำคัญ