Чи відновиться Sensex та Nifty? 5 ключових факторів, що впливають на ринки

Після п'ятисеансової серії зростань індійський ринок акцій зіткнувся з різким розворотом у п'ятницю: індекс Sensex впав на 607 пунктів, закрившись на позначці 76 802,90. Оскільки інвестори очікують на потенційне відновлення цього тижня, кілька геополітичних та внутрішніх факторів визначатимуть, чи зможуть Sensex та Nifty50 повернутися до своїх нещодавніх максимумів.

Геополітична напруженість та нафтовий фактор

Крихкий мирний процес між Сполученими Штатами та Іраном кидає тінь на світові ринки. Попри 60-денну угоду про припинення вогню, посередництвом якої виступив Пакистан, напруженість зросла після заяв іранського КСИР щодо закриття стратегічної Ормузької протоки. Хоча американські військові стверджують, що комерційне судноплавство не переривається, скасування запланованих переговорів у Швейцарії посилило невизначеність.

Ця геополітична нестабільність безпосередньо впливає на енергетичні ринки. Ф'ючерси на нафту марки Brent зросли на 0,9%, закрившись на рівні $80,57 за барель, тоді як ф'ючерси WTI подорожчали на 1,23% до $77,54. Будь-яка ескалація напруженості на Близькому Сході може призвести до стрибка цін на нафту, що створить ризики для фіскального дефіциту Індії та інфляційного тиску.

Розпродаж у секторі IT

Індійський IT-сектор залишається вагомим чинником, що стримує ринкові настрої. У п'ятницю такі важковаговики, як Infosys, TCS, Tech Mahindra та HCL Tech, впали на цілих 7%. Ця внутрішня слабкість відбулася після важкої сесії на Wall Street, де акції Accenture впали на 11% після того, як компанія знизила свій прогноз зростання виторгу на 2026 фінансовий рік до діапазону 3–4% порівняно з попередніми 3–5%.

Технічні індикатори IT-індексу демонструють ведмежий імпульс: RSI опустився нижче 40, а DI- перетнув DI+. Інвесторам варто уважно стежити за зоною підтримки 27 050–27 000; прорив нижче цього рівня може спровокувати подальше падіння.

Стійкість рупії та інституційні потоки

Попри глобальне зміцнення долара, індійська рупія продемонструвала надзвичайну стійкість, показавши найкращий тижневий результат за останні 11 тижнів. Закрившись на позначці 94,32 за долар, валюта отримала підтримку завдяки нещодавнім заходам RBI, спрямованим на залучення припливу доларів. Деякі аналітики навіть прогнозують потенційне зміцнення до позначки 93,50.

Позитивні настрої підкріплюються поверненням іноземних інституційних інвесторів (FIIs). Минулого тижня FIIs стали чистими покупцями, залучивши приблизно 3 400 крор рупій. Це було доповнено внутрішніми інституційними інвесторами (DIIs), які придбали акції на суму приблизно 7 100 крор рупій, що забезпечило важливу підтримку проти волатильності.

Технічний прогноз для Nifty

Хоча нещодавній розпродаж був різким, загальний тренд для Nifty залишається обережно позитивним, оскільки індекс торгується вище своїх 20-денних та 50-денних експоненціальних ковзних середніх (EMA).

Для Nifty безпосередня зона підтримки лежить у межах 23 850 та 23 800. Різке пробиття рівня нижче 23 800 може призвести до зниження індексу до 23 500. З боку зростання необхідно подолати зону опору 24 150–24 200, щоб спровокувати нове ралі до позначки 24 500.

Основні висновки

• Геополітичний ризик: Невизначеність навколо мирної угоди між США та Іраном і статусу Ормузької протоки спричиняє волатильність цін на сиру нафту.
• Тиск на ІТ-сектор: Слабкі прогнози від глобальних конкурентів, таких як Accenture, чинять сильний тиск на індійські ІТ-акції, що потребує технічного відскоку для відновлення динаміки.
• Інституційна підтримка: Сукупна купівельна спроможність FIIs (3 400 крор рупій) та DIIs (7 100 крор рупій) залишається основним стовпом підтримки внутрішнього ринку.