بھارت کا MSME کریڈٹ بحران: ڈیجیٹل انقلاب کے باوجود صرف 14% تک رسمی قرضوں تک رسائی ہے

ڈیجیٹل ادائیگیوں میں بھارت کی عالمی قیادت کے باوجود، چھوٹے کاروباروں کے لیے سرمائے تک رسائی کے حوالے سے ایک بڑا فرق برقرار ہے۔ ڈیلائٹ (Deloitte) کی ایک حالیہ رپورٹ سے پتہ چلتا ہے کہ MSMEs کی ایک بہت بڑی تعداد رسمی بینکنگ نظام سے باہر ہے اور اس کے بجائے مہنگے غیر رسمی قرض دہندگان پر انحصار کر رہی ہے۔

بڑھتا ہوا MSME کریڈٹ گیپ

بھارت کے مائیکرو، چھوٹے اور درمیانے درجے کے اداروں (MSMEs) کو درپیش مالیاتی تقسیم تشویشناک حد تک پہنچ رہی ہے۔ ڈیلائٹ کی رپورٹ "State of Financial Services in India" کے مطابق، مارچ 2025 تک MSME کریڈٹ گیپ تقریباً ₹25 لاکھ کروڑ تھا۔ تاہم، یہ ہندسہ ایک محتاط تخمینہ ہو سکتا ہے۔

بھارت کی جی ڈی پی (GDP) میں اس شعبے کے کردار کا تجزیہ کرنے اور ایک مناسب کریڈٹ-ٹو-جی ڈی پی تناسب کا اطلاق کرنے پر، ڈیلائٹ کا تخمینہ ہے کہ رسمی کریڈٹ گیپ درحقیقت ₹50 لاکھ کروڑ سے تجاوز کر سکتا ہے۔ یہ کمی محض ایک معمولی مسئلہ نہیں ہے بلکہ وسیع تر قومی اقتصادی ترقی حاصل کرنے اور ایک تیزی سے ترقی کرتی ہوئی بڑی معیشت کے طور پر بھارت کے مقام کو برقرار رکھنے میں ایک بنیادی رکاوٹ ہے۔

ڈیجیٹل تضاد: لین دین کا زیادہ حجم بمقابلہ کریڈٹ تک کم رسائی

بھارت کے مالیاتی منظر نامے میں ایک حیران کن تضاد پایا جاتا ہے۔ ایک طرف، ملک کے پاس دنیا کے جدید ترین ڈیجیٹل ادائیگی کے نظام (ecosystems) میں سے ایک موجود ہے۔ یونائیٹڈ پیمنٹس انٹرفیس (UPI) اب ماہانہ 20 ارب سے زیادہ لین دین پر کارروائی کرتا ہے، جو عالمی ریئل ٹائم ادائیگیوں کے حجم کے تقریباً نصف کے برابر ہے۔ مزید برآں، تقریباً 89% بھارتی بالغ افراد کے پاس اب مالیاتی اکاؤنٹ موجود ہے۔

دوسری طرف، ان ڈیجیٹل ترقیوں کا عام لوگوں کے لیے کریڈٹ تک رسائی میں ابھی تک ترجمہ نہیں ہو سکا ہے۔ صرف 14% MSMEs—جن میں زیادہ تر مائیکرو انٹرپرائزز ہیں—کی رسمی ادارہ جاتی کریڈٹ تک رسائی ہے۔ اس کی وجہ سے دستکاروں، ٹھیکیداروں اور دکانداروں سمیت چھوٹے کاروباری مالکان کی ایک بہت بڑی تعداد سود خور اور غیر رسمی مالیاتی ذرائع پر منحصر ہے۔ مزید یہ کہ، اگرچہ اکاؤنٹ کی ملکیت زیادہ ہے، لیکن 16% بینک اکاؤنٹس غیر فعال ہیں، اور بھارتی بالغ افراد کے لیے رسمی کریڈٹ تک رسائی صرف 15% ہے، جو کہ 24% کے عالمی اوسط سے کافی کم ہے۔

ساختی رکاوٹیں اور اصلاحات کا راستہ

اس فرق کو ختم کرنے کے لیے، رپورٹ اس بات پر زور دیتی ہے کہ ساختی اصلاحات لازمی ہیں۔ ایک اہم سفارش اکاؤنٹ ایگریگیٹر (AA) فریم ورک کے ذریعے کیش فلو پر مبنی قرضوں کے دائرہ کار کو بڑھانا ہے۔ روایتی ضمانت (collateral) کے بجائے ڈیجیٹل فٹ پرنٹس کا فائدہ اٹھا کر، چھوٹے پیمانے کے کاروباری افراد کے لیے کریڈٹ نمایاں طور پر سستا اور زیادہ قابل رسائی ہو سکتا ہے۔

ڈیلائٹ نے اس بات پر بھی روشنی ڈالی ہے کہ انشورنس کی رسائی اب بھی ایک تشویش کا باعث ہے، جو جی ڈی پی کے صرف 3.7% پر ہے—جو کہ عالمی اوسط کا تقریباً نصف ہے۔ مالیاتی شمولیت کو پائیدار معاشی لچک فراہم کرنے کے لیے، رپورٹ ایک کثیر الجہتی طریقہ کار تجویز کرتی ہے: کریڈٹ کی فراہمی کو بہتر بنانا، انشورنس کوریج کو وسعت دینا، مالیاتی خواندگی کو مضبوط کرنا، اور نیم شہری اور دیہی علاقوں میں ڈیجیٹل رسائی کے فرق کو کم کرنا۔

اہم نکات

  • سرمائے کی بڑی کمی: MSME کریڈٹ گیپ کا تخمینہ ₹25 لاکھ کروڑ ہے، جبکہ جی ڈی پی میں شراکت کی بنیاد پر ممکنہ تخمینے ₹50 لاکھ کروڑ سے تجاوز کر سکتے ہیں۔
  • ڈیجیٹل عدم ربط: UPI کے لین دین کے بھاری حجم کے باوجود، صرف 14% MSMEs رسمی کریڈٹ تک رسائی حاصل کرتے ہیں، جس سے زیادہ تر لوگ مہنگے غیر رسمی قرض دہندگان پر منحصر رہ جاتے ہیں۔
  • اصلاحات کی ضرورت: چھوٹے کاروباری مالکان کے لیے کریڈٹ کو عام کرنے کے لیے اکاؤنٹ ایگریگیٹر فریم ورک کے ذریعے کیش فلو پر مبنی قرضوں کے دائرہ کار کو بڑھانا ضروری ہے۔