Bending Spoons celuje w amerykańskie IPO o wartości 1,62 miliarda dolarów po serii dużych przejęć

Włoski gigant technologiczny Bending Spoons przygotowuje się do ogromnej oferty publicznej (IPO) w USA, celując w pozyskanie do 1,62 miliarda dolarów. Ten krok stanowi istotny kamień milowy dla europejskich firm technologicznych i zwiastuje potencjalny renesans na wysokostawkowym rynku IPO w sektorze oprogramowania.

Ogromna wycena i szczegóły struktury IPO

Według źródeł wtajemniczonych w sprawę, spółka z siedzibą w Mediolanie planuje zaoferować 58 milionów akcji w przedziale cenowym od 26 do 28 dolarów za sztukę. Jeśli oferta osiągnie górną granicę tego przedziału, wycena Bending Spoons wyniesie oszałamiające 19 miliardów dolarów.

Struktura IPO została zaprojektowana tak, aby zrównoważyć nowy kapitał z płynnością dla obecnych inwestorów. Przewiduje się, że około 60% akcji zostanie sprzedanych przez samą spółkę, podczas gdy pozostałe 40% zostanie zaoferowane przez obecnych akcjonariuszy, w tym znanego inwestora Baillie Gifford. Spółka celuje w debiut na Nasdaq Global Select Market na początku lipca, gdzie ma być notowana pod symbolem „BSP”. Ofercie przewodzą giganci Wall Street: Goldman Sachs Group, JPMorgan Chase oraz Allen & Co.

Szybko rozszerzające się portfolio cyfrowe

Założona w 2013 roku firma Bending Spoons wypracowała sobie unikalną niszę poprzez przejmowanie i rewitalizację uznanych przedsiębiorstw oprogramowania. Jej portfolio rozwija się agresywnie, obejmując między innymi platformę wideo Vimeo oraz giganta usług przesyłania plików WeTransfer.

Fala przejęć spółki nasiliła się w 2024 roku, czego dowodem jest niedawne dodanie kultowej marki internetowej AOL oraz platformy biletowej Eventbrite. Strategia „przejmowania i unowocześniania” przyniosła znaczące wyniki finansowe. W niedawnym raporcie złożonym w SEC spółka wykazała zysk netto w wysokości 27,5 miliona dolarów przy przychodach wynoszących 601 milionów dolarów w kwartale kończącym się 31 marca. Jest to ogromny zwrot w porównaniu z tym samym okresem w zeszłym roku, kiedy spółka odnotowała stratę netto w wysokości 112,2 miliona dolarów przy 259 milionach dolarów przychodu.

Testowanie apetytu ożywiającego się rynku IPO

Debiut Bending Spoons następuje w kluczowym momencie dla amerykańskich rynków akcji. Po długim okresie stagnacji rynek IPO odzyskuje impet, wspierany przez głośne debiuty, takie jak SpaceX i Cerebras Systems. Według Dealogic, firmy pozyskały w tym roku łącznie 150 miliardów dolarów poprzez 179 amerykańskich IPO, co stanowi najsilniejszy początek roku od 2021 roku.

Jednak debiut Bending Spoons będzie również testem sprawdzającym nastroje inwestorów wobec firm z sektora oprogramowania. W miarę jak sztuczna inteligencja przekształca tradycyjne modele biznesowe i zaostrza globalną konkurencję, inwestorzy stają się coraz bardziej wybiórczy w kwestii tego, które firmy programistyczne zasługują na wielkoskalowe debiuty giełdowe.

Kluczowe wnioski

• Znacząca wycena: Bending Spoons celuje w wycenę na poziomie 19 miliardów dolarów poprzez amerykańskie IPO o wartości 1,62 miliarda dolarów, zaplanowane na początek lipca.
• Silny zwrot finansowy: Spółka przeszła pomyślnie drogę od kwartalnej straty w wysokości 112,2 miliona dolarów w zeszłym roku do zysku netto w wysokości 27,5 miliona dolarów w tym roku.
• Agresywna strategia przejęć: Dzięki portfelowi obejmującemu Vimeo, WeTransfer, AOL i Eventbrite, spółka jest dominującym graczem w obszarze przejmowania firm z sektora oprogramowania.