ڈیجیٹل فنانس کے عروج کے باوجود بھارت کا MSME کریڈٹ گیپ ₹25 لاکھ کروڑ روپے تک پہنچ گیا

ریئل ٹائم ڈیجیٹل ادائیگیوں میں عالمی قیادت کے باوجود، چھوٹے کاروباروں کے لیے کریڈٹ کے منظر نامے میں ایک بڑا فرق برقرار ہے۔ ڈیلائٹ (Deloitte) کی ایک نئی رپورٹ سے پتہ چلتا ہے کہ مائیکرو، اسمال، اینڈ میڈیم انٹرپرائزز (MSMEs) میں سے صرف 14 فیصد کے پاس ہی اس وقت رسمی ادارہ جاتی کریڈٹ تک رسائی ہے، جس کی وجہ سے اکثریت مہنگے غیر رسمی قرض دہندگان پر انحصار کرنے پر مجبور ہے۔

MSME کا بڑا کریڈٹ گیپ

بھارت کے MSME سیکٹر کے لیے مالیاتی رسائی میں فرق حیران کن ہے۔ مارچ 2025 تک، رپورٹ شدہ MSME کریڈٹ گیپ تقریباً ₹25 لاکھ کروڑ روپے تھا۔ تاہم، ڈیلائٹ کے تجزیے سے پتہ چلتا ہے کہ اصل رسمی کریڈٹ گیپ اس سے کہیں زیادہ ہو سکتا ہے۔ بھارت کی جی ڈی پی (GDP) میں اس شعبے کے کردار کا جائزہ لینے اور ایک صحت مند کریڈٹ ٹو جی ڈی پی تناسب برقرار رکھنے کے ذریعے، رپورٹ کا تخمینہ ہے کہ اصل گیپ ₹50 لاکھ کروڑ روپے سے تجاوز کر سکتا ہے۔

رسمی فنڈنگ کی اس کمی کی وجہ سے زیادہ تر مائیکرو انٹرپرائزز "سود خور مالیاتی نظام" کے چکر میں پھنس جاتے ہیں، جہاں وہ ان غیر رسمی ذرائع پر انحصار کرتے ہیں جو بہت زیادہ شرح سود وصول کرتے ہیں۔ یہ محض ایک معمولی کمی نہیں ہے بلکہ ایک ساختی رکاوٹ ہے جو وسیع تر اقتصادی ترقی اور مالیاتی استحکام کے لیے خطرہ ہے۔

ڈیجیٹل کامیابی اور مالیاتی اخراج کا تضاد

بھارت عالمی مالیاتی نظام میں ایک منفرد تضاد پیش کرتا ہے۔ ایک طرف، ملک کے پاس دنیا کے جدید ترین ڈیجیٹل ادائیگی کے نظاموں میں سے ایک ہے، جہاں یونیفائیڈ پیمنٹس انٹرفیس (UPI) ہر ماہ 20 ارب سے زیادہ ٹرانزیکشنز پروسیس کرتا ہے—جو دنیا کے ریئل ٹائم ادائیگیوں کے حجم کا تقریباً نصف ہے۔ مزید برآں، تقریباً 89 فیصد بھارتی بالغ افراد کے پاس اب مالیاتی اکاؤنٹ موجود ہے۔

دوسری طرف، ان ڈیجیٹل فوائد کا فائدہ مساوی کریڈٹ تک رسائی کی صورت میں نہیں ملا۔ اگرچہ بالغ افراد کے درمیان رسمی کریڈٹ تک رسائی کا عالمی اوسط 24 فیصد ہے، لیکن بھارت میں یہ صرف 15 فیصد پر رکا ہوا ہے۔ مزید برآں، ملک میں 16 فیصد بینک اکاؤنٹس غیر فعال ہیں، اور انشورنس کی رسائی جی ڈی پی کے محض 3.7 فیصد پر ہے، جو کہ عالمی اوسط کا تقریباً نصف ہے۔

مستقبل کا راستہ: پالیسی اصلاحات اور ڈیجیٹل جدت

اس فرق کو ختم کرنے کے لیے، ڈیلائٹ کا مشورہ ہے کہ بھارت کو محض اکاؤنٹ کی ملکیت سے آگے بڑھ کر کریڈٹ کی فراہمی پر توجہ دینی چاہیے۔ ایک اہم سفارش اکاؤنٹ ایگریگیٹر (AA) فریم ورک کے ذریعے کیش فلو پر مبنی قرضوں کے دائرہ کار کو بڑھانا ہے۔ AA فریم ورک کا فائدہ اٹھا کر، چھوٹے سپلائرز، دکانداروں، ٹھیکیداروں اور کاریگروں کے لیے کریڈٹ "انتہائی سستا اور آسان" ہو سکتا ہے۔

رپورٹ اس بات پر زور دیتی ہے کہ پائیدار طویل مدتی ترقی کے لیے کثیر جہتی نقطہ نظر کی ضرورت ہوگی:

  • کریڈٹ کی فراہمی کو مضبوط بنانا: ضمانت (collateral) پر مبنی قرضوں کے بجائے کیش فلو پر مبنی قرضوں کی طرف منتقلی۔
  • انشورنس کوریج کا پھیلاؤ: بیرونی جھٹکوں سے چھوٹے کاروباروں کو بچانے کے لیے انشورنس کی رسائی میں اضافہ کرنا۔
  • مالیاتی خواندگی میں اضافہ: اس بات کو یقینی بنانا کہ ڈیجیٹل رسائی بامعنی مالیاتی شرکت کا باعث بنے۔
  • دیہی رسائی کو گہرا کرنا: معیشت کے لیے طلب کے نئے محرکات پیدا کرنے کے لیے نیم شہری اور پسماندہ علاقوں کو نشانہ بنانا۔

اہم نکات

  • بڑا کریڈٹ خسارہ: بھارت کا MSME کریڈٹ گیپ فی الحال ₹25 لاکھ کروڑ روپے ہے، جس کے ممکنہ تخمینے ₹50 لاکھ کروڑ روپے سے زیادہ ہو سکتے ہیں۔
  • کم رسمی رسائی: صرف 14 فیصد MSMEs رسمی ادارہ جاتی کریڈٹ تک رسائی رکھتے ہیں، جو مائیکرو انٹرپرائز سیکٹر کی ضروریات سے بہت کم ہے۔
  • ڈیجیٹل عدم توازن: UPI کی عظیم کامیابی کے باوجود، بھارتی بالغ افراد کے لیے رسمی کریڈٹ تک رسائی (15 فیصد) عالمی اوسط (24 فیصد) سے کافی پیچھے ہے۔