ડિજિટલ ક્રાંતિ છતાં ભારતનું MSME ક્રેડિટ ગેપ ₹25 લાખ કરોડ સુધી પહોંચ્યું

ડિજિટલ પેમેન્ટ્સમાં ભારતનું વૈશ્વિક નેતૃત્વ હોવા છતાં, નાના વ્યવસાયોને મૂડી મેળવવામાં એક મોટો તફાવત જોવા મળે છે. એક નવા અહેવાલ મુજબ, હાલમાં માત્ર 14% સૂક્ષ્મ, લઘુ અને મધ્યમ ઉદ્યોગો (MSMEs) જ ઔપચારિક સંસ્થાકીય ધિરાણ મેળવી શકે છે, જેના કારણે મોટાભાગના ઉદ્યોગો મોંઘા અનૌપચારિક ધિરાણકર્તાઓના رحم પર નિર્ભર રહે છે.

MSME ક્ષેત્રમાં ક્રેડિટની મોટી અછત

ડેલવાઈટ (Deloitte) ના 'સ્ટેટ ઓફ ફાઇનાન્શિયલ સર્વિસીસ ઇન ઇન્ડિયા' ના તાજેતરના અહેવાલ મુજબ, MSME ક્ષેત્ર ક્રેડિટની ભયાનક અછતનો સામનો કરી રહ્યું છે. માર્ચ 2025 સુધીમાં, ઔપચારિક ક્રેડિટ ગેપ અંદાજે ₹25 લાખ કરોડ હતો. જોકે, અહેવાલ સૂચવે છે કે આ આંકડો વાસ્તવિકતા કરતા ઘણો ઓછો હોઈ શકે છે.

ભારતની GDP માં આ ક્ષેત્રના મહત્વપૂર્ણ યોગદાન અને સ્વસ્થ ક્રેડિટ-ટુ-GDP રેશિયોની જરૂરિયાતને આધારે, ડેલવાઈટ અંદાજ લગાવે છે કે વાસ્તવિક ઔપચારિક ક્રેડિટ ગેપ ₹50 લાખ કરોડથી વધુ હોઈ શકે છે. આ અછત મુખ્યત્વે સૂક્ષ્મ ઉદ્યોગોને અસર કરે છે, જેઓ પરંપરાગત બેંકો દ્વારા જરૂરી કોલેટરલ (જામીનગીરી) અથવા ઔપચારિક દસ્તાવેજો ધરાવતા નથી, જેના કારણે તેઓ વ્યાજખોર અને અનૌપચારિક નાણાકીય પદ્ધતિઓ પર નિર્ભર થવા માટે મજબૂર બને છે, જે તેમની વૃદ્ધિની ક્ષમતાને અવરોધે છે.

ડિજિટલ સફળતા વિરુદ્ધ નાણાકીય સમાવેશની વાસ્તવિકતા

ભારત અદ્યતન ડિજિટલ ઈન્ફ્રાસ્ટ્રક્ચર અને ઊંડા નાણાકીય બહિષ્કારનું એક વિરોધાભાસી ચિત્ર રજૂ કરે છે. એક તરફ, દેશનું ડિજિટલ ઇકોસિસ્ટમ વિશ્વસ્તરીય છે: અંદાજે 89% ભારતીય પુખ્ત વયના લોકો પાસે નાણાકીય ખાતું છે, અને યુનિફાઇડ પેમેન્ટ્સ ઇન્ટરફેસ (UPI) દર મહિને 20 અબજથી વધુ વ્યવહારો કરે છે, જે વૈશ્વિક રિયલ-ટાઇમ પેમેન્ટ વોલ્યુમના લગભગ અડધા ભાગનું પ્રતિનિધિત્વ કરે છે.

બીજી તરફ, નાણાકીય સમાવેશની ઊંડાઈ ઓછી છે. જ્યારે પુખ્ત વયના લોકોમાં ઔપચારિક ક્રેડિટ એક્સેસ માટે સરેરાશ વૈશ્વિક સ્તર 24% છે, ત્યારે માત્ર 15% ભારતીય પુખ્ત વયના લોકો જ ઔપચારિક લોન મેળવી શકે છે. વધુમાં, અંદાજે 16% હાલના બેંક ખાતા નિષ્ક્રિય છે. અહેવાલમાં એ પણ નોંધવામાં આવ્યું છે કે ભારતમાં વીમાનું પ્રમાણ (insurance penetration) GDP ના માત્ર 3.7% છે, જે વૈશ્વિક સરેરાશના લગભગ અડધા જેટલું છે, જે કામકાજ કરતા વસ્તી માટે નાણાકીય સુરક્ષા કવચના અભાવને સૂચવે છે.

આગળનો માર્ગ: નીતિગત સુધારા અને કેશ-ફ્લો લેન્ડિંગ

આ ખાઈને પૂરવા માટે અને ઝડપથી વિકસતી મુખ્ય અર્થવ્યવસ્થા તરીકે ભારતનું સ્થાન જાળવી રાખવા માટે, ડેલવાઈટ માળખાગત સુધારાઓ અને ક્રેડિટના મૂલ્યાંકન પદ્ધતિમાં ફેરફારની જરૂરિયાત પર ભાર મૂકે છે. એક મુખ્ય ભલામણ એ છે કે એકાઉન્ટ એગ્રીગેટર (AA) ફ્રેમવર્ક દ્વારા કેશ-ફ્લો-આધારિત ધિરાણને વધારવું જોઈએ.

માત્ર ભૌતિક જામીનગીરી પર નિર્ભર રહેવાને બદલે ડિજિટલ ફૂટપ્રિન્ટ્સ અને રિયલ-ટાઇમ ડેટાનો ઉપયોગ કરીને, નાના સપ્લાયર્સ, દુકાનદારો, કોન્ટ્રાક્ટરો અને કારીગરો માટે ક્રેડિટ "અત્યંત સસ્તી અને સરળ" બની શકે છે. અહેવાલ નિષ્કર્ષ કાઢે છે કે નાણાકીય સાક્ષરતા મજબૂત કરવી, વીમા કવચનો વિસ્તાર કરવો અને અર્ધ-શહેરી તથા ગ્રામીણ વિસ્તારોમાં ડિજિટલ એક્સેસ ગેપ ઘટાડવો એ નાણાકીય સમાવેશને ટકાઉ, લાંબા ગાળાના આર્થિક વિકાસમાં રૂપાંતરિત કરવા માટેના આવશ્યક પગલાં છે.

મુખ્ય મુદ્દાઓ

• ગંભીર ક્રેડિટ અછત: MSME ક્રેડિટ ગેપ હાલમાં ₹25 લાખ કરોડ છે, પરંતુ GDP જરૂરિયાતો મુજબ જોવામાં આવે તો તે વાસ્તવિક રીતે ₹50 લાખ કરોડથી વધી શકે છે.
• સમાવેશનું વિરોધાભાસ: જ્યારે UPI વ્યવહારના જથ્થામાં વિશ્વનું નેતૃત્વ કરે છે, ત્યારે માત્ર 14% MSMEs પાસે જ ઔપચારિક સંસ્થાકીય ક્રેડિટની સુવિધા છે.
• વ્યૂહાત્મક ઉકેલ: નાના વ્યવસાયોને સસ્તું મૂડી પૂરી પાડવા માટે એકાઉન્ટ એગ્રીગેટર ફ્રેમવર્ક દ્વારા કેશ-ફ્લો-આધારિત ધિરાણ તરફ વળવું અત્યંત મહત્વપૂર્ણ છે.