SEBI Tolak Permohonan Penyelesaian Anil Ambani Terkait Dana Reliance Infra

Securities and Exchange Board of India (SEBI) telah secara resmi menolak permohonan penyelesaian yang diajukan oleh industrialis Anil Ambani dan grup perusahaannya terkait dugaan penyalahgunaan dana perusahaan. Keputusan ini menandai eskalasi signifikan dalam pengawasan regulator terhadap transaksi keuangan Reliance ADA Group.

Dugaan Pengalihan Dana Besar-besaran

Inti dari penyelidikan ini adalah dugaan pengalihan dana yang tidak semestinya sebesar kurang lebih ₹65,26 miliar ($691 juta) dari Reliance Infrastructure ke entitas yang terhubung dengan Anil Ambani. Meskipun perusahaan sebelumnya telah mengungkapkan eksposur sebesar ₹65,26 miliar kepada kontraktor teknik, CLE Private Ltd—yang disebutnya sebagai entitas independen—temuan SEBI menunjukkan jaringan transaksi yang jauh lebih dalam.

Menurut dokumen yang ditinjau oleh Reuters, SEBI menduga bahwa Reliance Infrastructure mengalihkan dana yang sangat besar sebesar ₹176,7 miliar ($1,9 miliar) ke CLE. Regulator tersebut lebih lanjut mengklaim bahwa CLE kemudian menginvestasikan setidaknya ₹112 miliar ke perusahaan-perusahaan yang terkait dengan Reliance ADA Group yang dipimpin oleh Ambani selama satu dekade hingga tahun 2024. SEBI telah menyimpulkan bahwa, untuk semua tujuan praktis, CLE bukanlah entitas independen melainkan berfungsi sebagai perusahaan Reliance ADA Group yang dikendalikan secara tidak langsung oleh Ambani dan pejabat lainnya.

SEBI Tolak Penyelesaian untuk Memfasilitasi Penyelidikan

Di bawah kerangka kerja penyelesaian SEBI, perusahaan sering kali dapat menyelesaikan sengketa dengan membayar denda tanpa mengakui kesalahan. Namun, regulator menolak permintaan ini, dengan alasan adanya penyelidikan paralel yang sedang berlangsung oleh lembaga penegak hukum India lainnya, termasuk yang berfokus pada kejahatan keuangan dan penipuan.

Ini bukan kegagalan pertama bagi sang industrialis dalam hal ini. SEBI sebelumnya telah menolak permohonan Ambani untuk menyelesaikan tuduhan terkait investasi di Yes Bank. Dengan menolak penyelesaian tersebut, SEBI bergerak menuju penerbitan perintah publik yang terperinci. Perintah semacam itu biasanya membawa konsekuensi berat, mulai dari denda moneter yang besar hingga pembatasan ketat dalam mengakses pasar modal India.

Dampak pada Operasi Grup dan Posisi Hukum

Grup Anil Ambani telah membantah semua tuduhan secara kategoris, menyatakan bahwa masalah tersebut saat ini sedang sub judice (dalam pertimbangan yudisial) dan bahwa grup tersebut akan terus membela posisinya secara hukum. Hal ini terjadi pada waktu yang sensitif bagi Reliance Infrastructure, yang saat ini sedang berupaya menghimpun dana hingga ₹30 miliar dari publik melalui inisiatif penggalangan dana yang vital.

Tekanan regulasi ini menyusul periode 18 bulan yang intens bagi grup tersebut, yang telah menyaksikan beberapa eksekutif ditangkap atas tuduhan penipuan dan aset properti tertentu dibekukan. Seiring pertempuran hukum bergerak menuju perintah formal dan potensi banding di pengadilan, hasilnya akan memiliki implikasi signifikan terhadap kemampuan Reliance ADA Group untuk berpartisipasi dalam pasar keuangan yang lebih luas.

Poin-Poin Penting

  • Dugaan Pengalihan Dana Besar: SEBI menduga bahwa ₹176,7 miliar dialihkan ke CLE Private Ltd, yang kemudian menyalurkan setidaknya ₹112 miliar kembali ke perusahaan-perusahaan yang terkait dengan Ambani.
  • Penyelesaian Ditolak: SEBI menolak permintaan penyelesaian karena adanya penyelidikan paralel oleh lembaga penipuan dan kejahatan keuangan, dan bergerak lebih dekat untuk mengeluarkan perintah publik formal.
  • Pengawasan Regulator Semakin Intens: Hal ini menyusul penolakan penyelesaian sebelumnya terkait Yes Bank, yang menyoroti meningkatnya tekanan terhadap Reliance ADA Group dari regulator India.