Vimeo-Besitzer Bending Spoons strebt 1,62-Milliarden-Dollar-Börsengang in den USA an
Das italienische Tech-Powerhouse Bending Spoons bereitet einen massiven US-Börsengang (IPO) vor und strebt dabei ein Volumen von bis zu 1,62 Milliarden US-Dollar an. Dieser Schritt markiert einen bedeutenden Meilenstein für europäische Technologieunternehmen, die versuchen, die wiederbelebten amerikanischen Kapitalmärkte zu erschließen.
Massive Bewertung und IPO-Details
Bending Spoons, das in Mailand ansässige Unternehmen hinter Digital-Giganten wie Vimeo und WeTransfer, plant die Emission von 58 Millionen Aktien in einer Preisspanne von 26 bis 28 US-Dollar pro Aktie. Sollte das Unternehmen das obere Ende dieser Spanne erreichen, würde dies einer beeindruckenden Bewertung von 19 Milliarden US-Dollar entsprechen.
Es wird erwartet, dass das Angebot so strukturiert ist, dass etwa 60 % der Aktien aus Neuemissionen des Unternehmens bestehen, während die verbleibenden 40 % von bestehenden Aktionären verkauft werden. Namhafte Investoren, darunter Baillie Gifford, werden voraussichtlich an dem Verkauf teilnehmen. Das Unternehmen strebt ein Debüt Anfang Juli am Nasdaq Global Select Market an, wo es voraussichtlich unter dem Tickersymbol „BSP“ gehandelt wird. An der Führung des Börsengangs sind globale Finanzschwergewichte wie die Goldman Sachs Group, JPMorgan Chase und Allen & Co. beteiligt.
Eine Geschichte der Wende: Von Verlusten zu Gewinnen
Der geplante Börsengang folgt auf eine dramatische finanzielle Kehrtwende des Unternehmens. Laut jüngsten SEC-Einreichungen meldete Bending Spoons für das am 31. März endende Quartal einen Nettogewinn von 27,5 Millionen US-Dollar bei einem Umsatz von 601 Millionen US-Dollar. Dies stellt eine massive Verbesserung gegenüber dem Vorjahreszeitraum dar, als das Unternehmen einen Nettoverlust von 112,2 Millionen US-Dollar bei einem Umsatz von 259 Millionen US-Dollar auswies.
Seit seiner Gründung im Jahr 2013 hat Bending Spoons ein spezialisiertes „acquire and revamp“-Modell (Erwerben und Erneuern) perfektioniert. Im Rahmen seiner aggressiven Wachstumsstrategie hat das Unternehmen in diesem Jahr große Internetmarken wie AOL und den Ticket-Marktplatz Eventbrite in sein Portfolio integriert. Dieser Schwung folgt auf eine bedeutende Finanzierungsrunde Ende 2023, bei der das Unternehmen mit 11 Milliarden US-Dollar bewertet wurde.
Testlauf für den US-Tech-IPO-Markt
Der Börsengang von Bending Spoons dient als Gradmesser für das Anlegerinteresse im Softwaresektor, der aufgrund der durch künstliche Intelligenz verursachten schnellen Veränderungen zuletzt weniger groß angelegte Börsendebüts verzeichnete. Der breitere US-IPO-Markt zeigt jedoch Anzeichen einer robusten Erholung.
Nach hochkarätigen Börsengängen wie SpaceX und Cerebras Systems ist die Marktaktivität deutlich gestiegen. Daten von Dealogic zufolge haben Unternehmen in diesem Jahr bereits durch 179 US-Börsengänge insgesamt 150 Milliarden US-Dollar eingesammelt, was den stärksten Jahresbeginn seit 2021 markiert. Der Markteintritt von Bending Spoons könnte diesen Trend weiter festigen und einen entscheidenden Maßstab für europäische Technologieunternehmen setzen, die eine globale Skalierung anstreben.
Die wichtigsten Erkenntnisse
- Ambitionierte Bewertung: Bending Spoons strebt durch einen 1,62-Milliarden-Dollar-Börsengang eine Bewertung von 19 Milliarden US-Dollar an, mit einem geplanten Nasdaq-Debüt Anfang Juli.
- Finanzielle Kehrtwende: Das Unternehmen wandelte sich von einem Quartalsverlust von 112,2 Millionen US-Dollar im vergangenen Jahr zu einem Nettogewinn von 27,5 Millionen US-Dollar im jüngsten Quartal.
- Strategisches Portfolio: Die aggressive Akquisitionsstrategie des Unternehmens umfasst hochkarätige Vermögenswerte wie Vimeo, WeTransfer, AOL und Eventbrite.