Carlyle قصد دارد از طریق عرضه اولیه سهام در بخشهای خودرو و مراقبتهای بهداشتی، ۱ میلیارد دلار سرمایه جذب کند
غول سرمایهگذاری خصوصی جهانی، Carlyle، در حال آمادهسازی برای ورود به بازارهای عمومی هند از طریق دو عرضه اولیه سهام (IPO) بزرگ است که انتظار میرود نزدیک به ۱ میلیارد دلار سرمایه جذب کنند. این شرکت از طریق پلتفرم تخصصی خود در حوزه خودرو و یک نهاد تجمیعشده در مدیریت چرخه درآمد (RCM) مراقبتهای بهداشتی، به دنبال نقدینگی قابلتوجهی است.
Highway Roop Precision Technologies: یک بازی ۲ میلیارد دلاری در حوزه خودرو
اولین اقدام بزرگ Carlyle شامل پلتفرم خودرویی هند آن، یعنی Highway Roop Precision Technologies است. این شرکت قصد دارد یک عرضه اولیه ۵۰۰ میلیون دلاری برای این نهاد راهاندازی کند که در حال حاضر ارزشگذاری تقریبی ۲ میلیارد دلاری را هدف قرار داده است. زمان احتمالی این عرضه در اواسط سال ۲۰۲۷ برنامهریزی شده است.
این پلتفرم پس از تصاحب سهام کنترلی در Highway Industries و Roop Automotives توسط Carlyle Asia Partners در فوریه ۲۰۲۵ شکل گرفت. این شرکتها در زمینه قطعات فورجشده و ماشینکاری دقیق، سیستمهای فرمان و قطعات انتقال قدرت برای خودروهای الکتریکی، هیبریدی و خودروهای با موتور احتراق داخلی (ICE) تخصص دارند. برای پیشبرد این پلتفرم پررشد، Carlyle در ژوئن ۲۰۲۵، Dharmesh Arora، مدیرعامل سابق گروه Schaeffler در منطقه آسیا-اقیانوسیه را به عنوان مدیرعامل منصوب کرد.
پیشبینیهای مالی برای Highway Roop قدرتمند است، بهطوری که انتظار میرود تا سال مالی ۲۰۲۷، درآمد آن حدود ۳۰۰۰ کرور روپیه و EBITDA آن ۷۰۰ کرور روپیه باشد. بنیانگذاران، Umesh Munjal و Mohit Oswal، در مجموع ۲۵ تا ۳۰ درصد سهام را در اختیار دارند. در فضای رقابتی، Highway Roop با بازیگران بزرگ و پذیرفتهشدهای در بازار بورس مانند Bharat Forge و Sona BLW Precision Forgings روبرو خواهد شد.
گسترش حوزه مراقبتهای بهداشتی از طریق تجمیع پلتفرم RCM
بهطور همزمان، Carlyle در حال آغاز فرآیند عرضه اولیه برای پلتفرم مدیریت چرخه درآمد (RCM) در حوزه مراقبتهای بهداشتی خود است. این دارایی بهصورت استراتژیک از طریق ادغام Knack RCM و EqualizeRCM، پس از تصاحب سهام اکثریت توسط Carlyle در مه ۲۰۲۶، ساخته شده است.
انتظار میرود عرضه سهام RCM در حوزه مراقبتهای بهداشتی، از طریق ترکیبی از فروش سهام اولیه و ثانویه، بین ۴۰۰ تا ۵۰۰ میلیون دلار سرمایه جذب کند. این کسبوکار تجمیعشده سودآوری قدرتمندی از خود نشان داده است و در سال مالی ۲۰۲۶، درآمدی در حدود ۱۶۰ میلیون دلار و EBITDA معادل ۶۵ میلیون دلار ثبت کرده است. مانند بخش خودرو، انتظار میرود این عرضه در حوزه مراقبتهای بهداشتی نیز تا اواسط سال ۲۰۲۷ محقق شود.
گسترش حضور Carlyle در هند
این عرضههای آتی، تعهد جسورانه Carlyle به بازار هند را نشان میدهد. این شرکت به عنوان یکی از فعالترین سرمایهگذاران خصوصی در این کشور، تاکنون بیش از ۸ میلیارد دلار در بخشهای مختلف سرمایهگذاری کرده است. سبد دارایی متنوع این شرکت در هند شامل نامهای برجستهای همچون PNB Housing Finance، SBI Cards، VLCC، Hexaware Technologies و Nido Home Finance است.
Carlyle با انتقال این پلتفرمهای تخصصی از مالکیت خصوصی به مالکیت عمومی، قصد دارد ارزش قابلتوجهی را از استراتژیهای تجمیع بخشی خود در صنایع تولیدی و خدمات مراقبتهای بهداشتی آزاد کند.
نکات کلیدی
- استراتژی دوگانه عرضه اولیه: Carlyle قصد دارد تا اواسط سال ۲۰۲۷ از طریق دو عرضه جداگانه در بخشهای خودرو و RCM مراقبتهای بهداشتی، نزدیک به ۱ میلیارد دلار سرمایه جذب کند.
- ارزشگذاری بخش خودرو: پلتفرم Highway Roop Precision Technologies ارزشگذاری ۲ میلیارد دلاری را هدف قرار داده است که پیشبینی درآمد سال مالی ۲۰۲۷ آن ۳۰۰۰ کرور روپیه است.
- قدرت بخش مراقبتهای بهداشتی: پلتفرم RCM مراقبتهای بهداشتی که از ادغام Knack RCM و EqualizeRCM شکل گرفته است، در سال مالی ۲۰۲۶ میزان EBITDA معادل ۶۵ میلیون دلار را گزارش کرد.