डिजिटल फायनान्सच्या वाढत्या विस्तारामुळे भारताच्या MSME क्षेत्रातील पत तूट ₹२५ लाख कोटींवर पोहोचली

डिजिटल पेमेंटमध्ये भारताचे जागतिक नेतृत्व असूनही, लहान व्यवसायांना भांडवल मिळण्याच्या प्रक्रियेत मोठी तफावत दिसून येत आहे. डेलॉइटच्या (Deloitte) अलीकडील अहवालानुसार, MSMEs चा मोठा हिस्सा अजूनही औपचारिक बँकिंग प्रणालीपासून वंचित असून, ते महागड्या अनौपचारिक सावकारांवर अवलंबून आहेत.

MSME क्षेत्रात वाढत असलेली पत तूट (Credit Gap)

भारताच्या सूक्ष्म, लघु आणि मध्यम उद्योग (MSME) क्षेत्रातील पत टंचाईचे प्रमाण प्रचंड आहे. डेलॉइटच्या State of Financial Services in India अहवालानुसार, मार्च २०२५ पर्यंत MSME पत तूट अंदाजे ₹२५ लाख कोटी इतकी होती.

तथापि, अहवाल असे सुचवतो की ही तूट अधिक चिंताजनक असू शकते. भारताच्या GDP मध्ये या क्षेत्राचे सध्याचे योगदान आणि निरोगी 'क्रेडिट-टू-GDP' गुणोत्तर लक्षात घेता, डेलॉइटच्या अंदाजानुसार औपचारिक पत तूट प्रत्यक्षात ₹५० लाख कोटींच्याही पुढे जाऊ शकते. ही तफावत जगातील सर्वात वेगाने वाढणाऱ्या प्रमुख अर्थव्यवस्थांपैकी एक म्हणून आपले स्थान टिकवून ठेवण्याच्या भारताच्या ध्येयातील एक मूलभूत अडथळा आहे.

डिजिटल यश आणि आर्थिक बहिष्कार यांचा विरोधाभास

जागतिक वित्तीय क्षेत्रात भारत एक विलक्षण विरोधाभास दर्शवतो. एकीकडे, देशाकडे जागतिक दर्जाची डिजिटल पेमेंट इकोसिस्टम आहे, जिथे युनिफाइड पेमेंट्स इंटरफेस (UPI) द्वारे दरमहा २० अब्जाहून अधिक व्यवहार केले जातात—जे जागतिक रिअल-टाइम पेमेंट व्हॉल्यूमच्या जवळपास अर्ध्या भागाचे प्रतिनिधित्व करतात. शिवाय, ८९% भारतीय प्रौढांकडे आता औपचारिक वित्तीय खाते आहे.

दुसरीकडे, आर्थिक समावेशनामध्ये मोठी तफावत कायम आहे. केवळ १४% MSMEs—ज्यामध्ये प्रामुख्याने सूक्ष्म उद्योगांचा समावेश आहे—संस्थात्मक कर्ज मिळवू शकतात. यामुळे बहुतांश उद्योजक "महागड्या" आणि अनौपचारिक वित्तपुरवठा स्रोतांवर अवलंबून राहतात. जागतिक मानकांशी तुलना केल्यास परिस्थिती गंभीर आहे: केवळ १५% भारतीय प्रौढ औपचारिक कर्ज मिळवू शकतात, तर जागतिक सरासरी २४% आहे. याव्यतिरिक्त, विमा व्याप्ती (insurance penetration) केवळ ३.७% GDP इतकी कमी आहे, जी जागतिक सरासरीच्या जवळपास निम्मी आहे.

संरचनात्मक अडथळे आणि सुधारणेचा मार्ग

ही तफावत दूर करण्यासाठी, अहवाल असे अधोरेखित करतो की भारताने केवळ बँक खाते असण्यापलीकडे जाऊन अर्थपूर्ण कर्ज उपलब्ध करून देण्यावर लक्ष केंद्रित करणे आवश्यक आहे. दुकानदार, कारागीर आणि कंत्राटदार यांसारख्या लहान व्यवसायांकडे भांडवल पोहोचण्यामध्ये संरचनात्मक अडथळे कायम आहेत.

डेलॉइटने तातडीने धोरणात्मक सुधारणा आणि कर्ज देण्याच्या पद्धतींमध्ये बदल करण्याची मागणी केली आहे. 'अकाउंट अ‍ॅग्रिगेटर' (AA) फ्रेमवर्कद्वारे कॅश-फ्लोवर आधारित MSME कर्ज देण्याचे प्रमाण वाढवणे ही एक महत्त्वाची शिफारस आहे. केवळ पारंपारिक तारण (collateral) अवलंबून न राहता, कर्जपात्रता तपासण्यासाठी डिजिटल डेटाचा वापर केल्यास, लहान व्यवसाय मालकांसाठी कर्ज मिळवणे अधिक परवडणारे आणि सुलभ होऊ शकते.

डिजिटल प्रगतीचे रूपांतर शाश्वत आर्थिक लवचिकतेत (economic resilience) व्हावे यासाठी आर्थिक साक्षरता सुधारणे, विमा व्याप्ती वाढवणे आणि निमशहरी व ग्रामीण भागांत वित्तीय व्याप्ती वाढवणे ही आवश्यक पावले आहेत.

मुख्य निष्कर्ष

• प्रचंड पत तूट: सध्याची MSME पत तूट ₹२५ लाख कोटी आहे, परंतु GDP योगदानानुसार ती ₹५० लाख कोटींच्याही पुढे जाऊ शकते.
• औपचारिक प्रवेश कमी: केवळ १४% MSMEsना संस्थात्मक कर्जाचा लाभ मिळतो, जो प्रौढ कर्ज प्रवेशाच्या जागतिक सरासरीपेक्षा खूपच कमी आहे.
• डिजिटल कर्ज सुधारणांची गरज: लहान उद्योगांसाठी कर्ज "स्वस्त आणि सुलभ" करण्यासाठी कॅश-फ्लोवर आधारित कर्ज देण्यासाठी अकाउंट अ‍ॅग्रिगेटर (AA) फ्रेमवर्कचा वापर करणे अत्यंत महत्त्वाचे आहे.