Gli accantonamenti bancari raggiungono il minimo di 3 anni in un contesto di miglioramento della qualità degli asset

Il settore bancario indiano ha raggiunto un traguardo significativo, con gli accantonamenti per perdite su crediti che sono scesi al minimo degli ultimi 12 trimestri nel trimestre di marzo 2026. Questa tendenza al ribasso, trainata da solidi recuperi e dal rafforzamento dei bilanci, segnala un periodo di rinnovata stabilità sia per gli istituti di credito del settore privato che per quelli pubblici.

Tendenza al ribasso degli accantonamenti aggregati

I dati relativi a un campione di 29 banche rivelano una contrazione sostanziale del capitale accantonato per coprire le potenziali perdite su crediti. Il totale degli accantonamenti per perdite su crediti è sceso del 17,4% su base trimestrale e del 23,5% su base annua, attestandosi a ₹19.314,3 crore. Ciò segna un cambiamento significativo rispetto al precedente minimo di ₹18.169,5 crore registrato nel trimestre di marzo 2023.

L'entità di questo miglioramento è evidente nella frequenza dei trimestri con accantonamenti ridotti; gli accantonamenti per crediti deteriorati per questo gruppo di campioni sono rimasti al di sotto della soglia di ₹20.000 crore in tre occasioni negli ultimi 13 trimestri. La maggior parte delle banche oggetto dello studio segue questa tendenza, con 23 banche su 29 che hanno riportato accantonamenti inferiori su base annua.

Le banche del settore privato guidano la ripresa

Gli istituti di credito del settore privato sono stati i principali motori di questa riduzione. Dei 17 istituti privati presenti nel campione, 15 hanno riportato una contrazione degli accantonamenti per perdite su crediti. A livello macroeconomico, gli accantonamenti per queste banche sono quasi dimezzati rispetto al trimestre precedente, scendendo a ₹7.236,6 crore, il che rappresenta un calo del 28% su base annua.

Alcune istituzioni specifiche hanno registrato cambiamenti drastici nelle proprie necessità di accantonamento. ICICI Bank ha riportato il calo più marcato, con gli accantonamenti totali crollati a soli ₹96 crore, quasi dimezzandosi sia su base trimestrale che annua. Allo stesso modo, South Indian Bank e Yes Bank hanno registrato massicci cali su base annua superiori al 90%.

Le banche del settore pubblico mostrano risultati contrastanti

Sebbene la tendenza generale sia positiva, l'andamento per le banche del settore pubblico (PSB) è stato più variegato. Gli accantonamenti delle PSB sono scesi del 20,4% su base annua a ₹12.078 crore, pur registrando un aumento del 27% su base trimestrale. Di conseguenza, la quota delle PSB nel totale degli accantonamenti è salita al 62,5%, il massimo degli ultimi otto trimestri.

La divergenza all'interno del settore pubblico è netta. Mentre molte banche sono migliorate, altre hanno registrato significativi picchi di stress. Gli accantonamenti di Bank of Baroda sono quasi raddoppiati a ₹2.566 crore su base annua, e Punjab National Bank ha riportato un'impennata del 54%, raggiungendo ₹906 crore.

La qualità degli asset raggiunge massimi pluriennali

Il calo degli accantonamenti è una conseguenza diretta del rafforzamento della solidità dei bilanci bancari. Secondo CARE Ratings, il rapporto di crediti deteriorati lordi (GNPA) è sceso a un minimo pluriennale dell'1,8% nel trimestre di marzo 2026.

Questo miglioramento non è accidentale; è il risultato di un approccio su più fronti da parte degli istituti di credito, che include recuperi sostenuti, miglioramento della classificazione degli asset, svalutazioni calibrate e una significativa riduzione della formazione di nuovo stress incrementale. Con la stabilizzazione della qualità degli asset, le banche si trovano in una posizione molto più forte per impiegare il capitale verso la crescita del credito piuttosto che verso la mitigazione delle perdite.

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