SEBI、5月にSCORESを通じて5,500件以上の投資家苦情を解決

インド証券取引委員会（SEBI）は、デジタル苦情処理メカニズムであるSCORESを通じて、投資家保護の強化を継続しています。最新のデータは、解決効率の著しい向上を示しており、資本市場を利用する個人投資家にとってポジティブな傾向となっています。

高い解決率と未処理案件の減少

未処理案件の解消に向けた重要な動きとして、SEBIは5月中にSCORESプラットフォームを通じて5,548件の投資家苦情を処理しました。同期間中に規制当局には4,918件の新規苦情が寄せられましたが、大量の解決が行われたことで、未処理の苦情総件数は減少しました。

5月31日時点で、未処理の苦情総数は6,167件から5,537件へと大幅に減少しました。この減少は、規制当局による最近の介入の有効性と、投資家の苦情を無期限に放置させないというコミットメントを浮き彫りにしています。

業務効率と事業者の対応力

SEBIが提供したデータは、市場参加者（エンティティ）の驚異的な対応時間を示しています。4月、企業が投資家からの苦情に関する対応報告書（ATR）を提出するまでにかかった時間は、平均わずか5日間でした。さらに、第1段階の審査が必要な苦情については、平均解決時間が8日間と記録されました。

このような効率性の一方で、一部の苦情は長期間未解決のままとなっています。5月末時点で、10件の苦情が3ヶ月以上保留状態にあります。これらの具体的なケースには、KFin Technologies Pvt Ltd、Secur Credentials Ltd、Eastern Investments Ltdなどの事業者が関与しています。なお、「保留中」とされる苦情の中には、事業者が回答済みであるものの、投資家がその解決内容に不満を持ち、再審査を求めているケースも含まれていることに注意が必要です。

SCORES 2.0フレームワークの理解

強化されたSCORES 2.0フレームワークの下、SEBIは説明責任を確保するために紛争解決プロセスを合理化しました。苦情が申し立てられると、自動的に該当する事業者に転送され、事業者は21日以内に投資家に対してATRを提出することが義務付けられています。

このシステムは、投資家の利益を保護するために、堅牢な多層的審査メカニズムを提供しています。

  • 第1段階の審査： 投資家が事業者の回答に納得できない場合、15日以内に再審査を請求できます。その後、指定された機関が事案を調査します。
  • 第2段階の審査： 第1段階の審査後も投資家が不満を感じている場合、さらに15日以内に第2段階の審査を求めることができます。この場合、SEBIが直接事案を調査し、独自のATRを提出します。
  • ODRの統合： 投資家が苦情をオンライン紛争解決（ODR）メカニズムに移行することを選択した場合も、苦情は解決済みとしてマークされます。

主なポイント

  • 未処理案件管理の改善： SEBIは5月に5,548件の苦情を解決し、未処理件数を6,167件から5,537件へと減少させることに成功しました。
  • 迅速な対応時間： 事業者が対応報告書（ATR）を提出するまでの平均日数は5日間であり、第1段階の審査は平均8日間で解決されました。
  • 段階的な苦情処理： SCORES 2.0システムにより、事業者の初期回答に納得できない投資家は、2段階の審査を受けることができます。