Angel One, AP İzleme Eksiklikleri Nedeniyle SEBI Soruşturmasını 4,28 Crore ₹ Karşılığında Uzlaşma ile Sonuçlandırdı

Önde gelen aracı kurum Angel One, Hindistan Menkul Kıymetler ve Borsa Kurulu (SEBI) tarafından başlatılan yargılama ve soruşturma süreçlerini 4,28 crore ₹ tutarında bir uzlaşma bedeli ödeyerek sonuçlandırdı. Uzlaşma, şirketin iki yetkili kişinin (AP) denetimi ve bu kişilerin gerçekleştirdiği ihlallerle ilgili düzenleyici endişeleri gidermektedir.

Yetkili Kişilerin Denetlenmesindeki Düzenleyici Eksiklikler

SEBI süreçleri, Angel One'ın Deepankar Barman ve Nadella Srinivas Rao adlı iki belirli yetkili kişinin faaliyetlerini yeterli düzeyde izleme ve denetleme konusundaki iddia edilen başarısızlıklarından kaynaklanıyordu. Düzenleyici kurum, Mayıs 2025'te yayınladığı gerekçe gösterme bildirimlerinde, aracı kurumun bu aracılar tarafından gerçekleştirilen çeşitli ihlalleri tespit edemediğini ve bunlara karşı harekete geçmediğini iddia etmişti.

Soruşturma, Angel One'ın iç kontrollerindeki önemli boşlukları ortaya koydu. SEBI'ye göre firma, yetkisiz fon toplama faaliyetlerini tespit edemedi ve denetimleri sırasında yeterli durum tespiti (due diligence) yapmadı. Ayrıca aracı kurum, düzenleyici incelemeyi tetiklemesi gereken orantısız işlem modellerini gözlemlemesine rağmen müdahale etmediği için işaretlendi.

Sosyal Medya Usulsüzlükleri ve İşlem Düzensizlikleri

SEBI soruşturmasının kritik bir bileşeni, yetkili kişilerin dijital platformlardaki davranışlarını içeriyordu. AP'lerden birinin, potansiyel müşterilere "garantili getiri" gibi yasa dışı vaatlerde bulunmayı içeren yetkisiz sosyal medya faaliyetlerinde bulunduğu tespit edildi. Bu kişinin ayrıca, güvenilirlik kazanmak amacıyla Angel One marka adını ve logosunu uygunsuz bir şekilde kullanırken yetkisiz portföy yönetimi faaliyetlerinde bulunduğu iddia edildi.

Nadella Srinivas Rao'nun özel durumunda SEBI, ciddi operasyonel düzensizliklere işaret etti. Düzenleyici kurum, Angel One'ın büyük çaplı fon toplamalarına ve son derece orantısız işlem hacimlerine rağmen gerekli denetimleri yapmadığını belirtti. Ayrıca, birden fazla farklı müşteri için verilen emirlerin aynı IP ve MAC adresleri kullanılarak verildiği iddiası, merkezi ve potansiyel olarak yetkisiz bir işlem yürütme sürecine işaret ederek teknik uyarı işaretlerini tetikledi.

Kabul veya İnkar Etmeksizin Uzlaşma

Konuyu çözmek için Angel One, 2025 yılında uzlaşma başvurularında bulundu. Şirketin, düzenleyicinin bulgularını kabul etmeden veya reddetmeden bu yolu seçtiğini belirtmek önemlidir. SEBI'nin İç Komitesi ile yapılan görüşmelerin ardından şirket, 4,28 crore ₹ tutarındaki uzlaşma miktarı üzerinde anlaşmaya vardı.

Uzlaşma teklifi, SEBI'nin Yüksek Güçlü Danışma Komitesi ve Tam Zamanlı Üyeler panelinden resmi onay aldı. 22 Mayıs 2026 tarihinde uzlaşma tutarının ödenmesinin ardından düzenleyici kurum, SEBI Uzlaşma Yargılama Yönetmelikleri kapsamında yargılama ve soruşturma süreçlerini resmi olarak sonuçlandırdı.

Önemli Çıkarımlar